5-1: 巴克雷斯建筑公司案例

1. 5-1:巴克雷斯建筑公司案例

2. 5-1 1、巴克雷斯案例的主要启示 2、对错误披露是否“重大”的界定依据是什么？有什么实践意义？ 3、结合本案，你如何理解注册会计师应遵循的职业谨慎原则？

3. 巴克雷斯建筑公司案例回顾 • 主要业务：修建保龄球道 • 主要客户：小的辛迪加（syndicate）投资者 • 向财务公司销售回租（关联交易非关联化） • 主要经历：1946年成立，1959年上市， 1960年美国第三，1962年破产。 • 主要问题：在没有收到一笔大额款项之前，投入巨额资金，资金来源主要是发行债券，60年代初人们对保龄球兴趣陡降，财务告急，公司、券商、会计师事务所均成被告。 • 结果：注册会计师意见不当（麦克林法官）

4. 完工程度的确认过于乐观； 或有负债估计不足； 坏账准备计提不足； 按照完工程度确认收入是否合理？ 票据贴现引起的或有负债估计是否合理？ 已经明显无法收回的应收账款计提坏账准备是否合理？ 有一部分永远也无法回来的抵押，是否能列做流动资产？ 销售回租收入是否应视作关联交易抵消？ 争论焦点

5. 财务后果-证券投资者错误决策

6. 复核会议纪要； 最近期的财务报表及其与上年同期的比较； 复核重要的财务记录； 询问管理层重大交易及其变更； 询问有争议的资产，有无重大坏账； 询问新发现的负债、直接负债、或有负债。 巴案已执行的程序

7. 工作委派 用两天时间复核，仅复核未测试，未尽应有的职业谨慎； 理由：复杂审计业务，不宜由年轻的高级审计员进行； 所得出的答案均来自管理层； 没有完满地完成审计程序，应该“合理调查” 巴案审计缺陷

8. 讨论：对于巴案应如何完善审计？ 1、委派在该行业有经验的注册会计师； 2、聘请工程师对建筑物的完工程度做出估算； 2、向财务公司调查应收票据的贴现情况； 3、调查已无法收回的抵押额度； 4、应收账款账龄分析、结合函证等确定适当的坏账准备率； 5、重新计算； 6、结合期后事项的审计，确定必要的调整和披露。

9. 案例一续1 1、巴克雷斯案例的主要启示 • 在证券市场上，当证券持有者受到信息误导而受到经济损失时，其首先想到的就是起诉注册会计师并要求其赔偿损失。因为，他们认为，注册会计师既然审核了财务报表，就应保证财务报表万无一失，而不应该存在任何误导的会计信息，这就是社会公众对注册会计师的期望。但在现实中，由于成本——效益原则的限制，以及审计手段的限制，注册会计师无法保证经过审核的财务报表中不出现任何差错，这就是社会期望与注册会计师能力的差距。从目前来看，这一差距是无法消除的。因此，为了保护注册会计师不去承受超过去时其能力的责任，往往通过一定的程序来判断注册会计师是否要对误导的信息负责。而这一程序，就是该案例中麦克林法官提出的三个问题。 • 主要启示：建立完整的审计程序来避免审计风险

10. 2、对错误披露是否“重大”的界定依据是什么？什么实践意义？ 案例一续2 • 注册会计师所执行的只能是抽样审计，其结论只能是在一定把握的基础上。如何确认注册会计师是否尽到了责任？就只能以重大性作为标准。 • 在上述案例子中，法官判定马克思雷斯公司财务报表中是否存在重大错误信息，是比较客观的，他既没有将巴克雷斯公司在现金问题材上的舞弊责任（通过关联公司借用现金14.5万元，以掩盖其现金短缺现象）归咎于注册会计师，也没有将或有负债及完工计算程度所出现的偏差问题，要注册会计师承担责任，而是将资产流动比率来作为重大问题予以考虑，这就完全站在报表使用者的角度，来考虑什么是重大性问题。 • 界定的依据是：是否影响使用者的决策

11. 案例一续3 2、对错误披露是否“重大”的界定依据是什么？有什么实践意义？ • 注册会计师在审核财务报表前，应该充分考虑财务报表使用者的范围。在上述案例中，经事务所审核过的巴克雷斯公司财务报表与S—1复核表虽然是提交给证交会的，但实质上是针对购买上市债券的投资者的。因此，注册会计师应将审计重点放在债券投资者最为关心的各种流动比率上，而不是一般常规审计程序上。因为，在该项审计中，债券购买者是预计的报表使用者，也就是通常所称的预计第三者。 • 根据美国的法律，审计人员如果在审计中无意地范了普通过失，要对预计的第三者负法律责任。同样，在我国《注册会计师法》第四十二条的规定中，已明确了注册会计师要对委托人与利害关系人负法律责任，而这里所谓的利害关系人，就是预计第三者。 • 实践意义：关注预计第三者的利益

12. 案例一续4 3、结合本案，你如何理解注册会计师应遵循的职业谨慎原则？ • 对于审计报告，过去注册会计师行业比较多地是站在专业的角度来理解的。采用一些易于被人钻法律空子的词汇，如“真实”、“客观”、“准确”等这些过于自信的词汇。因此，一量发生法律纠纷，这些词汇就成为注册会计师抗辩中的绊脚石。 • 在上述案件发生后，美国注册会计师协会立即了召开会议，规范了审计报告中的不足，修改了标准无保留意见审计报告的格式，删除了一些可能引起人们误解的词汇，如“真实”、“准确”等，改用一些比较中性、有一定幅度的词汇，如“公允”、“重大”等词汇，这样，一旦发生法律纠纷，注册会计师就有较大的周旋余地。 • 理解：实质上的谨慎和形式上的谨慎并重

13. 案例二：重要性的判断 • （1）注册会计师Z是采用不分配的方法确定财务报表各项目的重要性的。事实上，确定财务报表项目重要性的方法有二，其中之一是分配方法。在这种方法下，各自由式户余额交易层的重要性水平之和等于财务报表层的重要性。依据表中数据，仅ABC公司应收账款、存货、固定资产三个账户的重要性水平之和就超过财务报表层的重要性水平，这显然不符合分配的方法的特征。 • 因此，注册会计师Z所采用的是不分配的方法。

14. 案例二：重要性的判断（续1） （2）注册会计师Z在根据各项目的重要性建议ABC公司调整其错报、漏报时，对于每个项目，应选择大额的错报、漏报依次建议ABC公司调整，直至该项目中剩余的未建议调整的错报金额合计低于该项目的重要性。 注册会计师Z至少应建议ABC公司调整金额为70万元及30万元的错报，存货28万元的错报，长期投资项目中金额为90万元的错报，银行存款项目中金额为2万元、1万元的错报，短期借款项目中的1笔错报和盈余公积中金额为3万元的错报. 因此，建议调整的错报金额合计为225万元。

15. 案例二：重要性的判断（续2） （3）除上述调整建议外，财务报表中已发现尚未调整的错报金额为354一225=129万元，超过财务报表层次的重要性，应从所有为建议错报中选择金额较大的错报建议调整，直至未建议调整错报金额合计低于财务报表层的重要性。 因此，应建议ABC公司调整应收账款中金额为25万元的错报和存货项目中金额为20万元的错报。此时，财务报表中为建议调整的错报金额为合计为81万元，已低于财务报表层的重要性。