Центр по эффективному использованию энергии

1. Центр по эффективному использованию энергии представляет исследование на тему:

2. Энергосервисные компании (ЭСКО) как механизм реализации программ энергосбережения на Сахалине

3. Работа выполнена по заказу Администрации Сахалинской области

4. В работе обсуждается необходимость и возможность привлечения энергосервисных компаний (ЭСКО) для реализации Программ энергосбережения в Сахалинской области. Рассматриваются и анализируются варанты бизнес-планов, направленных на реализацию энергосберегающих проектов на объектах бюджетной сферы. Выполнены оценки коммерческой привлекательности проектов. Обсуждены возможности привлечения ЭСКО к реализации энергосберегающих проектов на муниципальных теплоэнергетических предприятиях. Рассмотрены организационно-правовые аспекты создания ЭСКО. Приведены примеры типовых документов перформанс-контракта.

5. Общая ситуация Специфика жилищного хозяйства заключается в том, что неразвитость нормальных экономических отношений в этой сфере вызвана в большинстве случаев субъективными причинами – сложившейся в дорыночный период затратной хозяйственной структурой и административной системой управления. Отрицательную роль сыграло необходимое с социальной точки зрения замораживание рыночных преобразований в этой сфере на переходный период.

6. Общая ситуация Многочисленные пилотные и демонстрационные проекты показывают, что в системе ЖКХ имеется значительный потенциал энергосбережения. Реализация этого потенциала позволит заметно снизить затраты на оплату потребления.

7. Общая ситуация • Одним из главных условий реализации этого потенциала должны стать ответы на следующие вопросы: • какое лицо (лица), физическое или юридическое, играющее на «поле» ЖКХ, экономически заинтересовано в реализации потенциала энергосбережения, в снижении издержек на производство коммунальных услуг; • есть ли реальная экономическая заинтересованность потребителей коммунальных услуг в экономном расходовании энергоресурсов; • есть ли механизмы, базирующиеся только на договорных отношениях, без участия административного ресурса, позволяющие экономию издержек использовать как на инвестиционные цели, так и на цели потребления; на чьи плечи лягут неизбежные коммерческие риски; • теоретически, при наличии средств, политической воли и достаточного административного ресурса, потенциал энергосбережения можно реализовать в течение 5-6 лет. Тогда возникает последний вопрос – а что дальше, есть ли механизмы удержания достигнутых результатов и стимулы дальнейшего совершенствования.

8. Общая ситуация На сегодня имеется практически вся законодательная, нормативно-правовая и методическая база, оборудование, опыт внедрения новых организационных и технологических решений, готовые инвестиционные проекты, внутренняя убежденность в необходимости перемен представителей как верхнего, так и нижнего звеньев управления и т.п. Все это позволяет начать реальные шаги по выводу отрасли из состояния стагнации.

9. Существующая структура • В системе управления муниципального ЖКХ (на примере г. Южно-Сахалинск) присутствуют: • муниципальные унитарные предприятия как исполнители и • подразделения Администрации как руководство. • Жилищный фонд и основное оборудование находится в муниципальной собственности. • Управление собственностью осуществляет Комитет по управлению муниципальной собственностью.

10. Существующая структура

11. Существующая структура Муниципальное унитарное предприятие является по существу неким подразделением Администрации города, функционирующее: - как коммерческая организация для внешнего окружения (налоги, бухгалтерский учет, договора купли-продажи, производственная деятельность и т.п.) и - как подразделение Администрации (отсутствие экономической самостоятельности, полная зависимость от вышестоящего руководства, определение приоритетов деятельности и т.п.). Степень преобладания того или другого качества определяется только человеческим фактором и сложившимися традициями.

12. Существующая структура Анализ и сопоставление аспектов организационно-правового и технологического функционирования муниципальных предприятий в сфере ЖКХ позволяет сделать вывод о том, что отсутствует коммерческая заинтересованность предприятий во внедрении как энергоэффективных технологий, так и в снижении текущих потерь энергоносителей.

13. Существующая структура • При этом определяющими являются следующие факторы: • ухудшение финансовых результатов деятельности предприятий ЖКХ формально ничем никому не грозит, т.к. действующими нормативными документами разрешено • отнесение потерь на фактическую себестоимость; • служба заказчика «зарабатывает» или на объеме нормативно предоставляемых услуг, или имеет фиксированный фонд оплаты труда; • убытки муниципальных предприятий покрываются через бюджет города (муниципального образования).

14. Существующая структура Вся финансовая деятельность предприятий ЖКХ определяется муниципальными органами как собственником предприятий с одной стороны и как основным заказчиком, с другой. Все, что предприятие «заработало», ему не принадлежит.

15. Существующая структура Основой функционирования системы является муниципальный заказ на снабжение муниципальных потребителей холодной и горячей водой, теплом на цели отопления. Другим аспектом заказа является формирование перечня работ по текущему ремонту и обслуживанию зданий.

16. Существующая структура Показано, что формирование муниципального заказа тесным образом связано с возможностями бюджета покрывать дефицит средств в ЖКХ. Доходная часть бюджета физически ограничена и определяется экономикой города. Соответственно ограничена и расходная часть бюджета. Единственным источником покрытия дефицита средств на услуги ЖКХ являются доходы населения. Доходы же населения также определяются экономикой города (региона) и ограничены в той же степени, что и доходная часть бюджета.

17. Существующая структура Со снижением ставки подоходного налога увеличились реальные доходы населения. Часть этого прироста доходов была «изъята» за счет увеличения норматива потребления горячей воды в 2000 году. В основе увеличения норматива потребления – покрытие потерь в сетях и на технологических переделах. Также были увеличены нормативы потребления по отоплению. Очевидно, что при этом полезное использование ресурсов не изменилось.

18. Существующая структура Резервы такой «балансировки» муниципального заказа и возможностей бюджета еще есть, но они конечны. Анализ имеющейся информации показывает, что основные усилия направляются на решение вопроса о распределении участия бюджета и потребителей в финансировании издержек и потерь, а не финансировании снижения потерь.

19. Самофинансирование Практика внедрения энергосберегающих технологий в сфере ЖКХ показывает, что при достаточно сформированном перечне технических и технологических решений их реализация упирается в консерватизм системы, сложность формирования финансовых потоков. Отсутствует практическая возможность оценить реальный экономический результат энергосбережения с последующим реальным его учетом в бюджетном обороте.

20. Самофинансирование Предлагаемая концепция финансирования энергосбережения и снижения издержек на содержания муниципальной собственности базируется на идее временногоисключения из бюджетного оборота получаемой экономии и направления ее на финансирование технического перевооружения муниципальных предприятий, жилого фонда и объектов бюджетной сферы.

21. Самофинансирование В противном случае получаемая экономия на одних объектах будет, в конечном счете, являться дополнительным источником финансирования издержек для других. Для реализации концепции необходимо наличие соответствующей организационной структуры, обеспечивающей продвижение энергоэффективных технологий и заинтересованная в получение конечного эффекта от их применения на объектах муниципальной собственности.

22. Самофинансирование Результат деятельности структуры – подготовка «своей» части плацдарма для возможности создания и нормального функционирования компаний по управлению муниципальным жилым фондом на коммерческой основе, реализация потенциала энергоэффективности как фактора обеспечения вывода муниципальных предприятий тепло- водоснабжения на самоокупаемость.

23. Самофинансирование

24. Самофинансирование На начальном этапе все участники структуры юридически и финансово независимы. Отношения участников структуры строится исключительно на договорных отношениях. В дальнейшем, после «раскрутки» и становления, возможно потребуется реорганизация структуры в объединение по типу финансово-промышленной группы

25. Самофинансирование Юридическое основание деятельности структуры на объектах муниципальной собственности – заключение с администрациями городов и области «Соглашений об энергосберегающих услугах», а также других сопутствующих договоров. Участниками такого соглашения должны быть со стороны муниципалитетов: управления ЖКХ, муниципальные предприятия, управления бюджетной сферы, жилищные организации.

26. Самофинансирование Для примера предлагается следующий порядок оплату услуг по теплоснабжению объектов муниципальной собственности. На время действия Соглашения бюджет (в лице балансодержателя) заключает договор уступки платежей структуре. Структура оплачивает счета за тепло уже по показаниям теплосчетчика. При этом балансодержателю выставляется счет, равный произведению счета за тепло, умноженному на коэффициент платы за экономию (КПЭ).

27. Самофинансирование

28. Самофинансирование Коэффициент платы за экономию - числовой параметр, связывающий размер денежных средств счета за тепло с денежными средствами счета за энергосервисные услуги.

29. Самофинансирование Использование КПЭ открывает возможность разработки конкретных бизнес-планов деятельности энергосервисной компании. Это связано с тем, что фактически КПЭ определяет ежемесячную выручку структуры от продажи энергосервисных услуг. При этом товаром являются сбереженные калории. Продажа и покупка длятся до тех пор, пока не будет продан весь «товар» по данному объекту.

30. Самофинансирование Все программы и проекты по энергосбережению базируются на оценке годового эффекта. Деятельность же конкретной коммерческой структуры описывается и планируется помесячно. Механизм КПЭ является тем мостом, который связывает Программы энергосбережения и коммерческие основы их реализаций (становится ясно, что продается, как продается, кто платит, кому платит и сколько, в течение какого срока). Выручку можно сравнить с издержками – получаем оценку эффективности бизнеса.

31. Самофинансирование В работе приведены проекты двух бизнес-планов по оказанию энергосервисных услуг на объектах бюджетной сферы. Исполнитель проектов – коммерческая структура (компания), специализирующаяся в области оказания энергосервисных услуг (ЭнергоСервисная Компания – ЭСКО). Основное назначение представленных проектов - демонстрация возможности финансовой состоятельности (финансовая оценка) бизнеса в области реального энергосбережения на условиях полной самоокупаемости и коммерческой независимости ЭСКО.

32. Бизнес-планы проектов Проект “13 школ”. Исходные данные к бизнес-плану Цель проекта «13 школ» – снижение расходов бюджета на оплату счетов за теплоснабжение путем установки оборудования для регулировки теплопотребления и приборов учета потребления тепла (теплосчетчиков).

33. Проект “13 школ” Расчеты по проекту “13 школ” выполнены для двух вариантов оплаты услуг ЭСКО: По первому варианту (далее Вариант 1) оплата услуг представляет собой фиксированный процент от экономии затрат на теплоснабжение. Приобретение и установка оборудования производятся за счет средств Клиента. Эта схема оплаты услуг сейчас наиболее распространена. По второму варианту (далее Вариант 2) энергосервисная компания в течение определенного срока полностью распоряжается эффектом. Под эти средства она берет бюджетную беспроцентную ссуду (или заем), приобретает и монтирует оборудование на объектах Клиента. Возврат ссуды (погашение займа) осуществляется за счет экономии средств на теплоснабжение.

34. Проект “13 школ” С помощью модели, лежащей в основе расчетов, была исследована зависимость конечного эффекта для Клиента от доли ЭСКО в экономии затрат. Конечный эффект для Клиента оценен через два показателя: - фактическую экономию затрат (экономия затрат с учетом оплаты услуг ЭСКО) - и внутреннюю норму доходности. Результаты приведены в таблице на следующем слайде.

35. Проект “13 школ” Зависимость эффектов для Клиента и ЭСКО от доли ЭСКО Обращает на себя внимание, что процент фактической экономии для Клиента меняется всего с 13% до 10% при изменении доли ЭСКО от 25% до 45%. Финансовый результат ЭСКО при этом вырастает более чем в два раза. Отсюда можно сделать вывод, что для оценки эффективности ЭСКО не следует использовать показатель относительного снижения расходов Клиента, а следует использовать показатель внутренней нормы доходности (или чистой приведенной стоимости), как более чувствительные в данномслучае. Из таблицы также следует, что при принятой себестоимости услуг ЭСКО ее минимальная доля находится на уровне 13-15%% (оценка по «нулевой» прибыли). Максимальную долю ЭСКО для данного примера следует ограничить на уровне 40%. Выше этого уровня проект теряет смысл для Клиента с финансовой точки зрения.

36. Проект “13 школ” Зависимость эффектов для Клиента и ЭСКО от доли ЭСКО

37. Проект “13 школ” • Для сравнения вариантов необходимо рассмотреть эффекты для Клиента и эффекты для ЭСКО. Эффекты оцениваем по следующим показателям: • итоговое сальдо потока денежной наличности; • внутренняя норма доходности проекта; • накопленную сумму прочих расходов ЭСКО, как один из источников финансирования работ по перспективным проектам (как расходы будущих периодов). Средства по строке Прочие расходы используются для оплаты командировок, содержание помещений и т.п.; • накопленную сумму чистой прибыли как источник финансирования участия в перспективных проектах.

38. Проект “13 школ” График зависимости итогового сальдо от времени для рассмотренных вариантов оплаты. Видно, что с точки зрения окупаемости затрат проекты равнозначны (пересечение с нулевой линией происходит в один и тот же год реализации). При оптимизации графика передачи оборудования (и эффекта) провал по варианту 2 на третьем году реализации можно устранить. Соответственно, увеличатся итоговое сальдо и внутренняя норма доходности, уменьшится срок окупаемости.

39. Проект “13 школ” Внутренняя норма доходности проектов практически одинакова за период 8 лет (19-20%). При этом проект по варианту 2 имеет тенденцию к ее увеличению за счет оптимизации графика передачи оборудования.

40. Проект “13 школ” Ежегодные суммы прочих расходов и чистой прибыли по вариантам оплаты, тыс. руб. Отрицательное значение чистой прибыли по варианту 2 в четвертом году обусловлено фактом передачи оборудования в счет погашения займа. Из таблицы видно, что за четыре года (фактический срок окупаемости для Клиента) общая сумма накопленных средств по варианту 2 выше. Причина очевидна: по варианту 2 ЭСКО полностью реализует эффективность проекта. По варианту 1 распределение эффекта происходит менее динамично и соответственно более длительный срок.

41. Проект “13 школ” Выводы: • способ оплаты услуг энергосервисной компании определяется с одной стороны, выбранной стратегией деятельности энергосервисной компании, с другой стороны – спросом на услуги и способностью потребителя оплатить предоставленные услуги; • варианты финансирования работ и возникающие при этом отношения собственности оказывают решающее значение на определение способа оплаты; • распределение рисков между участниками проекта – основа успешной реализации энергосберегающего проекта; • сезонный характер эффектов энергосбережения определяет распределение денежных потоков по месяцам года в течение года, однако, не влияет на годовые показатели. При этом контроль потоков по месяцам необходим для корректного планирования расходов компании; • Вариант 2 предпочтителен для инвестиционой фазы проекта, Вариант 1 – фаза текущей эксплуатации и обслуживания.

42. Проект “50” • На основе результатов, полученных по проекту «13 школ», проведены расчеты по проекту «50». Проект по назначению аналогичен проекту «13 школ», но существенно шире по числу объектов и требуемому финансированию. Заказчиком работ (Клиент) выступает Областная Администрация. Исполнителем работ по проекту является энергосервисная компания (ЭСКО). В результате расчетов по проекту сформирован План прибылей и убытков и План движения денежных средств ЭСКО. Проект предполагает установку на 50 объектах, финансируемых из областного бюджета, узлов учета тепла на цели отопления, оборудования регулирования теплопотребления и установку на окнах объектов теплоотражающих пленок. Для упрощения расчетов предполагается, что все объекты имеют близкие режимы эксплуатации и одинаковое расчетное теплопотребление.

43. Проект “50” • В расчетах по бизнес-плану заложен следующий график производства работ: • первый год: энергоаудит всех объектов, монтаж пленок, проекты по монтажу оборудования на 25 объектах, закупки оборудования для 25 объектов, монтаж и эксплуатация оборудования на 25 объектах; • второй год: проекты по монтажу оборудования на 25 объектах, закупки оборудования для 25 объектов, монтаж и эксплуатация оборудования на 25 объектах. • третий год: эксплуатация оборудования; • четвертый год: эксплуатация оборудования.

44. Проект “50”

45. Проект “50” Укрупненная смета проекта, тыс. руб.

46. Проект “50” • Для реализации проекта планируется привлечение следующих источников финансирования: • Фонд энергосбережения Сахалинской области (гранд); • коммерческий заем. Гранд Фонда энергосбережения выделяется Клиенту для финансирования приобретения теплоотражающих пленок и энергоаудита объектов. При этом энергоаудит объектов Клиент заказывает ЭСКО. Монтаж пленок осуществляет ЭСКО в рамках основной деятельности. Получателем заемных средств является ЭСКО. Заемные средства используются для закупки оборудования учета и регулирования, для финансирования разработки проектов установки оборудования и производства строительно-монтажных работ. Заказчиком этих видов работ выступает ЭСКО. Планируемое распределение средств по источникам финансирования приведено в таблице на следующем слайде

47. Проект “50” Планируемое распределение средств по источникам финансирования, тыс. руб. График расходование привлеченных средств приведен на следующем слайде

48. Проект “50” График расходование привлеченных средств, тыс. руб.

49. Проект “50” • Расчеты выполнены с учетом следующих предположений: • ЭСКО за счет заемных средств приобретает оборудование, финансирует проектные и монтажные работы по его установке на объектах Клиента; • На время проекта оборудование учитывается на балансе ЭСКО и является его собственностью; • В первоначальную стоимость оборудования включаются все затраты по приобретению, проектированию и монтажу; • По окончании проекта (4 года) Клиент обязуется выкупить у ЭСКО оборудование по остаточной стоимости; • Клиент обязуется оплачивать счета ЭСКО, ЭСКО обязуется оплачивать счета поставщика тепла для объектов Клиента; • Кредит учитывается в рублях. Процентная ставка по кредиту принята равной 25% годовых. Допускается погашение кредита неравными долями в течение 2-4 лет проекта. Начисление процентных платежей производится ежемесячно; • Эффекты проекта распределяются во времени пропорционально оснащению объектов оборудованием.

50. Проект “50” • В себестоимость услуг ЭСКО включены: • заработная плата (8 сотрудников по 12 тыс. руб./мес.); • единый социальный налог (35,6% от зарплаты); • оплата счетов за тепло для объектов Клиента; • амортизационные отчисления на оборудование по проекту; • налог на пользователей автодорог (1% от выручки ЭСКО); • налог на имущество (2%); • прочие расходы (1% от суммы: счета за тепло + зарплата + социальный налог). Выручку ЭСКО составляют платежи Клиента по счетам ЭСКО плюс (для первого года реализации проекта) оплата услуг по энергоаудиту объектов Клиента плюс (для последнего года проекта) стоимость реализованного Клиенту оборудования.