ФИНАНСИРОВАНИЕ ЛИЗИНГА: НАЛОГОВЫЕ АСПЕКТЫ

1. ФИНАНСИРОВАНИЕ ЛИЗИНГА: НАЛОГОВЫЕ АСПЕКТЫ Алексей Николаевич Кузнецов к.э.н., АМСТ, FССА Партнер отдела налогообложения и права

2. Основные темы для обсуждения • Монетизация лизинговых активов • Актуальная судебная практика: • «Предельные» ставки в 2010 • Применение правил недостаточной капитализации в свете международных соглашений • Отказ в вычете процентных расходов до момента уплаты по длинным кредитам с выплатой процентов в конце срока • НДС: ускоренный возврат • Хеджирование рисков (валютных, процентных) • Изменения в НК с 2010

3. Монетизацияактивов путем продажи лизингового портфеля «Продажа» договора лизинга новому лизингодателю подразумевает одновременное осуществление ряда сделок: • Продажа предмета лизинга; • Замена лица (лизингодателя) в обязательстве по договору лизинга; • Уступка имущественных прав (в сумме неоплаченных лизингополучателем на момент «продажи договора» лизинговых платежей – как по закончившимся, так и по части текущего лизингового периода (до даты продажи)); • Перевод долга в части поступившего от лизингополучателя и «неотработанного» первоначальным лизингодателем аванса в соответствии с договором лизинга.

4. Монетизациялизинговых активов: налоговые аспекты

5. Использование факторинга для рефинансирования лизинговой деятельности Уступка прав по лизинговым договорам Лизингодатель Фактор Финансирование

6. Максимальная сумма процентных расходов, уменьшающая налоговую базу Общая сумма процентных расходов = / Доля иностранного юр.лица в собств. капитале заемщика Собствен. капитал заемщика × × 12.5(3) Недостаточная капитализация: общие правила • Правила «недостаточной капитализации»ограничивают вычет процентов по следующим долговым обязательствам (Контролируемая задолженность): • Привлеченным от иностранного инвестора с прямым/косвенным участием в российской компанииот 20% и больше; • Привлеченным от российской компании,являющейся аффилированной по отношению к указанному иностранному инвестору; • Гарантированным или иным образом обеспеченным таким иностранным инвестором или его российской аффилированной компанией • Правила применяются, если Контролируемая задолженность превышает собственный капитал (активы минус обязательства) российского заёмщика более чем в 12,5 раз (для компаний, занимающихся исключительно лизинговой деятельностью), и более чем в 3 раза – для остальных лизинговых компаний • Процентный расход сверх вычитаемого по этим долговым обязательствам может быть переквалифицирован в целях налогообложения в дивиденды, что делает его невычитаемым для целей налога на прибыль и ведет к применению налога у источника выплаты по ставке 15% • Формула определения предельной суммы вычитаемого процента: Займ

7. Недостаточная капитализация и соглашения об избежании двойного налогообложения • В соответствии с положениями о недискриминации, содержащимися в большинстве соглашений об избежании двойного налогообложения, резидент одного государства, капитал которого полностью или частично принадлежит одному или нескольким резидентам другого государства, не должен подвергаться в первом государстве менее благоприятному налогообложению чем другие резиденты первого государства • В постановлениях № А26-6967/2008 ФАС СЗО от 23.09.2009 и № А40-465/09-114-2 ФАС МО от 23.09.2009 суды указали на то, что российские правила недостаточной капитализации противоречат положениям о недискриминации, содержащимся в соглашениях об избежании двойного налогообложения с Кипром и Финляндией • Согласно мнению, изложенному в письме Минфина РФ № 03-08-05 от 27.11.2009 положения Соглашения об избежании двойного налогообложения между РФ и Нидерландами предусматривают применение российскихправил недостаточной капитализации в отношении задолженности российской компании перед голландской сестринской компанией в силу их аффилированности. При этом в качестве основания для применения правил недостаточной капитализации Минфин ссылается на нормы п. 5 ст. 11 "Проценты" Соглашения, согласно которым если в силу особых отношений между плательщиком и бенефициарным владельцем процентов сумма таких процентов превышает подлежащую уплате в отсутствие таких отношений между сторонами, то положения Соглашения применяются только ко второй из указанных сумм.

8. Отказ в вычете процентных расходов до момента уплаты • Согласно п. 1 ст. 265 НК РФ в состав внереализационных расходов включаются расходы в виде процентов по долговым обязательствам любого вида • Положения п. 1 ст. 272 НК РФ предусматривают, что расходы признаются в том отчетном (налоговом) периоде, к которому они относятся, независимо от времени фактической выплаты денежных средств. По договорам займа и другим долговым обязательствам, срок действия которых приходится более чем на один отчетный период, расход признается осуществленным и включается в состав расходов на конец соответствующего отчетного периода (п. 8 ст. 272 НК РФ) • В то же время, в Постановлении ФАС МО от 22.07.2009 по делу №А40-79561/08-35-348, налогоплательщику было отказано в вычете процентных расходов в текущих периодах в случае если фактическая уплата таких процентов производится далеко в будущем • Решение ВАС

9. Проект ФЗ: порядок оформления счетов-фактур Проект Федерального закона № 223442-5 «О внесении изменений в части первую и вторую Налогового кодекса Российской Федерации в связи с введением заявительного порядка возмещения НДС» (далее - «Законопроект») подготовлен к рассмотрению Государственной Думой РФ во втором чтении Ошибки в счетах-фактурах, не препятствующие налоговым органам при проведении налоговой проверки идентифицировать продавца, покупателятоваров (работ, услуг), имущественных прав, наименование товаров (работ, услуг), имущественных прав, их стоимость, а также налоговую ставку и сумму налога, предъявленную покупателю, не являются основанием для отказа в принятии к вычету сумм налога

10. Проект ФЗ: Заявительный порядок возмещения НДС Заявительный порядок возмещения НДС предполагает осуществление зачета (возврата) суммы налога, заявленной к возмещению в налоговой декларации, до завершения камеральной налоговой проверки Право на применение заявительного порядка возмещения налога имеют: Налогоплательщики, у которых совокупная сумма НДС, акцизов, налога на прибыль и налога на добычу полезных ископаемых (без учета сумм налогов, уплаченных при ввозе товаров на территорию РФ и в качестве налогового агента) составляет не менее 10 миллиардов рублейза три предшествующих календарных года, Налогоплательщики, предоставившие вместе с налоговой декларацией действующую банковскую гарантию Банковская гарантия предусматривает обязательство банка на основании требования налогового органа уплатить в бюджет за налогоплательщика суммы налога, излишне полученные им (зачтенные ему) в результате возмещения налога в заявительном порядке, если решение о возмещении суммы налога, заявленной к возмещению в заявительном порядке, будет отменено полностью или частично

11. Проект ФЗ: Заявительный порядок возмещения НДС (продолжение) Банковская гарантия должна быть предоставлена банком, включенным в перечень банков, отвечающих установленным требованиям для принятия банковских гарантий в целях налогообложения. Перечень ведется Министерством финансов Российской Федерации на основании сведений, полученных от Центрального банка РФ (ЦБ РФ) Для включения в перечень банк должен удовлетворять следующим требованиям: наличие лицензии на осуществление банковских операций, выданной ЦБ РФ, и осуществление банковской деятельности в течение не менее пяти лет; наличие зарегистрированного уставного капитала банка в размере не менее 500 миллионов рублей; наличие собственных средств (капитала) банка в размере не менее 1 миллиарда рублей; соблюдение обязательных нормативов, предусмотренных ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации», на все отчетные даты в течение последних шести месяцев; отсутствие требования ЦБ РФ об осуществлении мер по финансовому оздоровлению банка на основании Федерального закона от 25 февраля 1999 года № 40-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве) кредитных организаций».

12. Проект ФЗ: Заявительный порядок возмещения НДС (продолжение) Требования к банковской гарантии: банковская гарантия должна допускать бесспорное списание денежных средств со счета гаранта в случае неисполнения им в установленный срок требования об уплате денежной суммы по банковской гарантии, направленного до окончания срока действия банковской гарантии; сумма, на которую выдана банковская гарантия, должна обеспечивать исполнение обязательств по возврату в бюджет в полном объеме суммы налога, заявляемой к возмещению; иные требования. Законопроект устанавливает срок и порядок подачи налогоплательщиком заявления о применении заявительного порядка возмещения налога, срок и порядок рассмотрения данного заявления налоговым органом и принятия налоговым органом решения по предоставленному заявлению , сроки возврата налога и др.

13. Изменения в подходе к налогообложению ФИСС • Не признаются ФИСС договоры, требования по которым не подлежат судебной защите («игры и пари») в соответствии с ГК РФ (?). • Убытки, полученные по таким договорам, не учитываются при определении налоговой базы. • ФИСС не подлежат текущей переоценке! • В отношении ФИСС, используемых для целей хеджирования налогоплательщик вправе в налоговой учетной политике предусмотреть возможность осуществления текущей переоценки, если объект хеджирования подлежит переоценке согласно НК.

14. Контактная информация Алексей Кузнецов, к.э.н., АМСТ, FССА Партнер Тел.: +7 495 755 9687 Факс: + 7 495 755 9701 Alexei.Kuznetsov@ru.ey.com

15. Информация об использовании прилагаемых материалов Презентационные материалы подготовлены для использования в качестве вспомогательных визуальных пособий при обсуждении специфических вопросов налогообложения в ходе выступления Алексея Кузнецова, партнера Эрнст энд Янг, на конференции. Пользователь должен принять во внимание следующее: • Прилагаемые материалы не являются полными и технически корректными в отрыве от устного пояснения, данного сотрудником «Эрнст & Янг» в ходе конференции. • Прилагаемые материалы описывают отдельные вопросы налогообложения в общем и не могут быть применены к специфическим фактическим обстоятельствам без дополнительного анализа в контексте таких обстоятельств. • Технические позиции по отдельным вопросам налогообложения, высказанные в ходе конференции, а также частично описанные в прилагаемых материалах, являются отражением позиции выступающего на дату конференции и могут подлежать пересмотру по состоянию на более позднюю дату ввиду изменения законодательства либо практики его применения налоговыми органами и судами.