Налоговые вопросы в работе с клиентами частного банкинга.

1. Налоговые вопросы в работе с клиентами частного банкинга. Рустам Вахитов Директор налогового департамента UFS Federation Москва, 27 октября 2011 года

2. ПРИМЕР Банк Банк 1 3 2 Налог 28% Страна получателя Страна получателя ПХС Налог 0% BVI Проценты Проценты Швейцария Швейцария

3. G20 «КОНЕЦ ЭРЫБАНКОВСКОЙ ТАЙНЫ» 3 6 • «Белый» и «серый» списки ОЭСР – 2 апреля 2009 года • Швейцария, Британские Виргинские Острова, Бермуды, Багамы, Кайманы, Люксембург, Бельгия, Австрия, Сейшеллы, Лихтенштейн, Сингапур.... • ОЭСР: За два года подписано более 540 соглашений об обмене информацией и пересмотрено статьи об обмене информацией в более чем 60 соглашениях об избежании двойного налогообложения • ОЭСР: Задачи 2011 года – мониторинг реальной имплементации процедур обмена информацией

4. Igor Olenikoff 3

5. ХРОНОЛОГИЯ 3 • 2001 - сотрудник UBS Брэдли Биркенфилд уговаривает миллиардера Igor Olenicoff инвестировать 200 миллионов долларов • С 1997 года в отношении него и его компаний проводятся налоговые проверки • Декабрь 2007 года – признание в налоговых недоплатах • 19 августа 2009 года – соглашение о процедуре раскрытия информации по американским клиентам банка UBS • 17 ноября 2009 года – обнародованы критерии определения запросов на раскрытие информации: 250 тысяч франков + «body of lies» • 2011 год FATCA

6. IDEA CELLULAR ХолдКо 3 ХолдКо 2 ХолдКо 1 Индийские компании Покупатель 3 • Описание структуры и налоговые последствия • Продажа активов организована через продажу струкутур на острове Маврикий с налоговым соглашением с Индией, запрещающей Индии облагать налогом такие доходы. • Индийские налоговые органы оспорили сделку и доначислили налога, как если бы индийские активы продавались напрямую. • Индийские суды поддержали налоговые органы США Маврикий Платеж Индия

7. Холдко IP Ko 2 IPКо 1 РусКо ПРИМЕР ПРОИГРАННОГО СУДЕБНОГО ДЕЛА 3 Источники информации • Реестры объектов IP • ФАС РФ • Зарубежные торговые регистры • Иностранные налоговые органы Торговая марка БВО Факторы риска • Регистрация объектов ИС на БВО при уплате роялти в ХолдКо на Кипре • Отсутствие деловой цели Кипр Роялти Возможные неблагоприятные последствия Роялти • Непризнание IP Co 2 бенефициарным собственником. Налог у источника в России на всю сумму роялти по ставке 20% • Отказ в вычете роялти из налоговой базы в РФ Россия

8. Холдко РусКо IP Ko 3 РЕШЕНИЯ Достоинства решения • Платеж производится собственнику IP • Уплата налога по умеренным ставкам Торговая марка Люксембург Налог 5,8% Роялти Россия

9. ТИПИЧНАЯ СТРУКТУРА ФинКо BVI ХолдКо Российские компании ХолдКо Россия ПХС BVI Дивиденды Проценты Кипр Россия Дивиденды Проценты 8 3 • Вопросы: • Деловая цель? • Бенефициарная собственность? • Связанные компании? • Конечные бенефициары?

10. ТИПИЧНЫЕ ПРИЗНАКИ НАЛОГОВЫХ РИСКОВ ИНОСТРАННОЙ СТРУКТУРЫ 3 • Отсутствие квалифицированного персонала в холдинговой или финансовой компании • Отсутствие помещения, расположение иностранного холдинга по адресу трастовой компании • Зеркальность входящих и исходящих финансовых потоков • Отсутствие реальной хозяйственной деятельности в иностранной компании

11. ПУБЛИЧНО ДОСТУПНЫЕ ИСТОЧНИКИ ИНФОРМАЦИИ 3 Information Exchange: A Call for Greater Transparency 4

12. РусКо Холдко ФинКо Холдко ПРИМЕР РАССМАТРИВАЕМОГО СУДЕБНОГО ДЕЛА 3 Ситуация • Российской компании со швейцарской материнской компанией выдан займ люксембургской финансовой компанией • Налоговые органы настаивают на органичяении вычета процентов по п.2 ст.269 • Налогоплательщик заявляет о дискриминации Люксембург Швейцария Россия

13. Холдко Офшоры РусКо ФинКо Холдко ПУБЛИЧНО ДОСТУПНАЯ ИНФОРМАЦИЯ 3 Источники информации • Зарубежные торговые регистры • Комиссия США по ценным бумагам Гибралтар, Джерси Факторы риска • ХолдКо в Швейцарии инкорпорировано в офшорной зоне – Нидерландских Антилах, местом управления выбран кантон Цуг. • Члены наблюдательного совета находятся в Великобритании, Бельгии и Нидерландах • Регистрация по месту трастового управляющего Интертраст • Люксембургская финансовая компания – коммандитное товарищество с полным товариществом – ХолдКо • 42% акций находятся в офшорах Люксембург Швейцария/ Нидерландские Антилы Россия

14. Опер. компании ХолдКо ФинКо Инвестор 10 КИПР: НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ ДИВИДЕНДОВ, ПРОЦЕНТОВ ИРОЯЛТИ 3 • Налогообложение дивидендов и • дохода от продажи имущества • Дивиденды: 5%/10% • Доходы от продажи: 0% • Налогообложение процентов и роялти • 0% налог в России • Нет прямого условия о БС • Нет специальных положений о вычете процентов Кирп Россия Дивиденды Проценты, роялти

15. ФинКо Опер. компании Инвестор ХолдКо 10 ЛЮКСЕМБУРГ: НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ ДИВИДЕНДОВ, ПРОЦЕНТОВ И РОЯЛТИ 3 • Налогообложение дивидендов и • дохода от продажи имущества • Дивиденды: 10%/15% • Доходы от продажи: 0% • Налогообложение процентов и роялти • 0% налог в России • Нет прямого условия о БС • Нет специальных положений о вычете процентов Люксембург Россия Дивиденды Проценты, роялти

16. Опер. компании Инвестор ХолдКо ФинКо 10 НИДЕРЛАНДЫ: НАЛОГООБЛОЖЕНИЕ ДИВИДЕНДОВ, ПРОЦЕНТОВ И РОЯЛТИ 3 • Налогообложение дивидендов и • дохода от продажи имущества • Дивиденды: 5%/10% • Доходы от продажи: 0% • Налогообложение процентов и роялти • 0% налог в России • Прямое условие о БС • Есть специальное положение о полном вычете процентов Нидерланды Россия Дивиденды Проценты, роялти

17. РусКо Инвестор ИнвестКо ИНВЕСТИЦИИ В НЕДВИЖИМОСТЬ В СВЕТЕ ИЗМЕНЕНИЙ 10 3 • Налогообложение доходов от российской • недвижимости • Налогообложение доходов из инвестирующих в недвижимость ПИФ возрастает с 0% до 20%, из обычных ПИФ с 0% до 10%. • Доходы от продажи долей в российских компаниях, инвестирующих в недвижимость - 20% (для резидентов Кипра - предположительно с 2016 года) Кипр Россия ПИФ

18. РусКо КипрКо РусКо ПРИНЦИПЫ МЕЖДУНАРОДНОГО НАЛОГОВОГО СТРУКТУРИРОВАНИЯ 3 Налог 15%/20% Налог 5%/0% Россия Россия БВО ПХС БВО ПХС Дивиденды 15% Проценты, роялти 20% Россия Кипр Дивиденды 5% Проценты, роялти 0% Россия

19. РосКо ХолдКо дивиденды Россия КРИТЕРИИ ВЫБОРА ЮРИСДИКЦИИ 3 • Деловая цель. Связь с юрисдикцией российской компании, ее партнеров. • Вопросы использования компании и управления в ней. • Наличие соглашений об избежании двойного налогообложения с Россией и другими странами. • Наличие неналоговых соглашений с налоговыми элементами (недискриминация, защита инвестиций и т.п). • Российский налог у источника, освобождение получаемых из России дивидендов, процентов и роялти от налогообложения. Иностр. юрисдикция

20. ОпКо ХолдКо дивиденды Россия КРИТЕРИИ ВЫБОРА ЮРИСДИКЦИИ (ПРОДОЛЖЕНИЕ) 3 • Особые оговорки (subject to tax, LOB) • Бенефициарная собственность (фактическое право на доход) • Налоговые последствия выплаты дивидендов, процентов и роялти из промежуточной юрисдикции • Наличие юрисдикции в российском «черном списке» • Процедура получения предварительных налоговых согласований Иностр. юрисдикция

21. 3 ПУТИ СНИЖЕНИЯ РИСКОВ • Анализ структуры на предмет наличия рисковАнализ публично доступной информации о структуре • Анализ применимых соглашений об избежании двойного налогообложения • Перенос офшорных компаний в европейские юрисдикции • Наделение компаний специального назначения соответствующих их функциям активами и персоналом • Использование специальных режимов стимулирования инновационной деятельности и других экономически оправданных льгот

22. 12 РУСТАМ ВАХИТОВ 3 Директор налогового департамента UFS Federation T:+79060598008 T:+31208943767 E-mail:vrr@ufs-federation.com Рустам Вахитов – специалист в области международного налогообложения. До прихода в компанию Рустам работал в консалтинговых компаниях в России, Нидерландах и Люксембурге, занимаясь вопросами международного налогообложения с 2002 года. Специализацией Рустама является международное налогообложение, налоговое структурирование и консультирование с использованием международных налоговых соглашений, сопровождение сделок с использованием финансовых инструментов, а также структурирование частных инвестиций (фондов) и сопровождение международных сделок слияний и поглощений. Рустам является руководителем секции международных налоговых отношений Научно-экспертного совета российской Палаты налоговых консультантов, которую представляет в Фискальном Комитете Европейской Конфедерации налоговых консультантов, а также действительным членом Международной налоговой ассоциации (IFA), в рамках которой неоднократно являлся докладчиком от российского отделения организации. Рустам Вахитов владеет английским и голландским языками и является автором многочисленных публикаций по вопросам международного налогообложения