This event is organised with the kind support of:

1. ENHANCING BUSINESS AND INVESTMENT OPPORTUNITIES BETWEEN BRAZIL AND LUXEMBOURGRIO DE JANEIRO, OCTOBER 18, 2012 This event is organised with the kind support of:

2. WELCOME ADDRESS Paulo Oliveira CEO, BRAIN

3. LUXEMBOURG: IDEAL PARTNER TO EXPAND THE INTERNATIONAL BUSINESS OF Brazilian COMPANIES Carlo Thelen Member ofthe Managing Board, Luxembourg Chamberof Commerce

4. Luxembourg, A GLOBAL Hub for financial services Fernand Grulms CEO, Luxembourg forFinance

5. LUXEMBOURG, INTERNATIONAL SERVICE PROVIDER FOR BRAZILIAN ENTREPRENEURS Introduction: Carlo Thill, ViceChairman, The Luxembourg Bankers‘ Asssociation Moderator: Franciso da Cunha,Director, DeloitteTax & Consulting Experts: José Da Silva, Head ofLatin American Markets, BGL BNP Paribas Guilherme Bezerril, Head ofLatin American, SGG Jean-Philippe Leroy Managing Director, Bradesco Europa SA Testimonial: Carlo Panunzi, Vice Chairman ofthe Board ofArcelorMittal Brasil

6. Luxembourg, international service provider for Brazilian entrepreneurs

7. Luxemburgo, provedor internacional de serviços para empresários brasileiros

8. ESTABELECENDO UMA SEDE EM LUXEMBURGO – FUNCIONA! • Guilherme Bezerril, Chefe da equipe América Latina, SGG • Jose Da Silva, Chefe da equipe de mercados da América Latina, BGL BNP Paribas • Jean-Philippe Leroy, Diretor, Bradesco Europa SA • Carlo Panunzi, Vice-Presidente do Conselho de Administração, ArcelorMittalBrasil

9. 40% do valor adicionado na economia europeia está situado dentro de um raio de 500 km. (70% dentro de 700km) Frankfurt 30 mins Amsterdã 350 km Londres 45 mins Berlim 1,5h Bruxelas 200 km Viena 1h Praga 1,5h Paris 2h Zurique 1h Milão 1,5h Lisboa 2h Madrid 2h

10. PORQUE O BRASIL É BOM PARA LUXEMBURGO • Ambição de internacionalização por parte dos empresários brasileiros • Crescimento da economia brasileira • Luxemburgo exporta ao Brasil • Uma prioridade para o Luxemburgo • Investimento nos serviços oferecidos por bancos privados luxemburgueses aos empresários brasileiros • Fonte de inspiração e força • Integração de culturas! – Multiculturalismo + prestação de serviços multilíngues

11. PORQUE LUXEMBURGO É BOM PARA O BRASIL • Número crescente de empresas multinacionais com sede em Luxemburgo • Ponte para investimentos na Europa • Fortes laços com o Brasil – 2o parceiro IED • Lugar seguro para os investidores • Centro financeiro especializado em operações internacionais • Bolsa de valores especializada em títulos internacionais • Ambiente amigável para propriedade intelectual • Mercado europeu = 500 M de consumidores • Integração de culturas! – Multiculturalismo + prestação de serviços multilíngues

12. PORQUE LUXEMBURGO É BOM PARA O BRASIL Importância crescente dos investimentos latino americanos no Luxemburgo … Especializado em servir aos clientes mais sofisticados … CRESCIMENTO DOS MERCADOS

13. PLATAFORMA EMPRESARIAL

14. Wealth Management Fusões e aquisições Negócio de família Arte e bens colecionáveis Investimento imobiliário Filantropia PrivateEquity Micro finanças / ISR / Financiamento islâmico Planejamento de sucessão Tributos / aposentadoria Planejamento imobiliário Estruturação societária Gestão de caixa Serviços de investimento OFERTA DE SERVIÇOS A EMPRESÁRIOS E SUAS FAMÍLIAS Wealth Management Consultoria Tributos / aposentadoria Consultoria de gestão Pesquisa de mercado Corretagem Pensão Gestão discricionária Apólice de seguro Fundos de investimento Planejamento de bens Produtos estruturados Fusões e aquisições Negócio de família Arte e bens colecionáveis Investimento imobiliário Filantropia PrivateEquity Micro finanças / ISR / Financiamento islâmico Planejamento de sucessão Tributos / aposentadoria Planejamento imobiliário Estruturação societária Gestão de caixa Serviços bancários diários Propriedade e crédito pessoal Contas de depósito e poupança Cartões de crédito Oferta bancária diária Serviços de investimento SOPARFI SICAR SIF Consultoria Tributos / aposentadoria Consultoria de gestão Pesquisa de mercado Corretagem Pensão Gestão discricionária Apólice de seguro Fundos de investimento Planejamento de bens Produtos estruturados Sofisticação do cliente Serviços bancários diários Propriedade e crédito pessoal Contas de depósito e poupança Cartões de crédito Oferta bancária diária • Gestão de caixa • Financiamento do comércio • Banca de Empresas • Banco de Investimentos Complexidade das soluções

15. Alta qualidade do sistema de saúde Diversidade de idiomas e mentalidade cosmopolita Capital mais segura do mundo

16. CONCLUSÃO

17. LUXEMBOURG, AN INTERNATIONAL REGULATED FUND CENTER: AN OVERVIEW OF UCITS AND OTHER VEHICLES Moderator: Marc Saluzzi, Chairman, Assoicationofthe Luxembourg Fund Industry (ALFI) Experts: Georges Bock, Managing Partner, KPMG Luxembourg Rafik Fischer, General Manager- Head of Global Investor Services, KBL European Private Bankers Marc Feider, Partner, Allen & Overy Luxembourg Edouardo Penido, Chairman, IIFA

18. Funds Product/regimeoverview UCITS Distribution impact • SIF (Specialized Investment Funds) • All asset classes • Qualifying investors only • Lower level of regulation • Diversification requirement • Transferable securities only • Public distribution – EU Passport • High level regulation AIFMD • UCI Part II • All asset classes • Public distribution – no EU passport • Medium level regulation • SICAR • Risk capital only • Qualifying investors only • Lower level of regulation Flexibility

19. Luxembourg funds: the vehicle of choice for cross-border distribution Luxembourg market share of foreign cross-border funds registered for sale Sweden, 71% Germany, 67% Switzerland, 70% South Korea, 100% France, 70% Japan, 61% Taiwan, 75% Bahrain, 76% Hong Kong, 73% Singapore, 71% Peru, 64% Chile, 73% Luxembourg UCITS distribution market Source: Global Fund Distribution analysis December 31, 2011.

20. Cross-border funds:an eu success story Number of cross-border funds and registrations Source: Global Fund Distribution analysis December 31, 2011

21. A FULL FLEDGED MARKET INFRASTRUCTURE… PSF 324 Stock exchange 6.398 listedfunds 344 Management Companies (including 3rd party ManCo) Auditors/ lawyers 3 864 funds €2,300bn 13,000 jobs … to support your international ambitions

22. Thank you! www.lUXEMBOURGFORFINANCE.lu 22