Jaarverslaggeving

1. Jaarverslaggeving Hoofdstuk 8 Eigen vermogen 1

2. Inhoud hoofdstuk 8 • Rubricering van het eigen vermogen • Geplaatst kapitaal en agio • Reserves • Gebonden en vrij eigen vermogen 2

3. Specificatie van het eigen vermogen (2:373 lid 1 BW) • Het geplaatste aandelen kapitaal • Agio • Herwaarderingsreserve • Andere wettelijke reserves onderscheiden naar aard • Statutaire reserves • Overige reserves • Niet-verdeelde winst NB Bij toepassing fiscale grondslagen wordt herinvesteringsreserve afzonderlijk getoond 3

4. Gestort en opgevraagd kapitaal • Kapitaalbegrippen • Maatschappelijk kapitaal • Geplaatste kapitaal • Gestorte kapitaal • Ingekochte eigen aandelen (2:373 lid 3 BW) • Verkrijgingprijs ten laste van de overige reserves brengen • Bij dochter eventueel naar rato percentage belang 4

5. Ingekochte eigen aandelen (2:373 lid3) • Ten laste van overige reserves (voorkeur RJ) • Andere vrije reserves zijn mogelijk • Heruitgifte ten gunste van dezelfde post in het eigen vermogen. • IASB: afzonderlijke aftrekpost • Kan ook in de toelichting 5

6. Personeelsopties • Het recht om een of meer aandelen te verwerven tegen vooraf overeengekomen prijs • Intrinsieke waarde is verschil tussen • Beurskoers • Uitoefenprijs • Reële waarde bestaat uit • Intrinsieke waarde van de optie • Tijdswaarde of verwachtingswaarde van optie 6

7. Personeelsopties • Twee methoden van verwerking bij RJ • Reëlewaardemethode • De reële waarde is de kostenpost die lineair wordt verdeeld over de vesting periode • Reële waarde wordt bepaald op basis van • Beursnotering • Waarderingsmodellen • Wijzigingen van de reële waarde van de optie hebben geen invloed op kostenboeking • Enige methode die IASB toestaat • Intrinsieke waardemethode • Op iedere balansdatum wordt de intrinsieke waarde bepaald en de wijziging als kosten verantwoord 7

8. Herwaarderingsreserve (2:390 BW) • Ontstaat bij • Toepassing van actuele waarde, tenzij deze op basis van 2:384 ten gunste van het resultaat worden gebracht • Waardevermeerderingen ten gunste van het resultaat gebracht maar ultimo nog niet gerealiseerd, tenzij frequente marktnoteringen bestaan • Saldo herwaarderingsreserve • Komt overeen met ongerealiseerde herwaardering in boekwaarde activa, tenzij frequente marktnoteringen bestaan • Herwaarderingsreserve per individueel actief vormen • Herwaarderingsreserve is een wettelijke reserve 8

9. Andere wettelijke reserves (2:373 lid BW) • Geactiveerde kosten van uitgifte van aandelen • Geactiveerde kosten van R&D • Reserve deelnemingen • Ingehouden winsten • Rechtstreekse vermogensvermeerderingen • Niet noodzakelijk indien dividenduitkering zonder beperking in Nederland kan worden bewerkstelligd • Kapitaalbeschermingsrecht • Vorming t.l.v. winstbestemming of overige reserves • Leidt eventueel tot negatieve overige reserves 9

10. Gebonden eigen vermogen • Gebonden deel van het eigen vermogen • Kapitaal • Herwaarderingsreserve • Andere wettelijke reserves • Statutaire reserves • Ter grootte van het gebonden deel van mogen geen • Aandelen worden ingekocht • Dividenduitkeringen worden gedaan 10