Налогово-бюджетная политика и экономический рост: уроки для Восточной Европы и Центральной Азии

1. Налогово-бюджетная политика и экономический рост: уроки для Восточной Европы и Центральной Азии

2. Основные вопросы • Каким образом общая структура и динамика государственных финансов влияют на экономический рост? • Сальдо государственного бюджета • Уровень доходов и расходов правительства • Структура расходов и налогообложения • Каким образом можно повысить эффективность государственных расходов и налогообложения? • Инфраструктура • Образование • Здравоохранение • Пенсионное обеспечение • Единая ставка подоходного налога • Налоги на фонд заработной платы

3. Влияние налогово-бюджетной политики на экономический рост зависит от качества государственного управления. Размер правительства и структура расходов имеют большее значение при низком качестве государственного управления, а структура налогов имеет значение и при высоком качестве государственного управления. Высокий дефицит государственного бюджета замедляет экономический рост в обоих случаях. В большинстве стран ЕЦА фискальное пространство необходимо создавать путём повышения эффективности расходов, нежели с помощью увеличения их уровня. Существует потенциал для повышения эффективности расходов на инфраструктуру, образование, здравоохранение и пенсии. Недавние реформы подоходного налогообложения являются положительным шагом, однако они не решают проблемы высокого налогового бремени на фонд заработной платы. Основные выводы

4. Налогово-бюджетная политика и экономический рост:тенденции и взаимосвязи

5. После начального резкого экономического спада, экономики стран ЕЦА в последние годы растут высокими темпами.

6. За последние годы сальдо государственного бюджета заметно улучшились в большинстве стран ЕЦА …однако, в некоторых странах требуется дальнейшая фискальная стабилизация. Первичное сальдо государственного бюджета, среднее за 2002-04 гг., в % от ВВП 8 6 4 2 0 -2 -4 -6 -8 Словакия Латвия Хорватия Кыргызск. Респ. Чехосл. Таджикистан Польша Беларусь Албания Босния Эстония Турция Словения Украина Болгария Россия Молдова Азербайджан Армения Венгрия Грузия Румыния Серб. и Черног. Литва Казахстан Македония, БРЮ

7. Основные черты фискальных стабилизаций в странах ЕЦА 5 4 Успешные Безуспешные 3 2 1 0 в % от ВВП -1 -2 -3 Составляющие фискальных стабилизаций: -4 -5 Сальдо бюджета сокращение увеличение Сальдо бюджета за год до начала через 2 года расходов доходов Успешные фискальные стабилизации были глубже чем безуспешные, и достигались они в основном путём широкомасштабного сокращения расходов

8. Годовой прирост ВВП до, во время и после фискальных стабилизаций в странах ЕЦА, в 1996-2004 гг., в % 8 7 Успешные стабилизации Безуспешные стабилизации 6 5 4 3 2 1 0 За год до начала Во время через 2 года Экономический рост ускоряется, когда фискальная стабилизация проходит успешно…

9. …а стабилизации, которые финансировались за счёт сокращения “непродуктивных” расходов, оказывали особенно сильное позитивное воздействие на экономический рост Влияние сокращения дефицита бюджета на 1% от ВВП на скорость годового прироста ВВП 0.5 0.48 0.46 0.44 0.42 0.4 0.38 0.36 Сокращение непродуктивных расходов Увеличение не искажающих налогов Увеличение искажающих налогов Уменьшение продуктивных расходов Сокращение дефицита бюджета, финансируемое через:

10. 60 55 Хорватия 50 Международная корреляция 45 40 первичные расходы, % от ВВП Корреляция в странах ЕЦА 35 Испания 30 Ирландия 25 Корея Вьетнам 20 Чили Уганда 15 Таиланд 10 6 7 8 9 10 11 Натуральный логарифм ВВП на душу населения по ППС Страны ЕЦА Сравнимые быстрорастущие страны Уровень государственных расходов в большинстве стран ЕЦА выше, чем в сравнимых странах с высокими темпами экономического роста Первичные государственные расходы и доходы на душу населения по паритету покупательной способности (ППС), средние за 2000-04 гг.

11. 45 40 Прочее 35 Экономические отношения 30 Государственные услуги общего характера 25 Оборона и общественный порядок 20 в % от ВВП 15 Образование 10 Здравоохранение Социальное обеспечение 5 0 Юго-восточнаяЕвропа Страны СНГ со среднимидоходами Страны СНГ с низкими доходами ЕС8 Турция Высокий уровень государственных расходов в странах ЕЦА объясняется в основном большими социальными выплатами Структура первичных государственных расходов в странах ЕЦА, средние за 1996-2005 гг.

12. Менее эффективные правительства Более эффективные правительства 50 50 25 25 Экономический рост, % 0 0 -25 -25 -50 -50 0 20 40 60 80 0 20 40 60 80 Уровень государственных расходов, в % от ВВП Высокий уровень государственных расходов ведёт к замедлению роста в странах со слабым государственным управлением Экономический рост, % … но не в странах с высоким качеством государственного управления Уровень государственных расходов, в % от ВВП

13. Почему высокий уровень государственных расходов, превышающий определенные пределы, неблагоприятно сказывается на росте? • Неправильное распределение расходов: при высоком уровне государственных расходов правительства могут тратить больше на менее продуктивные расходы • Низкая эффективность правительства: техническая и управленческая слабость правительства проявляется более ярко, когда сфера деятельности государства велика • Высокие налоги: финансирование высокого уровня государственных расходов требует высоких налогов, которые могут негативно сказаться на стимулах для сбережений, инвестирования, занятости и производительности …и негативное влияние этих факторов становится сильнее при слабом управлении

14. Степень влияния государственных расходов и доходов на экономический рост также зависит от качества государственного управления Уровень государственных расходов и их структура наиболее ощутимо влияют на рост при слабом управлении; структура расходов и доходов оказывает более ощутимое влияние на рост при сильном управлении.

15. Приоритетные задачи по повышению эффективности государственных расходов

16. Лишь немногие страны ЕЦА имеют фискальный запас для дополнительных государственных расходов

17. Общая сумма скрытых издержек в энергетическом секторе в 2000-2005 гг., в % от ВВП 30 25 20 15 10 5 0 Хорватия Польша Кыргызск. Р. Албания Турция Украина Армения Румыния Грузия 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Структурные реформы в инфраструктуре имеют первостепенное значение... также необходимо финансировать ремонт и содержание, вовлекать частный сектор, и производить некоторые новые инвестиции

18. В образовании и здравоохранении страны ЕЦА имеют хорошие результаты для своего уровня доходов…

19. Пример: показатель эффективности использования ресурсов для достижения имеющейся продолжительности жизни при рождении Корея 1.00 Китай 0.92 Таиланд 0.79 Албания 0.70 Грузия 0.69 Армения 0.69 Вьетнам 0.68 Кырг.Р. 0.65 Украина 0.65 Уганда 0.65 Турция 0.63 Румыния 0.56 Польша 0.55 Словакия 0.46 Хорватия 0.38 0.00 0.10 0.20 0.30 0.40 0.50 0.60 0.70 0.80 0.90 1.00 …но эти результаты даются дорогой ценой

20. Реформы могут повысить эффективность государственных расходов в образовании и здравоохранении Реформы в образовании: • Распределение финансирования из расчёта на каждого ученика • Переход к более эффективным (как правило, большим) размерам классов/учебных групп • Делать меньший акцент на более дорогое профессиональное образование • Увеличение роли частного финансирования, особенно в высшем образовании Реформы в здравоохранении: • Консолидация больниц для повышения их эффективности • Укрепление стимулов для экономии как со стороны медицинских учреждений, так и со стороны пациентов (например, введение доплат пациентами, предоставление бесплатного базового пакета мед. услуг) • Принятие мер по сокращению высоких (часто неофициальных) платежей наличными • Улучшение прозрачности и повышение ответственности на всех уровнях

21. 140 120 100 Ирландия 80 % населения в трудоспособном возрасте, делающего взносы Испания Украина Польша 60 Чили Корея Словакия Хорватия Румыния 40 Кыргызская Р. Турция Албания Таиланд Грузия 20 Уганда Вьетнам 0 0 20 40 60 80 100 120 140 % населения пенсионного возраста, получающего пенсии Пенсионное обеспечение требует особого внимания в странах ЕЦА • В этой области ситуация в ЕЦА отличается от сопоставимых стран • Наследие достаточно высокого пенсионного обеспечения • Падение уровня занятости (усиливаемое высокими налогами на фонд заработной платы) • Старение населения Доля населения пенсионного возраста, получающего пенсии, превышает долю населения, которое находится в трудоспособном возрасте, т.е. способно делать вклады в систему социального обеспечения

22. Двоякий подход к пенсионной реформе? • Для стран со средним уровнем доходов: государственные/частные пенсионные системы, основанные на долевых взносах + социальная помощь, основанная на оценке степени нуждаемости • Для стран с низким уровнем доходов: всеобщая невысокая базовая пенсия (финансируемая из общих доходов бюджета) • Все системы, основанные на долевых взносах, должны быть полностью самофинансируемыми • Во многих случаях достижение финансовой устойчивости пенсионных систем потребует сокращения пенсионных льгот

23. Как можно уменьшить искажения в налоговой системе?

24. Страны ЕЦА являются мировыми лидерами в области реформ по введению единой ставки подоходного налога… Воздействие этих реформ на доходы бюджета, производственные стимулы, распределение доходов и экономический рост, в целом, было позитивным. Поступления от подоходного налога с физических лиц, в % от ВВП

25. …но требуются принятие дополнительных мер для усиления положительного воздействия от введения налогов, взимаемых по единой ставке Необходимо: • Закрыть лазейки для неуплаты налогов и ликвидировать специальные освобождения от налогов • Поддерживать соответствующие налоговые скидки для укрепления справедливости • Укреплять налоговое администрирование • Реформировать налоги на фонд заработной платы и систему социального страхования

26. Уровень налогов на фонд заработной платы в странах ЕЦА и сопоставимых странах, 2006 г., % 50 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 США ЕС-11 ЕС-15 Корея Дания Турция Вьетнам Испания Ирландия Юго-восточная Европа Нидерланды Страны СНГ со средним доходом Страны СНГ с низким доходом Великобритания Сравнимые страны Страны ЕЦА Налоги на фонд заработной платы всё ещё слишком высоки…

27. Странам ЕЦА следует упростить и усовершенствовать социальные пособия, и перейти на финансирование здравоохранения и некоторых социальных выплат из общих доходов бюджета с тем, чтобы повысить стимулы для роста занятости Доля участия рабочей силы по квартилям уровня налога на фонд заработной платы, 2004 г. (28 стран ЕЦА) 70 69 68 67 66 Участия рабочей силы, % 65 64 63 62 Нижний квартиль 2-й квартиль 3-й квартиль Высший квартиль Уровень налогов на фонд заработной платы …и приводят к низкому уровню занятости и участия рабочей силы в странах ЕЦА

28. Влияние фискальной политики на экономический рост зависит от качества государственного управления Уровень государственных расходов и их структура имеют особое значение при низком качестве управления. При качественном управлении структура налоговых поступлений также играет роль. Высокие дефициты бюджета сокращают рост в обоих случаях. В большинстве стран ЕЦА необходимо создавать фискальное пространство с помощью повышения эффективности расходов, а не повышения их уровня Существуют возможности для повышения эффективности расходов в области инфраструктуры, образования, здравоохранения и пенсионного обеспечения. Недавние реформы подоходного налогообложения принесли позитивные результаты, но, кроме этого, необходимо обратить внимание на высокий уровень налогообложения фонда заработной платы Основные выводы

29. Благодарим за внимание! Вы сможете найти данный доклад на английском и русском языках на Интернет-странице www.worldbank.org/eca/fiscal