Эффективное финансовое управление в эпоху M&A

1. Эффективное финансовое управление в эпоху M&A Бюджетирование, анализ и отчётность:Решение для холдингов и тех, кто готовится ими стать

2. О компании TOPS Consulting Отраслевая экспертиза: • Банки, финансы и страхование • Энергетика • Промышленные холдинги • Дистрибуция и ритейл • Профессиональные услуги • Телекоммуникации • Добывающие компании • Транспорт и логистика

3. Финансовые бизнес-приложения – Oracle Hyperion и BI Решения на базе Oracle для достижения высокой эффективности процессов анализа, контроля, планирования и прогнозирования деятельности компании: • Бюджетированиеи финансовое планирование на базе Hyperion Planning • Финансовая консолидация и трансформация отчётности с помощью Hyperion Financial Management • Бизнес-анализ и управленческая отчётность с Oracle Business Intelligence Решения: • Планирование и консолидация управленческой отчётности в группах компаний • Бюджетирование в банках • Бюджетирование в страховании • Отчётность и отраслевое хранилище данных для страховыхкомпаний Крупнейшие клиенты:

4. Эпоха M&A.Этапы консолидации и стратегические роли компаний.

5. Степень консолидации отрасли Степень консолидации отрасли характеризуется суммарной долей3-х крупнейших компаний (CR3) max min Зависимость показателей концентрации отрасли от времени как правило везде одинакова, т.е. отрасли проходят одни и те же этапы консолидации.

6. Характеристики этапов развития

7. Стратегические роли компаний* * По классификации компании McKinsey

8. Почему планирование с учётом M&A важно для всех компаний? Понимание, на какой стадии находится сейчас конкретная отрасль, помогает понять собственное положение, скорректировать собственную стратегию, стать понятным и прозрачным для акционеров Определить ситуацию в отрасли, степень её консолидации и положение компании Выбор наилучшей стратегической роли и соответствующей цели компании, холдинга или субхолдинга Понимание текущих задач и задач, которые придётся решать в будущем

9. Как можно повысить эффективность финансового управления с помощью автоматизированного решения?

10. Каковы цели финансового управления? • Вопросы: • Действительно ли возрастут расходы в отсутствие бюджета? • Если отклонение можно объяснить, означает ли это контроль? • Всегда ли достижение плановых показателей означает максимальную эффективность? Проконтролировать расходование средств Объяснить отклонения показателей Обеспечить эффективность деятельности

11. Возрастут ли расходы? • Предоставить инструмент измерения положительного влияния расходов • Расширить горизонт Возрастут ли расходы, если повысить степень доверия сотрудникам? Есть не только верхний, но и нижний предел затрат Бюджетирование – это инструмент управления ЗАВЫШЕННЫМИ расходами Есть расходы «отрицательные», а есть «положительные» В начале года слишком редко задаётся вопрос об эффективном расходовании средств

12. Пример: Развитие розничной сети План до конца года средняя выручка от магазина = 250 млн.руб. Корректировка плана до конца года средняя выручка от магазина = 240 млн.руб. (-4%)

13. Пример: Развитие розничной сети План до конца года средняя выручка от магазина = 250 млн.руб. Корректировка плана до конца года средняя выручка от магазина = 240 млн.руб. (-4%)

14. Опыт клиента: Альфастрахование • Связь доходов и расходов: «положительный» эффект сверхбюджетных затрат • Обеспечение высокой отдачи от использования ресурсов

15. Объясняя, контролируем? • Подумать о KPI,отвечающих действительным целям компании • Добавить субъективную оценку Самое популярное объяснение отклонений «На местах» всё равно знают ситуацию лучше Из сравнения с абсолютными плановыми показателями нельзя сделать правильные выводы

16. Визуализация выполнения KPI • Показатели KPI • Детализация сводных показателей до данных из различных источников • Модельбизнес планирования • Регионы • Проекты • Бюджетные статьи • Ресурсы • ЦФО • Сценарий (План, Факт, Прогноз, … • Период (горизонт 1 год) • Календарный план проектаиз системы проектного управления • График платежей субподрядчикамиз учётной системы

17. Опыт клиента: СК «Согласие» • Автоматизированная обработка операций в процессе формирования отчётности • Сложность обеспечения аудиторского следа от операций по группе компаний

18. Лучшая эффективность? • Добавить сравнение с конкурентами, внутри компании, с аналогичными периодами • Привести периодичность планирования в соответствие с «ритмами» компании Побеждает не тот кто много забил, а тот кто забил больше Слишком подробный бюджет «съедает» ресурсы на составление, контроль и его выполнение Всегда есть непредвиденные обстоятельства

19. Опыт клиента: ОАО «ОСК» • Длительный горизонт планирования без существенной потери детальности • Длительность горизонта планирования продиктована особенностями производства

20. Заключение.Выбор правильного подхода.

21. Ложные пути развития Что обуславливает стремление к повышению эффективности? • Экономическая среда всех компаний стала более динамичной, непредсказуемой и неспокойной • Выросли требования к прозрачности и качеству деятельности • Увеличение числа плановых показателей • Ужесточение регулирования • Строгое следование бюджету • Микроменеджмент

22. Принципы правильного подхода В каком виде нужны планирование и план/факт анализ? Делегирование ответственности Децентрализация принятия решений Прозрачность информации Установка истинных целей Непрерывный процесс планирования Анализ трендов и относительных показателей

23. Основные задачи финансового управления Анализ и отчетность Регламентированная отчетность: Баланс, ДР, ДДС План-факт Аналитическая отчетность KPI Консолидация данных Консолидация Управленческой отчетности Консолидация финансовой отчетности по МСФО Финансовое планирование Оперативное управление Оперативный Факт Оперативный учет доходов и затрат ПланированиеКорректировка Превентивный контроль расходов Управленческий учет Управление движением денежных средств Превентивный контроль платежей Реестр платежей ДДС Прогнозирование Бюджетные лимиты

24. Преимущества специализированного решения Расширенный анализ деятельности, не доступный в «подручных средствах» (Excel, ERP), позволяет своевременно реагировать на непредсказуемые явления в экономике Прозрачная финансовая модель, понятная для инвесторов и партнеров, повышает доверие к компании и в компании Централизованная среда для отчетности группы компаний обеспечивает единое понимание показателей бизнеса и повышает доверие со стороны руководства и подразделений Финансовая модель, увязанная с KPI, позволяет принимать правильные управленческие решения В условиях меняющихся условий рынка, использование специализированных решений для бюджетного управления позволяет оперативно адаптировать анализ не только по текущему периоду, но и в сравнении с предыдущими и будущими