CONFERENCE ON DEVELOPMENT OF POSTAL FINANCIAL SERVICES

1. CONFERENCE ON DEVELOPMENT OF POSTAL FINANCIAL SERVICES

2. CONFERENCE SUR LE DEVELOPPEMENT DES SERVICES FINANCIERS POSTAUX

3. OUTLINE Introduction Status of financial services in Africa Challenges Initiatives to improve quality of service Financial inclusion Role of key stakeholders Conclusion

4. SOMMAIRE Introduction Etat des services financiers en Afrique D�fis Innovations en vue d�am�liorer la qualit� de service et la gamme de produits Inclusion financi�re R�le des parties prenantes essentielles Conclusion

5. INTRODUCTION Traditional core business of the Post: Letter post items Parcels Money order and postal order services, mainly paper-based Post Office Savings Bank transactions; Cash on delivery (COD) Value added services mostly confined to registration, insurance and advice of delivery

6. INTRODUCTION Les activit�s fondamentales de la poste traditionnelles sont : Les envois de la poste aux lettres Les colis Les mandats-poste et les services de ch�ques postaux essentiellement physiques Les transactions de la caisse d��pargne Les services des envois contre remboursement (C.R.) Les services � valeur ajout�e qui se limitent pour la plupart � la aux lettres recommand�es, aux lettres recommand�es avec accus� de r�ception

7. INTRODUCTION (cont.) With the advent of new Information and Communication Technologies together with the changing customer needs and declining traditional mail volumes, the Post has been compelled to transform: Modernize operations Offer ICT-based products and services Be more innovative, diversify and improve the quality of service, to meet changing customer needs and expectations

8. INTRODUCTION (suite) Avec l�av�nement des nouvelles Technologies de l�information et de la communication, de l��volution des besoins de la client�le et de la baisse des volumes de courrier traditionnel, la poste se trouve dans l�obligation de se transformer � savoir: Moderniser ses op�rations Offrir des produits et services �lectroniques Etre plus innovante, diversifier et am�liorer la qualit� de service afin de satisfaire les besoins et attentes �volutifs de la client�le

9. INTRODUCTION (cont.) Offer more market driven value added services such as track and trace, pick up and door to door delivery Market its products Enter into partnerships with private companies to benefit from their competencies Take advantage of emerging opportunities in the money transfer and savings market to develop e-commerce Offer modern and affordable financial services to enhance its revenue base, efficiently serve migrant communities and contribute to financial inclusion

10. Introduction (suite) Offrir plus de services � valeur ajout�es ax�es sur le march� comme le suivi et la localisation, les services de distribution de porte � porte avec camionnette et de livraison � domicile Commercialiser ses produits Cr�er des partenariats avec les soci�t�s priv�es en vue de b�n�ficier de leurs comp�tences Tirer profit des opportunit�s �mergentes du march� du transfert d�argent et de l��pargne pour d�velopper le commerce �lectronique Offrir des services financiers modernes et abordables afin d�am�liorer ses recettes de base, et servir efficacement les communaut�s de migrants et contribuer � l�inclusion financi�re

11. STATUS OF FINANCIAL SERVICES The following is an analysis of the status of financial services by sub-region, based on information provided by countries

12.  Il s�agit ici d�une analyse de l��tat des services financiers par sous-r�gion, sur la base des informations fournies par les pays

21. STATUS OF POSTAL FINANCIAL SERVICES (cont.) From the above statistics, 40 countries have the ordinary money order service, including domestic and international transfers 22 countries have Postal Giro Accounts 20 countries have postal savings services 15 countries offer all the 3 postal financial services i.e. ordinary money order, postal giro accounts and postal saving bank services.

22. Etat des services financiers postaux (suite) On note � partir des statistiques mentionn�es ci-dessus que: 40 pays disposent du service de mandat ordinaire, y compris les transferts d�argent internes et internationaux 22 pays disposent du service des comptes de ch�ques postaux 20 pays disposent des services de caisse d��pargne 15 pays disposent de tous les 3 services financiers postaux � savoir, le mandat ordinaire, les comptes de ch�ques postaux et les services de caisse d��pargne postale

23.  STATUS OF POSTAL FINANCIAL SERVICES (Cont.) Postal Revenue Distribution: In a recent study by PAPU, it was established that Postal financial services contribute a major proportion of postal income (60-67%) in 3 of the sub- regions, i.e. western, central and northern Africa. In the rest of the sub-regions, the traditional mail products and services contribute about 60% of the revenue compared to 25-30% from financial services, as shown in the pie charts. �

24. R�partition des recettes postales :Dans une �tude r�cente men�e par l� UPAP, il a �t� �tabli que les services financiers postaux constituent une proportion importante des recettes postales : (60 � 67%) dans 3 des sous-r�gions � savoir en Afrique de l�Ouest, du Nord et en Afrique centrale. Dans le reste des sous-r�gions, les produits et services du courrier traditionnel contribuent environ 60% des recettes en comparaison des 25 � 30% des services financiers, tel que repr�sent� dans les graphiques.

27. CHALLENGES The postal sector is eager to offer efficient, accessible and affordable financial services but faces challenges such as: Unfavorable policies and regulatory frameworks Underdeveloped ICT infrastructure Inadequate skills and low usage of ICT-based products and services among the majority of citizens who reside in rural areas

28. DEFIS Le secteur postal est d�sireux d�offrir des services financiers efficaces, accessibles et abordables mais il est confront� � des d�fis tels que : Des politiques et des cadres r�glementaires qui ne lui sont pas favorables Des infrastructures de TIC obsol�tes L�inad�quation des comp�tences et le faible taux d�utilisation des produits et services �lectroniques par la majorit� des populations qui r�sident dans les zones rurales

29. CHALLENGES It is therefore incumbent upon all stakeholders to find ways and means of developing strategies to address the challenges, in order to have efficient, affordable and sustainable postal financial network on the continent that is interconnected with the rest of the world. This will contribute to the socio-economic development, particularly with regard to: serving the migrant communities financial inclusion Bridging the digital divide Stimulating e-commerce

30. DEFIS Il revient donc aux parties prenantes de trouver des voies et moyens pour �laborer des strat�gies visant � r�soudre les difficult�s, afin de disposer sur le continent d�un r�seau financier postal efficace, abordable et durable qui sera interconnect� au reste du monde. Ceci contribuera au d�veloppement socio�conomique surtout en ce qui concerne: Les services aux communaut�s de migrants L�inclusion financi�re La r�duction du foss� num�rique Le d�veloppement du commerce �lectronique

31. CHALLENGES (Cont.) Addressing the challenges Key elements in the success of these objectives: Development of appropriate infrastructure Adoption of innovations in tune with the ICT environment Conducive policies Regular enhancement of capacity building programmes to take account of the changes in the business environment Creation of awareness on benefits to customers, particularly at the grassroots level

32. DEFIS (suite) R�solution des difficult�s El�ments cl�s contribuant � la r�alisation des objectifs : Cr�ation d�infrastructures ad�quates Adoption des innovations de l�environnement des TIC Politiques favorables Am�lioration permanente des programmes de renforcement des capacit�s en tenant compte de l��volution de l�environnement commercial Sensibilisation des clients surtout les communaut�s de base

33. THE ROLE OF STAKEHOLDERS The key stakeholder s in the development of postal financial services are: Governments (policy issues and infrastructure development) Regulatory Authorities including central banks (appropriate regulatory environment) Public Postal Operators ( Provision of quality, affordable and accessible products and services )

34. LE ROLE DES PARTIES PRENANTES Les parties prenantes du d�veloppement des services financiers postaux sont : Les Gouvernements (l��laboration des politiques et le d�veloppement des infrastructures) Les autorit�s de r�gulation y compris les banques centrales (environnement de r�gulation appropri�) Les Op�rateurs publics postaux (offre de produits et services de qualit�, abordables et accessibles)

35. ROLE OF STAKEHOLDERS (Cont.) Universal Postal Union (development of an efficient global network and standards) Pan African Postal Union (spearhead development of postal services through initiation of projects and facilitation of sharing of experiences and benchmarking on best practices) African Union Commission (supporting infrastructure development, sourcing for financing and securing political support)

36. ROLE DES PARTIES PRENANTES (suite) L�Union postale universelle (d�veloppement d�un r�seau mondial efficace et des normes mondiales) L�Union panafricaine des postes (coordination du d�veloppement des services postaux � travers l�initiation de projets et la facilitation du partage des exp�riences et la r�f�rence aux meilleures pratiques) La Commission de l�Union africaine (appuyer le d�veloppement des infrastructures, rechercher des sources de financement et garantir le soutien politique)

37. THE ROLE OF STAKEHOLDERS (Cont.) Regional Economic Communities (support postal development projects) Development partners including the International organization for Migration (IOM) and financial institutions (foster closer cooperation with key stakeholders to support the development of the postal sector)

38. ROLE DES PARTIES PRENANTES (suite) Les Communaut�s �conomiques r�gionales (apporter un appui aux projets de d�veloppement postal) Les partenaires au d�veloppement y compris l�Organisation internationale des migrations (OIM) et les Institutions financi�res (intensification d�une coop�ration �troite avec les parties prenantes essentielles en vue d�obtenir leur appui au d�veloppement du secteur postal)

39. INITIATIVES TO IMPROVE QUALITY OF SERVICE Increasing number of countries using electronic money transfer systems, such as IFS, and other web-based electronic systems with in-built security features Modernization of postal outlets through counter automation , Management Information Systems and establishment of customer call centres and other logistics to support service delivery Increasing Partnerships with local and international service providers, such as mobile phone companies to take advantage of their competencies

40. INITIATIVES POUR L�AMELIORATION DE LA QUALITE DE SERVICE Augmentation du nombre de pays utilisant les syst�mes de transfert �lectronique d�argent tels que l�IFS, et d�autres syst�mes �lectroniques sur Internet qui disposent de caract�ristiques int�gr�es de s�curit� Modernisation des bureaux de poste � travers l�informatisation des guichets, les syst�mes de gestion des informations et la cr�ation de centres d�appels pour la client�le et d�autres �l�ments de logistique pour soutenir le service Augmentation des partenariats avec les fournisseurs de services locaux et internationaux tels que les compagnies de t�l�phonie mobile afin de b�n�ficier de leurs comp�tences

41. INITIATIVES TO IMPROVE QUALITY OF SERVICE (Cont.) Use of internet and mobile phones to support service delivery Development of e-commerce particularly for the benefit of SMEs Regular Capacity building programmes in tune with market dynamics

42. INITIATIVES POUR L�AMELIORATION DE LA QUALITE DE SERVICE (suite) Utilisation de l�Internet et des t�l�phones cellulaires pour soutenir la prestation des services D�veloppement du commerce �lectronique surtout � l�avantage des PME Mise en �uvre r�guli�re de programmes de renforcement de capacit�s en fonction de la dynamique du march�

43. INITIATIVES TO IMPROVE QUALITY OF SERVICE (Cont.) In an effort to have all postal outlets in Africa embrace ICT, PAPU in collaboration with the African Union Commission (AUC), African Telecommunications Union (ATU), Regional African Satellite Communication Organization (RASCOM), and International Telecommunication Union (ITU) have initiated E-Post Africa Project aimed at giving the post an opportunity to offer a wide range of ICT based products and services using RASCOM satellite. There will be a separate presentation on this subject during the conference by the CEO of RASCOM.

44. INITIATIVES POUR L�AMELIORATION DE LA QUALITE DE SERVICE (suite) En vue de faciliter l�utilisation des TIC par tous les bureaux de poste en Afrique, l� UPAP a initi�, en collaboration avec la Commission de l�Union africaine (CUA), l�Union africaine de t�l�communications (UAT), l�Organisation r�gionale africaine de communication par satellite (RASCOM), et l�Union internationale des t�l�communications (UIT), le projet e-Poste Afrique d�ont le but est de donner � la Poste, une opportunit� d�offrir une vaste gamme de produits et services �lectroniques � l�aide du satellite RASCOM. Une pr�sentation sera faite s�par�ment � ce sujet au cours de la pr�sente conf�rence par le Directeur g�n�ral de RASCOM.

45. FINANCIAL INCLUSION Improving Access and usage The postal network in Africa consisting of over 30,000 outlets is a great opportunity for enhancement of financial inclusion, considering that the outlets are spread out all over the countries, particularly in rural areas where nearly 80% of the population live. Most countries are positioning themselves to take advantage of fibre optic and sub-marine cables that will greatly improve broadband connectivity, speed and reliability of data and voice transmission within Africa and with the rest of the world.

46. INCLUSION FINANCIERE Am�lioration de l�acc�s et de l�utilisation Le r�seau postal africain qui est constitu� de plus de 30.000 bureaux de poste, repr�sente une grande opportunit� d�am�lioration de l� inclusion financi�re, compte tenu du fait que les bureaux de poste sont r�pandus � travers tous les pays, surtout dans les zones rurales o� r�sident pr�s des 80% de la population. La majorit� des pays vont b�n�ficier de la fibre optique et des c�bles sous-marins qui permettront d�am�liorer �norm�ment la connectivit� � large bande, la vitesse et la fiabilit� des donn�es et les �changes t�l�phoniques entre pays africains et avec le reste du monde.

47. FINANCIAL INCLUSION (Cont.) The postal sector is well placed to mobilize savings for socio-economic development, and provide easy access to capital to a greater number of people, given its extensive network

48. INCLUSION FINANCIERE (suite) Le secteur postal est tr�s bien plac� pour mobiliser l��pargne en vue du d�veloppement socio�conomique et offrir l�acc�s � des capitaux � un plus grand nombre de gens compte tenu de son vaste r�seau

49. Development and establishment of appropriate policies and regulations to support the development of postal financial services, as a key service in universal access Prioritization of postal development programmes within national development plans, given their key role in socio-economic development Make technological innovations a cornerstone of advancement of the postal sector by making use of the increasingly accessible modern communication tools, to enhance service delivery.

50. L��laboration et la mise en place d�un cadre l�gal et institutionnel, ainsi qu�un m�canisme de financement sont essentiels, en vue de la fourniture du service postal universel de fa�on durable ; Accorder la priorit� aux programmes de d�veloppement postal dans les programmes nationaux de d�veloppement, compte tenu de leur r�le essentiel dans le d�veloppement socio�conomique ; Faire des innovations technologiques la pierre angulaire du d�veloppement du secteur postal � l�aide des outils modernes de communication qui sont de plus en plus accessibles afin de r�aliser avec succ�s l�inclusion financi�re.

51. STRATEGIC CONCLUSIONS (Cont.) The need for the UPU to continue with programms to ensure full development of the 3 dimension postal network � Physical, Electronic and Financial in order to strengthen the postal sector in Africa and positively impact the quality of service globally Improvement of infrastructure should be prioritized at the national and regional level to ensure efficient, affordable and accessible financial services Recognition of the close inter-relation between the post and post office savings bank, particularly with regard to viability and sustainability

52. CONCLUSIONS STRATEGIQUES (suite) La n�cessit� que l�UPU poursuive la mise en �uvre des programmes en vue d�assurer le d�veloppement complet des 3 dimensions du r�seau postal � physique, �lectronique et financier afin de renforcer le secteur postal en Afrique et de produire un impact positif sur la qualit� de service en g�n�ral La priorit� doit �tre accord�e au d�veloppement des infrastructures tant au niveau national que r�gional afin d�assurer la prestation de services financiers efficaces abordables et accessibles La reconnaissance de l�interrelation �troite existant entre la poste et la caisse d��pargne, surtout en ce qui concerne la viabilit� et la durabilit�

53. STRATEGIC CONCLUSIONS (CONT.) The need for regional and international financial institutions to recognize the important role the postal sector plays in socio-economic development and channel resources to support the sector

54. CONCLUSIONS STRATEGIQUES (suite) La n�cessit� que les institutions financi�res r�gionales et internationales reconnaissent le r�le important que joue le secteur postal dans le d�veloppement socio�conomique et affecter des fonds pour appuyer le d�veloppement du secteur

55. WWW.UPAP-PAPU.ORG