ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA

1. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Recursos Financeiros; • Funções do Administrador Financeiro; • Índices de Liquidez; • Áreas de Oportunidade em Finanças; • Formas Básicas de Organização Empresarial; • Função da Administração Financeira; • Regime de Caixa e de Competência; • Atividades do Administrador Financeiro; • Mercado Financeiro; • Clientes Internos e Externos da Administração Financeira.

2. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Recursos Financeiros: • Aporte de recursos que dão suporte para o desenvolvimento de todas as atividades da empresa; • Devem maximizar o retorno para os acionistas e sócios; • Aumentar o valor de mercado da empresa; • “Administrar os recursos financeiros, de modo que eles proporcionem o maior rendimento e retorno esperado, frente ao capital investido.”

3. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Funções e Atividades chave do Administrador Financeiro: • Analise; • Planejamento; • Controle; • Decisões de Investimento; • Decisões de Financiamento;

4. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Índices de Liquidez: • Liquidez: capacidade que um investimento tem de ser transformado em dinheiro. • O uso de índices financeiros permite que as partes interessadas possam fazer uma avaliação de vários aspectos do desempenho de uma empresa. • Estes conjuntos de índices devem ser aplicados durante um período semelhante, para se obter comparações precisas. • Os índices de liquidez tem a finalidade de medir a capacidade de pagamento de uma empresa, ou seja, a capacidade de cumprir com suas obrigações assumidas.

5. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Índices de Liquidez: • Capital circulante liquido: • CCL= Ativo circulante – Passivo circulante. • As empresas devem manter um nível mínimo de CCL, para garantir o pagamento de suas obrigações. • Índice de liquidez corrente: • Representa que para cada real de divida deve haver no mínimo o mesmo valor no ativo circulante para o pagamento. • ILC= ativo circulante / passivo circulante • Índice de Liquidez Seca: • ILS=Ativo circulante – estoques / passivo circulante • Representa que para cada real que a empresa está devendo, ela deve ter no mínimo o mesmo valor sem necessidade de vender seus estoques.

6. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Índices de Liquidez: • Índice de Liquidez Total: • ILT=ativo circulante + realizável a longo prazo / passivo circulante + exigível a longo prazo • Representa todos os realizáveis / por todas as obrigações. • Grau de Imobilização: • GI=Ativo permanente / Patrimônio Liquido • Representa o quanto do dinheiro da empresa está imobilizado.

7. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Exemplo:

8. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Áreas de Oportunidade: • Oportunidades em serviços financeiros: • Oportunidades em Administração Financeira: • Formas básicas de Organização empresarial: • Firma individual: 75% das empresas; • Sociedade: 10% das empresas; • Sociedade Anônima: 15% das empresas e 80% dos lucros empresariais;

9. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Mercado Financeiro: • É constituído de empresas que operam em um ambiente econômico, onde existem empresas com recursos financeiros em excesso e outras com falta de recursos. • Agentes superavitários: pessoas, empresas, governos, etc. Com recursos financeiros excedentes; • Agentes deficitários: pessoas, empresas, governos, etc. Com falta de recursos. • Esta atividade de intermediação reverte-se situação de risco, pois, existe certa probabilidade de os tomadores de recursos não pagarem pelos recursos emprestados, quanto maior o risco, maior a taxa de juros cobrada.

10. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Mercado Financeiro: • Autoridades Monetárias; • Instituições do sistema financeiro; • Clientes internos:

11. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Clientes Externos:

12. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Função da Administração Financeira: • Uma visão Organizacional: Torna-se fundamental, tendo em vista que a maioria das decisões são medidas em termos financeiros, todas as áreas necessitam interagir com as finanças. • Relacionamento com a Economia: O principio econômico mais utilizado pela administração financeira é a analise marginal, que trabalha com os benefícios e os custos adicionais. • Relacionamento com a Contabilidade: • Ênfase no fluxo de caixa; • Tomada de decisão;

13. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA ASSUNTOS PARA A PROVA: • Regime de Caixa e de Competência: • Regime de Caixa (Adm. Financeiro): Entrada e saída de dinheiro no caixa da Empresa. • Regime de Competência (Contador): Movimentação de vendas e compras realizadas em um período determinado. • Ex: Uma empresa no final de seu exercício fiscal realizou um total de vendas no valor de R$ 145.000, sendo que durante o mesmo período ela comprou e pagou R$ 95.000 em mercadorias para revenda, do valor vendido até o fechamento do exercício fiscal ela havia recebido R$ 100.00, qual o resultado do lucro no regime de competência e o saldo de caixa no regime de Caixa.

14. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA RECAPITULANDO: • Clientes Internos da Adm. Financeira: • Diretoria; • Recursos Humanos; • Contabilidade e Auditoria; • Setor Administrativo Geral; • Setor Jurídico; • Produção; • Planejamento e Controle; • Setor Comercial; • Clientes Externos da Adm. Financeira: • Governos; • Fornecedores; • Investidores;

15. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA RECAPITULANDO: Clientes Externos da Adm. Financeira: • Clientes; • Instituições Financeiras; • Órgãos Reguladores e representativos; • Áreas de conhecimento do Adm. Financeiro: • Contabilidade; • Economia; • Matemática Financeira; • Fontes de Informação para o Adm. Financeiro: • Internas; • Externas;

16. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA RECAPITULANDO: • Demonstrações Financeiras e Contábeis: • Regime de Competência; • Regime de Caixa; • Dimânica “Que imagem eu acho que tenho, e que imagem as pessoas tem de mim”. • Quais características são importantes para mim; • As pessoas estão percebendo corretamente as minha características pessoais e comportamentais; • Meu chefe, supervisor, também tem essa visão da minha imagem;

17. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS O artigo 176 da Lei nº 6,404 de 15/12/1976, determina que as empresas com capital aberto, ou seja, empresas de Sociedade Anônimas, devem publicar ao final de cada exercício social com duração de 1 ano, as seguintes demonstrações financeiras: • Balanço patrimonial; • Demonstração de resultados do exercício; • Demonstração de lucros ou prejuízos acumulados, ou demonstração das mutações do patrimônio liquido; • Demonstrações das origens e aplicações de recursos;

18. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Juntamente com essas quatro demonstrações, contábeis ou financeiras, as companhias publicam o relatório da Administração, Notas explicativas, Parecer do conselho fiscal e parecer dos Auditores Independentes. As empresas formadas sob outras formas jurídicas também adotam a mesma estrutura das demonstrações contábeis e financeiras, mas não a publicam.

19. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Demonstra a situação estática da empresa em determinada data. Cada empresa pode escolher qualquer data para encerramento do balanço, conforme sua conveniência e necessidade, mas a grande maioria das empresas brasileiras encerra o Balanço Patrimonial em 31 de dezembro de cada ano, coincidindo como encerramento do ano civil. No Balanço Patrimonial as contas do Ativo e Passivo devem ser agrupadas de modo a facilitar o conhecimento e a análise da situação financeira, também devem ser agrupadas em ordem decrescente de grau de liquidez para o Ativo, e de exigibilidade para o Passivo.

20. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Estrutura do Ativo: apresentados em ordem de liquidez decrescente, de acordo com a rapidez com que o item pode ser convertido em caixa.

21. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Ativo Circulante: todos os bens e direitos que poderão ser convertidos em dinheiro a curto prazo, ou seja, dentro ciclo operacional da empresa que na maioria é de 12 meses (1 ano). Os recursos do Ativo Circulante, são os recursos utilizados pela empresa para o desenvolvimento de suas atividades operacionais.

22. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA Balanço Patrimonial Ativo Circulante: Disponibilidades: são os recursos que podem ser utilizados imediatamente pela empresa. Dentre elas: • Caixa: Valores em dinheiro; • Bancos: valores depositados em instituições financeiras para livre movimentação; • Aplicações de Liquidez imediata: são aplicações financeiras de fácil resgate, aplicações de curtíssimo prazo;

23. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA Balanço Patrimonial Ativo Circulante: Realizável a Curto Prazo: São recursos que poderão ser convertidos em dinheiro no período do exercício, ou seja, 1 ano. • Aplicações Financeiras: recursos aplicados que podem ser convertidos em dinheiro no prazo de 1 ano; • Contas a receber: são títulos de crédito emitido contra clientes; • Saques de exportação: valores a receber equivalentes a duplicatas a receber provenientes de exportações; • Impostos a Recuperar: saldo de ICMS;

24. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA Balanço Patrimonial Ativo Circulante: Estoques: Contem os valores de todos os produtos: matéria-prima, componentes, insumos, produtos em elaboração, produtos acabados. • Estoque de produtos em elaboração: produtos que estão sendo montados ou produzidos, ex: fabricação de navio; • Estoque de produtos acabados: valor dos produtos prontos, mais ainda não comercializados;

25. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA Balanço Patrimonial Ativo Circulante: Outros Ativos Circulantes: Outras disponibilidades que a empresa possa ter no período de exercício, como: adiantamento a Funcionários, adiantamento de comissões, tributos a recuperar, etc.

26. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Ativo Realizável a Longo Prazo: São valores que podem ser convertidos em dinheiro em um prazo superior a 1 ano, contando da data do Balanço Patrimonial. • Empréstimos; • Impostos a recuperar; Obs.: Todas as contas do Ativo Circulante, com exceção das Disponibilidades, podem aparecer nesta conta, desde que seu período de realização seja superior a 1 ano.

27. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Ativo Permanente: recursos aplicados em bens não destinados a venda. • Investimentos: são atividades que não se destinam especialmente as atividades das empresas, ex: obras de arte, ações de outras empresas, imóvel para futura utilização ou para locação.

28. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Ativo Permanente: • Imobilizado: bens e direitos que se detinam a manutenção das atividades operacionais da empresa. Devem ter seu valor corrigido pela depreciação. Ex: Terrenos, edifícios, instalações, máquinas, veículos, móveis, Marcas e Patentes industriais, etc.

29. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Ativo Permanente: • Diferido: Gastos em ações que proporcionarão benefícios em exercícios futuros, ex: gasto com desenvolvimento de produtos, gasto com pesquisas, despesas de reorganização, etc.

30. Balanço Patrimonial

31. Balanço Patrimonial

32. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial PASSIVO PASSIVO CIRCULANTE: Compreende todas as obrigações da empresa vencíveis no prazo de um ano, ou o período do ciclo operacional.

33. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial PASSIVO CIRCULANTE: • Fornecedores: se origina das compras feitas a prazo, de matéria-prima para a produção, mercadorias utilizadas a revenda e insumos, essas compras são representadas como duplicatas a pagar no curto prazo; • Empréstimos e Financiamentos: obrigações decorrentes de financiamentos com vencimento dentro do ciclo operacional; • Impostos a pagar: tributos, taxas e contribuições a pagar;

34. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial PASSIVO CIRCULANTE: • Outras contas do Passivo Circulante: essas contas podem ser agrupadas com outras caso sua representatividade não seja considerável, podem ser: • Imóveis a pagar; • Benefícios e gratificações; • Conta corrente; • Salários e encargos;

35. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial PASSIVO Exigível a Longo Prazo: corresponde as obrigações da empresa em um período superior a um ano, ou superior ao seu ciclo operacional. Normalmente, as obrigações superiores a 1 ano ocorrem por contratos firmados com instituições financeiras, como bancos de desenvolvimento.

36. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial PASSIVO Exigível a Longo Prazo: Praticamente todas as contas do Passivo Circulante poderão constar nesta conta, desde que o período de exigibilidade de pagamento seja superior a 1 ano.

37. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Patrimônio Liquido: Representas os valores dos direitos dos acionistas, sócios ou proprietário das empresas, formado por dinheiro ou bens entregues pelos acionistas ou através de lucros gerados pela empresa.

38. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Patrimônio Liquido: • Capital Social: A principio o capital social de uma empresa é representado pelo recursos iniciais conferidos pelos acionistas/sócios, para a constituição da empresa. Em um segundo momento, poderá ter seu valor acrescido por lucros acumulados ou reservas de capital que serão integralizados ao capital da empresa.

39. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Patrimônio Liquido: • Reservas de Capital: são reservas de dividendos normalmente oriundas dos lucros acumulados, pedem ser considerados recursos que ainda não foram integralizados ao capital da empresa.

40. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial Patrimônio Liquido: • Lucros ou Prejuízos Acumulados: é o valor dos lucros que permanecem na empresa, não distribuídos para os acionistas ou para os sócios.

41. Balanço Patrimonial

42. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial A Equação do Balanço O Balanço Patrimonial representa os direitos que a empresa possui, que são os valores dos Ativos, e todas as suas obrigações, que são representadas nos Passivos. A diferença, que compõe o Patrimônio Liquido, é a soma dos aportes dos sócios, as reservas constituídas e os lucros gerados nas atividades da empresa e não distribuídos aos sócios.

43. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial A Equação do Balanço Equação do Balanço: Ativo = Passivo + Patrimônio Liquido Para observar como a Equação do Balanço funciona, e como os recursos fluem de uma conta para outra, faremos o seguinte exercício:

44. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balanço Patrimonial A industria A. C. Luz iniciou suas atividades através de uma industria de perfumes. • Os sócios de empresa aportaram capital de R$ 25.000, sendo R$ 5.000, para capital de giro e R$ 20.000, para a aquisição de máquinas e equipamentos. • Durante o primeiro mês foram compradas a prazo R$ 10.000, em matéria-prima, para pagamento em 30 dias. A produção foi terceirizada, sendo o pagamento de R$ 2.000, pelos serviços feitos contra a entrega e; consumiram-se todas as matérias-primas adquiridas na produção de 500 frascos do perfume Gardênia. • No mês seguinte foram vendidos a vista 400 frascos do produto por R$ 17.000, com o dinheiro recebido foram feitos os pagamentos das matérias-primas adquiridas anteriormente.

45. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balancete Patrimonial

46. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS E FINANCEIRAS Balancete Patrimonial

47. Balancete Patrimonial

48. Balancete Patrimonial

49. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA REVISÃO DA PROVA: • MÉDIA GERAL DA SALA 8,21;

50. ADMINISTRAÇÃO FINANCEIRA E ORÇAMENTÁRIA RECAPITULANDO: Balanço Patrimonial • Ativo: Direitos e Bens • Ativo Circulante; • Realizável a Longo Prazo; • Ativo Permanente; • Passivo: Obrigações • Passivo Circulante; • Exigível a Longo Prazo; • Patrimônio Liquido: Recursos dos sócios • Capital Social; • Reservas de Capital; • Lucro ou Prejuízo Acumulado;