SITUACIÓ I PERSPECTIVES DE LA PREVISIÓ SOCIAL COMPLEMENTARÁRIA. PROPOSTES DE LA DGSFP

1. SITUACIÓ I PERSPECTIVES DE LA PREVISIÓ SOCIAL COMPLEMENTARÁRIA. PROPOSTES DE LA DGSFP Dirección General de Seguros y Fondos de Pensiones Joaquín Melgarejo Áreas Financiera e Internacional de Planes y Fondos de Pensiones DGSFP

2. CONSIDERACIONES GENERALES • EVOLUCIÓN NORMATIVA • DESCRIPCIÓN DEL SISTEMA • ALGUNOS DATOS • TENDENCIAS Y PUNTOS DE DEBATE

3. El sistema de previsión social descansa sobre una estructura de tres pilares PSC Tercer Pilar Voluntario Privado Financiado individualmente por cada ciudadano Primer Pilar Básico Carácter público Financiado por contribuciones empresariales, de trabajadores o incluso del Eº Segundo Pilar Voluntario Privado Ámbito laboral Financiado por la empresa y sus trabajadores Consolidación de derechos no obligatoria

4. EVOLUCIÓN NORMATIVA

5. Recorrido normativo: • Ley 8/1987 • Ley 30/1995. Impulso PSC • Introduce la obligación de exteriorizar los compromisos en cumplimiento de la directiva sobre protección trabajadores ante insolvencia empresario • RD 1588/1999 de Exteriorización obligatoria (2ª vuelta). Seguros colectivos • Desarrollo de las normas técnicas de exteriorización • Normas para planes de pensiones y seguros

6. Reforma Ley 2001 - 2002: • Conexión negociación colectiva • Simplificación y eliminación de barreras • Potenciación PSC ex-novo. Planes promoción conjunta • Mejora de la información a partícipes y beneficiarios • Se introduce normativa europea

7. I. Planes de pensiones • Directiva 2003 y Ley Transposición 2006 • Avanceen un tema muy complejo: el mercado único de sistemas complementarios de pensiones • Sólo aborda segundo pilar • Actividad transfronteriza: Abre la posibilidad de integración de planes de empleo en entidades de gestión (fondos) de otros países comunitarios • Incorpora numerosos elementos de aplicación común • Condiciones de acceso y ejercicio de la actividad • Normas sobre inversiones y provisiones técnicas • Obligaciones de información a partícipes y beneficiarios • Cuentas e información al supervisor • Respeto a la organización de los sistemas complementarios de cada Estado

8. Reglamento2004: • Mayor flexibilidad operativa para todos los participantes del sistema • Mayores posibilidades de adaptación de las características de los planes a las necesidades de las empresas • Incremento de la transparencia • Inversiones: Giro copernicano:

9. Reforma 2005/2007 • Cobro cuando quiera el partícipe • Flexibilización del régimen de inversiones • Normativa de Transparencia • Favorecer la competencia: movilización entre instrumentos. • Diferenciación de carteras para varios colectivos en planes de empleo

10. ELEMENTOS DEL SISTEMA

11. SUPERVISIÓN DE LA PREVISIÓN SOCIAL EMPRESARIO & TRABAJADORES NEGOCIACIÓN COLECTIVA PLAN DE PENSIONES COMISIONES DE CONTROL: PROMOTOR Y PARTÍCIPES FONDO DE PENSIONES GESTORA DEPOSITARIA

12. Funciones de la COMISIÓN DE CONTROL del plan • Supervisión cumplimiento especificaciones • Selección actuarios • Nombramiento representantes en comisión de control del fondo Funciones COMISIÓN DE CONTROL del fondo • Supervisión cumplimiento normas funcionamiento • Control actuación entidad gestora • Diseño y control desarrollo política de inversiones • Examen y aprobación cuentas anuales

13. FUNCIONES E.G.F.P. (I) • Contabilidad del fondo • Rendición de cuentas • Determinación de los saldos de las cuentas de posición. • Instrucciones para los traspasos de cuentas y derechos. • Certificados de pertenencia a los planes • Certificación anual de aportaciones así como del valor de derechos consolidados • El control de la depositaria .

14. FUNCIONES E.G.F.P. (II) Por delegación de la Comisión de Control • La selección de las inversiones • Ordenar al depositario la compra y venta de activos. • El ejercicio de los derechos derivados de los títulos. • La autorización para el traspaso de cuentas de posición a otros fondos.

15. DEPOSITARIA • Custodia • Control de la entidad gestora • Emisión certificados pertenencia a los planes de pensiones • Instrumentación de los cobros y de los pagos derivados de los planes • Canalización del traspaso de la cuenta de posición

16. INVERSIONES • LÍNEAS GENERALES: • DIRECTIVA I.O.R.P.( prudent man approach) • PM DE SEGUROS • REGULACIÓN IIC • - LISTA ACTIVOS APTOS • - NO APROBACIÓN • - NO ACTIVOS OBLIGATORIOS

17. CRITERIOS GENERALES DE INVERSIÓN • Seguridad (cualitativa). • Rentabilidad (cualitativa). • Diversificación y dispersión. • Liquidez. • Congruencia monetaria (cualitativa). • Congruencia de plazos (cualitativa).

18. NORMAS DE TRANSPARENCIA Separación depositarias Organizaciónadministrativa Control interno y de la política inversiones Normas de conducta Operaciones vinculadas

19. ALGUNOS DATOS

21. Evolución patrimonio fondos de pensiones * Dato estimado

22. Evolución patrimonio fondos de pensiones/PIB * Dato estimado

23. AHORRO FINANCIERO DE LAS FAMILIAS 2008

24. Evolución número de planes de pensiones

25. Distribución nº de planes 2008 en %

26. MODALIDAD CUENTA DE POSICIÓN Planes de empleo 28.606 Planes asociados 1.012 Planes individuales 48.655 Cuenta de posición de planes en 2008(Datos estimados en mill. de euros)

27. Nº DE PARTÍCIPES EMPLEO 1.922.805 ASOCIADOS INDIVIDUALES 8.623.778 TOTAL 10.636.596 Nº de partícipes por modalidades de planes de pensiones año 2008. Datos estimados. 90.013

28. MODALIDAD APORTACIONES TOTALES 2007 2008 Planes de empleo 1.733 Planes asociados 70 Planes individuales 5.190 TOTAL 7.097 Aportaciones por modalidad. Millones euros (datos estimados). 1.836 51 4.512 6.296

29. Distribución de aportaciones 2008 por modalidad en %. Datos estimados.

30. % DE PARTÍCIPES POR TRAMOS DE APORTACIÓN AÑO 2008. Datos estimados.

31. % DE PARTÍCIPES POR TRAMOS DE EDAD AÑO 2008. Datos estimados.

32. Comparación entre sistemas de planes de pensiones año 2008. Datos estimados.

33. TENDENCIAS Y PUNTOS DE DEBATE

34. SISTEMA DE EMPLEO • Exteriorización de compromisos por pensiones • Predominio de AD • Comisiones y gastos • Escasa implantación en PYMES • Promoción en AA.PP. • Educación financiera

35. SISTEMA INDIVIDUAL • Transparencia del plan de pensiones. • Comisiones en relación a rentabilidad. • Crecimiento de los productos garantizados. • Diferencia respecto a planes de empleo.

36. PUNTOS DE DEBATE y OBJETIVOS • Importantes diferencias 2º y 3er pilar. • Transparencia • Educación financiera • Competencia en comisiones y gastos • Rentabilidad planes individuales • Actividades transfronterizas • Directiva Portabilidad • Régimen de Solvencia: ¿ Solvencia II?

37. PUNTOS DE DEBATE y OBJETIVOS • Simplificación administrativa • Capital de las gestoras • Supuestos de liquidez • Autorización fondos abiertos • DEC planes • DEC seguros colectivos • Depositarias • Comercialización planes individuales • Contabilidad

38. DIRIGIDA A MEMBRES DE COMISSIONS DE CONTROL DE PLANS DE PENSIONS DEL SISTEMA D’OCUPACIÓ MUCHAS GRACIAS JORNADA DE 14 DE MAIG DE 2009 DIRIGIDA A MEMBRES DE COMISSIONS DE CONTROL DE PLANS DE PENSIONS DEL SISTEMA D’OCUPACIÓ CCOO de Catalunya