E confiança no futuro

1. E confiança no futuro Brasilplast 2005 Perspectivas para o Mercosul Carlos Lollato 07 de Junho 2005

2. Braskem - AL (204) Braskem - BA (246) Capacidades América do Sul – PVC S Pequiven (120) 2004 Kton/y Petco (320) Solvay (215) Solvay (210) Fonte: Balanços Contábeis

3. Braskem - AL (204+50) Braskem - BA (246) Capacidades América do Sul – PVC S Pequiven (120) 2005 Kton/y Petco (320+50) Solvay (215+32) Solvay (210) Fonte: Balanços Contábeis

4. Demanda de PVC por País 16% 12% 13% 7% 17% 12% 10% 11% kton 77% 81% 80% 83% 77% 78% 72% 74%

5. Participação por Segmento (2004) Brasil Paraguai Argentina Uruguai Diversos Perfis Tubos & Conexões Fios e Cabos Calçados Laminados

6. Mercado Brasileiro

7. Mercado Brasileiro de PVC Consumo Aparente 800 700 600 500 Qtd (mil ton) 400 300 200 100 0 1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 Fonte: Abiquim

8. Evolução do Share dos volumes de PVC S por Segmento no Brasil Tubos & Conexões Fios e Cabos Calçados Perfis Laminados Diversos

9. Elasticidade PIB x PVC S - Brasil 2004 a 2009: Elasticidade = 1,76 1998 a 2004: Elasticidade = -0,19 1990 a 1998: Elasticidade = 3,78 1980 a 1989: Elasticidade = 1,10 1970 a 1979: Elasticidade = 2,14 A evolução da demanda de PVC no período pode ser dividida em 5 etapas distintas: Anos 70: muitos investimentos no país e alta velocidade de substituição de outros materiais tradicionais. Anos 80: baixos investimentos e baixo crescimento da economia (moratória de 82) Anos 90: o Plano Real e o controle da inflação (a partir de 1994) 1998 a 2004: Lei de Responsabilidade Fiscal e introdução da meta de controle do superávit primário das contas nacionais (FMI) 2005-2009: Utilização da elasticidade histórica PVC x PIB. Não considera o “boom” dos investimentos em saneamento básico. Fonte: IPEA

10. Tendências do volume para os próximos anos - Brasil kton 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 Anterior Atual Fonte: LCA Consultores

11. Tendências do Mercado Brasileiro – Construção civil Crescimento da Construção Civil • Boas perspectivas: demanda por crédito no primeiro trimestre de 2005 foi 55% maior que o mesmo período de 2004. • Oferta de crédito em 2005 deve ser cerca de três vezes superior a 2004. • Perspectivas de médio e longo prazo dos consumidores são bastante positivas. • Governo vincula empréstimos CDC ao crédito do SFH. • O setor representou 64% do consumo aparente de PVC em 2004. Impacto no segmento de Tubos, Fios e Perfis Fonte: LCA Consultores

12. Tendências do Mercado Brasileiro – Construção civil Financiamento imobiliário - SFH 120.00% 100.00% 80.00% 60.00% 40.00% 20.00% 0.00% 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 (2 meses) -20.00% -40.00% Aquisição - Imóveis Novos Construção - PJ Inversão de tendência a partir de 2003 Dados de aquisição relacionam-se diretamente a compra de imóveis novos, enquanto de construção a imóveis que começarão a ser construídos Dados de 2005 mostram tendência forte de crescimento Fonte: LCA Consultores

13. Tendências do Mercado Brasileiro – Saneamento Fornecimentos projetados Médio Prazo - PPA 2004/2007Previsão de INVESTIMENTOSem Saneamento PREVISÃO É O DOBRO DOS ÚLTIMOS ANOS, MAS METADE DO NECESSÁRIO PARA A UNIVERSALIZAÇÃO ATÉ 2020 Universalização É o atendimento em serviços de água e esgoto a 100% da população. R$ 178 bilhões, em 20 anos, para universalização dos serviços de água (R$ 68 bilhões) e esgoto (R$ 110 bilhões) = R$ 8,9 bilhões/ano.

14. Tendências do Mercado Brasileiro – Saneamento Contratação de Saneamento com Recursos do FGTS Evolução Investimentos 4.000 3.500 3.000 2.500 R$ milhões 2.000 1.500 1.000 500 0 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 Contratados Desembolsados Rede Pública de Água e Esgoto no Brasil % de Atendimento 95,3 R$ milhões 50,6 28,2 Água Coleta de Esgoto Tratamento de Esgoto Água Esgoto Fonte: Min Cidades

15. Tendências do Mercado Brasileiro – Saneamento Condicionantes Necessidade de ampliação dos recursos para financiamento setorial; As restrições de ordem macroeconômica, que contingenciam o volume de crédito disponível ao setor público (FMI); Os limites de endividamento impostos pela Lei de Responsabilidade Fiscal que, visando garantir melhor saúde financeira aos Estados, Municípios e à própria União, limitam sua capacidade de investimento; O limite de 45% do Patrimônio de Referência das instituições financeiras para contratação de operações de crédito com órgãos e entidades do setor público, estabelecido pelo CMN;

16. Tendências do Mercado Brasileiro - Calçados Aguerrida disputa na indústria de calçados contra chineses porém com crescimento • Apreciação cambial derruba exportações (exportações de calçados caíram em 17% março/05, m.p.a.a.) • Setor com contratos curtos e competitividade ameaçada por asiáticos. • Internamente crescimento baixo, seguindo a lenta recuperação da renda • O setor representou 9% do consumo aparente de PVC em 2004.

17. Mercado Argentino

18. Tendências do Mercado Argentino Estratégia 2004-2008 do BID para Argentina • Fortalecimento institucional para melhor governabilidade e sustentabilidade fiscal e jurídica: • Seguridade jurídica • Competência técnica na administração pública • Apoio à racionalização de normas e regulações • Melhora na transparência nos procedimentos administrativos e na gestão dos procedimentos administrativos • Fortalecimento do ambiente para o crescimento dos investimentos e produtividade para aumentar a competitividade do país: • Focar em apoio ao setor produtivo para reativar investimentos • Redução da informalidade, através de incentivos positivos para geração de empregos formais • Restabelecer as condições para o financiamento de novos projetos do setor • Redução da pobreza, reconstrução do capital humano e promoção do desenvolvimento social sustentável e includente: • Proteção social - Programa focalizado de subsídios as famílias pobres e indigentes que contribua para unificação dos programas de subsídios existentes • Educação – melhora na qualidade na educação e implantação de sistemas de avaliação Fonte: Banco Interamericano de Desarrollo

19. Tendências do Mercado Argentino Atividade Econômica Mensal (Média móvel quadrimestre;%anual) 50 30 10 -10 -30 Balança Comercial -50 (var % quadrimestral; US$ Billion)) 2002 2003 2004 2005 3,2 Atividade Econômica Produção Industrial 2,8 Construção Serviços Públicos 2,4 2,0 1,6 1,2 Exportações 0,8 Importações 0,4 0,0 Balança Comercial 2002 2003 2004 2005 Fonte: Banco Central da Argentina

20. Tendências do Mercado Argentino Produção x Consumo Aparente PVC Crescimento entre 2003-2005 do consumo de PVC devido à recuperação da atividade de construção (tubos e conexões, perfis, cabos e pisos) 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 PROD. C.APARENTE Fonte: INDEC (Inst. Nac. Estat. Y Cesno);

21. Tendências do Mercado Argentino Tendências • Crescimento PIB 2003 = 8% 2004 = 7% 2005 = 7% 2006 = 5% • Alto preço das commodities; • Alto preço dos produtos agrícola; • Retomada das capacidades após crise econômica. Limites • Credibilidade Internacional; • Comprometimento de novos investimentos; • Moratória. Fonte: Banco Central da Argentina

22. Preços relativos das resinas Termoplásticas

23. 1o Congresso Brasileiro do PVC