Tendências da siderurgia

1. Seminário Internacional de AciariaAssociação Brasileira de Metais - ABM Tendências da siderurgia Antonio Márcio Carvalho Junqueira Sistema Usiminas Belo Horizonte, 20 de maio de 2007

2. AGENDA • Panorama da Siderurgia Mundial e a Consolidação do Setor • Contexto das Siderurgias Latino-Americana e Brasileira • Tendências tecnológicas de Aciaria • Plano de expansão do Sistema Usiminas • Considerações finais

3. AGENDA • Panorama da Siderurgia Mundial e a Consolidação do Setor • Contexto das Siderurgias Latino-Americana e Brasileira • Tendências tecnológicas de Aciaria • Plano de expansão do Sistema Usiminas • Considerações finais

4. A INDÚSTRIA MUNDIAL DE AÇO ENTROU EM UMA NOVA FASE DE CRESCIMENTO . . . 2010: 1,55 Bilhão t Produção Mundial de Aço Crescimento Médio Anual 2006e 1,17 bilhão t Milhões de t Previsão ~ 4,0 % Crescimento Sustentado Efeito-China 1998 ~ 2005 2005 1,130 bilhão t Estagnação Choques do Petróleo Recessão 1974 ~ 1994 1500 Crescimento “Boom” Pós-Guerra 1950 ~ 1974 1200 5,6 % ao ano 0,2 % ao ano 900 5,3% ao ano 600 300 0 2005 1985 1990 1994 1950 1960 1970 1980 1999 2001 2003 2010 P 2015 P Fonte: IISI – World Steel in Figures / WSD

5. A CHINA LIDERA A PRODUÇÃO MUNDIAL DE AÇO E O BRASIL É O DÉCIMO MAIOR PRODUTOR Mt TOTAL: 1,239 bilhão t/ano Fonte: ISSI

6. EXPORTAÇÕES DA CHINA DE PRODUTO ACABADO PARA CADA REGIÃO (%) 2005 2006 Espera-se uma pequena queda na exportação de produtos semi acabados e um aumento de encomendas de produtos acabados para 2007

7. A CHINA COMO CONTINUARÁ SENDO UMA GRANDE EXPORTADORA? • Orientação voltada para a busca da auto-suficiência em aço • Limitação de recursos • Crescimento contínuo da demanda alcançando a capacidade • Tentativa do governo de frear as exportações P R O V Á V E L D U V I D O S O • Dúvida quanto à eficácia da política de controle • da capacidade • Tendências das empresas siderúrgicas à exportação • Produtores chineses se tornarão mais competitivos Fonte: IISI / setembro, 2006

8. ÍNDIA: INDUSTRIA DE AÇO DOMÉSTICA MAIS DINÂMICA DEVERÁ SE DESTACAR NO CENÁRIO MUNDIAL A LONGO PRAZO M t/ano Evolução da Produção Aço Bruto na Índia 2001-2005 : 9,4% CAGR* 1990-2000 : 6,1% * Compounded Annual Growth Rate: (Taxa Acumulada de Crescimento Anual) Fonte: IISI

9. ALGUNS SETORES DA INDÚSTRIA MUNDIAL ESTÃO MAIS CONSOLIDADOS DO QUE O AÇO Consolidação das Cinco Maiores Empresas de Cada Setor Ano 2006 100% 100% 77% 70% 75% 75% 58% Principais Produtores vs Total (%) 50% 50% Principais Produtores vs Total (%) 25% 25% 20% 0% 0% Minério de Ferro Níquel Indústria Siderurgia Automobilística *Considerando o comércio transoceânico de minério de ferro Fonte: IISI, WSD

10. MAIORES NEGOCIAÇÕES EM 2006 As operações de aquisição e fusão na cadeia siderúrgica atingiram um montante total estimado em US$91 bilhões em 2006 Fonte: SBB * Estimativa

11. A TATA STEEL SE POSICIONA COMO 5a NO RANKING MUNDIAL COM A COMPRA DA CORUS Mt/ano Nippon S 140 118 120 100 80 60 34 32 31 40 24 23 21 20 19 18 20 0 Tangshan Arcelor Mittal Tata Steel+ Corus US Steel JFE Steel Shanghai Baosteel Nippon Steel Riva Nucor Posco **Inclui a compra da Corus pela Tata Steel em fev/2007 Fonte: IISI, Análise e estimativas Usiminas

12. AGENDA • Panorama da Siderurgia Mundial e a Consolidação do Setor • Contexto das Siderurgias Latino-americana e brasileira • Tendências tecnológicas de Aciaria • Plano de expansão do Sistema Usiminas • Considerações finais

13. PRINCIPAIS PRODUTORES DE AÇO BRUTO NA AMÉRICA LATINA Mt 2 0 0 5 Obs:Dados Preliminares / Fonte:IBS - Anuário Estatístico 2006

15. CONSUMO PER CAPITA DE AÇO BRUTO - 2005 Kg/habitante Média da América Latina: 121,1 Obs:Dados Preliminares Fonte: ILAFA - La Siderurgia de América Latina en Cifras - 2005 e IBS - Anuário Estatístico - 2006

16. PRODUÇÃO BRASILEIRA DE AÇO A produção brasileira de aço apresenta trajetória crescente. Produção brasileira de aço bruto 2006 : 30,9 Mt Queda de - 2,3 %* se comparado a 2005 Mt Privatizações Usiminas : 1991 Cosipa: 1993 30 25 Recessão Mundial 1980-1983 20 15 10 5 2006 1984 1988 1994 1998 1974 1976 1978 1980 1982 1986 1990 1992 1996 2000 2002 2004 2005 *Acidente do alto forno da CSN prejudicou o desempenho brasileiro Fonte: IBS-2006

17. PROJETOS DE EXPANSÃO DO ATUAL PARQUE SIDERÚRGICO BRASILEIRO NO CURTO PRAZO 55,1% RECURSOS PRÓPRIOS DA EMPRESA AMPLIAÇÃO DA CAPACIDADE DE INSTALADA EM 7,3 Mt TOTAL US$ 12,5 bilhões (CST Arcelor, Villares, Açominas e Barra Mansa) 15,3% ÓRGÃOS NACIONAIS 29,6% MOEDA ESTRANGEIRAS Fonte: IBS, dez 2006

18. ...QUE IRÃO MUDAR O CENÁRIO DA SIDERURGIA BRASILEIRA SE OS PROJETOS FOREM CONCRETIZADOS. Capacidade da indústria siderúrgica brasileira para 2015 Mt Aproximadamente 57 Mt/ano CST: Alto-forno de 2,5 Mt CSA: 5 Mt Ceará Steel**: 1,9 Mt Barra Mansa: 1 Mt Açominas: Alto-forno de 1,5 Mt CSN*: 2 usinas (placas) 6 Mt Usiminas*: 5 Mt (placas) * Projeto esperando aprovação ** O início das atividades da usina foi adiado de 2009 para 2010 devido aos impasses na negociação dos preços do gás entre a siderúrgica e a Petrobras. Fonte: IBS, dez 2006

19. 384 378 355 346 340 326 321 308 303 282 240 384 Custo de placas (US$/t -2006) 500 USA Média Global Média Europa Japão Coréia do Sul CIS Australia India México China Brasil Fonte: World Steel Dynamics, 2006

20. DESEMPENHO SUPERIOR DA SIDERURGIA BRASILEIRA DEVIDO PRINCIPALMENTE A ÓTIMA COMPETITIVIDADE EM CUSTOS Diferenças complementares da siderurgia brasileira ... devido a uma série de fatores Brasil com os custos de produção mais baixos do mundo ... Tecnologia e equipamentos modernos Elevada produtividade da mão-de-obra Disponibilidade de minérios de alta qualidade Usinas bem localizadas em relação ao abastecimento de insumos ... ... e próximas aos mercados consumidores (com logísticas favoráveis) Custo de Produção – Bobina Quente (€/t) Brasil CIS Ásia Japão EUA União Européia Capacidade (M t) China Gestão moderna e atualidade tecnológica fazem da siderurgia brasileira uma das mais competitivas do mundo Fonte: CRU International - 2004 - dados 2002

21. PORTANTO, O BRASIL PODERÁ SE TORNAR UM POLO COMPETITIVO DA SIDERURGIA MUNDIAL • Reduzidos custos operacionais – principal fonte de diferenciação das plantas localizadas no país; • Altos teores de Fe e baixos níveis de impureza do minério de ferro brasileiro; • Qualidade do produto e credibilidade no fornecimento; • Logística de insumos e acesso aos portos de entrada nos mercados consumidores; • Indústrias tecnologicamente atualizadas. Fonte: :Inter.B 2006

22. AGENDA • Panorama da Siderurgia Mundial e a Consolidação do Setor • Contexto das Siderurgias Latino-Americana e Brasileira • Tendências tecnológicas de Aciaria • Plano de expansão do Sistema Usiminas • Considerações finais

23. Proporção por processo de fabricação de aço no mundo 0,3% 38,15% 61,55% Fonte: EOSC (2006)

24. Aproximação da siderurgia com os produtores de matérias-primas, por meio de alianças Exemplos: Arcelor-Mittal com minas na Índia e Senegal CSN com mina Casa de Pedra CVRD presente na Usiminas, Baosteel e CSA

25. Europa

26. Tendências das aciarias européias • Manutenção da produção existente (estratégica) Desenvolvimento de novas gerações de aços de alta resistência. • Nível de automação elevado para aumento de competitividade. • Preocupação com meio ambiente

27. Tamanho dos convertedores Capacidade dos convertedores a oxigênio na Europa

28. Eficiência energética e emissão de CO2 na Europa A meta da Alemanha é reduzir a emissão de CO2 em 22% de 1990 a 2012

29. Despesas com pesquisa e desenvolvimento A meta da Europa é chegar a 3%, sendo 1/3 de responsabilidade do estado.

30. Ásia

31. Tendências das aciarias asiáticas • Japão e Coréia com crescimento pequeno. • China e Índia em crescimento e modernização. • Rússia em modernização e crescimento moderado.

32. Características da Índia 70% da produção destinadas a longos e planos em usinas integradas. Prevê-se crescimento de consumo de aço anual de 8% nos próximos 15 anos (hoje: 31 kg por habitante, sendo 2 kg por habitante no meio rural). Equilíbrio entre importação e exportação.

33. Américas

34. Tendências das aciarias nas Américas • América Latina em crescimento e modernização. • Enobrecimento da linha de produtos. • Consolidação do processo de fusões, sendo os principais “players” Ternium, Gerdau e Mittal.

35. Fonte: ILAFA (2005)

36. Argentina espera crescimento de produção de 6% ao ano para os próximos 2 anos Chile prevê crescimento pequeno para os próximos anos Venezuela e Colômbia com previsão de crescimento de 4% a 5% ao ano

37. AGENDA • Panorama da Siderurgia Mundial e a Consolidação do Setor • Contexto das Siderurgias Latino-americana e brasileira • Tendências tecnológicas de Aciaria • Plano de expansão do Sistema Usiminas • Considerações finais

38. Investimentos da primeira fase

39. Segunda fase de crescimento Prevista para 2012 com conclusão em 2015 Investimentos de US$ 2,7 bilhões O local para receber estes investimentos tem como primeira opção a usina da Cosipa em Cubatão (SP)

40. Nova situação da produção do Sistema Usiminas após a conclusão do plano de expansão

41. AGENDA • Panorama da Siderurgia Mundial e a Consolidação do Setor • Contexto das Siderurgias Latino-americana e brasileira • Tendências tecnológicas de Aciaria • Plano de expansão do Sistema Usiminas • Considerações finais

42. O Brasil tem um enorme potencial de crescimento no consumo de aço.Para o primeiro trimestre de 2007 planejamos um crescimento de demanda no país de 8,2% e alcançamos 15%. Já estamos revendo o Planejamento Anual para números nesta ordem.Portanto as perspectivas de novos investimentos ou antecipações de investimentos já planejados DEVE SER REALIDADE. CONSIDERAÇÕES FINAIS