OP-Pohjola-ryhmä yrityksesi kumppanina - alkuvaiheesta kohti kasvua

1. OP-Pohjola-ryhmä yrityksesi kumppanina- alkuvaiheesta kohti kasvua

2. Yritysrahoituksen lähteet ja -muodot10. 11.2009 Turun Seudun Osuuspankki Yrityspankki Juha Penttilä

3. Kattava yhteistyöverkosto Kansainvälinen vakuutusyhteistyöverkosto UniCash-pankit Ilmarinen OP-Pohjola-ryhmä Kesko Unico- pankkiryhmä Kotimaiset erityisluotto- laitokset Kumppanipankit lähialueilla(Venäjä ja Baltia) Yhteistyöpankit

5. ASIAKKAAT 158 790 OMISTAJAJÄSENET 68 955 MARKKINAPEITTO / Kotitaloudet 38 % Taloustutkimus ” Yritykset ja yhteisöt 41 % Taloustutkimus YRITYSKUVA PARAS ASIAKASVARAT 1 881 milj. € Talletukset 1 553 OP-Henkivakuutuskanta 213 OP-Sijoitusrahastot 115 Joukkovelkakirjalainat ja debentuurilainat 45 Omaisuudenhoidon hallinnoimat asiakasvarat 406

6. LAINAT 2 026 milj. € Asuntolainat 56 % Muut henkilöluotot 15 % Yrityslainat 27 % Maatalouslainat 2 % LAINOJA NOSTETTU 1.1. - 30.6.09 277 milj. € LIIKEVOITTO 1.1. – 30.6.2009 6,2 milj. € VAKAVARAISUUS 12,9 % HENKILÖKUNTA 387 TURUN SEUDUN OP-KIINTEISTÖKESKUS OY välitti v. 2008 lähes 860 asuntoa Henkilökunta 43 n. 480 vuokrausta Turun talousalueen suurin, OP-ryhmän 2. suurin

7. Milloin tarvitaan ulkopuolista rahoitusta? Yritysjärjestelyiden yhteydessä Käyttöpääomaa kausivaihteluiden tasaamiseen Investointien rahoitukseen

8. Osakepääomasijoitukset • Välirahoitus • Pankkilaina • Pankkipalvelut • Välirahoitus • Tuotteet • Rahoittajasta riippuen rahoitusinstrumentit seniori-/pankkilainasta osakepääomaan • Yrityskaupan strukturointi, neuvottelut ja toteutus • Due diligence • Haltuunotto • Pääomaa • Osaamista • Uskottavuutta • Rahoitusta • Pankkipalvelut • Rahoitusosaamista • Hyöty yrityskaupassa • Rahoituspohjan laajentaminen tai edullisempi rahoitus kuin muualta • Osaaminen Pääoma-sijoittajat Pankit Finnvera Muut rahoittajat Neuvonantajat Yritysjärjestelyiden rahoitusmarkkinaosapuolia

9. Yrityksen perustaminen • Osuuspankki auttaa sinua • yhtiömuodon valinnassa • osakeyhtiö • henkilöyhtiö: avoin tai kommandiittiyhtiö • toiminimi • perustamistoimissa • sopimukset ja päätökset • viranomaisilmoitukset • luvat

10. Rahoituksen lähtökohdat • Rahoituksen lähtökohtana on, että • liiketoiminta on hyvin suunniteltua ja taloudellisesti kannattavaa • yrityksen vakavaraisuus on turvattu omistajien panoksilla • yrityksen kassavirta, eli luotonhoitokyky on riittävä • yrityksen johto on osaavaa • investoinnit ovat kannattavia ja oikea-aikaisia (investointilaskelmat) • vakuudet ovat riittävät. • Vakuudet rahoitukseen voivat tulla • yritykseltä • omistajilta • muilta vakuudenantajilta

11. Yritysrahoituksen peruselementtejäKannattava liiketoiminta, riittävä kassavirta

12. Yritysrahoituksen peruselementtejä • Riittävä vakavaraisuus • Omistajien kyky panostaa tarvittaessa lisää omia pääomia • Vakuudet • Kovenantit • Kilpailutilanne • Toimiala • Lainsäädäntö

13. Pankkirahoitus • Normaali vakuudellinen pankkirahoitus käytettävissä – markkinatilanne säätelee pitkälle rahoituksen ehtoja • Omistajapolven vaihdos tai muu yritysjärjestely on asiakkuudelle käännekohta – jatkuvuuteen liittyy riski • Käyttötarkoitus/suhteellisuus • Kauppahinta • Avainhenkilöt • Liiketoiminta • Haltuunotto • Osaaminen • Kassavirta olennaista • Omavaraisuusaste

14. Pankkirahoituksen vakuudet • Yrityskiinnitykset • Kiinteistökiinnitykset • Laitoskiinnitykset • Omistajien takaukset • Omistajien reaalivakuudet • Finnveran takaus • Ulkopuolisen takaus • Ulkopuolisen reaalivakuus Vakuusvaateeseen vaikuttaa olennaisesti yrityksen taloudellinen tila – maksukyky ja vakavaraisuus

15. Välirahoitus • Välirahoitus eli kansainväliseltä nimeltään mezzanine-laina on rahoitusmuoto, jossa on sekä oman että vieraan pääoman piirteitä. • Niin riski kuin lainan hintakin sijoittuvat osakepääomasijoituksen ja pankkilainan väliin. • Välirahoitus on käyttökelpoinen, kun yrityksen kassavirrat ovat vahvat ja pystyvät ylläpitämään suuremman vieraan pääoman tason, kuin pankkirahoittaja on valmis vakuuksien perusteella rahoittamaan. • Välirahoitus soveltuu esimerkiksi perheyritysten sukupolvenvaihdoksiin • Välirahoittaja ei tule yritykseen aktiiviseksi omistajaksi eikä tyypillisesti osallistu yrityksen hallinnointiin.

16. Välirahoitus • Oman pääoman ehtoisesti – vieraan pääoman ehtoisesti • Finnvera • Pääomasijoittajat • Vakuutusyhtiöt • Eläkeyhtiöt • Pankit • Osakassopimukset, rahoitussopimukset, hallituspaikat, ym.

17. Pääomarahoitus • Pääomasijoituksia tehdään julkisesti noteeraamattomiin kasvuyrityksiin, joilla on hyvät kehittymismahdollisuudet • Määräaikaisia sijoituksia oman pääoman ehtoisesti • yrityksen kehittäminen n. 5 v:n aikajänteellä • Ei välttämättä enemmistöosuudella • Ei sido vakuuksia • Lisää omavaraisuutta ja muiden rahoittajien luottamusta ja mahdollistaa suuremman pankkirahoituksen • Pääomasijoittajan ja yrittäjän intressi yhteneväinen – yrityksen arvonnousu • Lisäarvoa hallitustyöskentelyyn • Irtautuminen

18. Muut • Finnvera • Riskijakotakaukset • Suorat lainat • Kaupalliset takaukset • Tekes • Avustukset, tukipäätökset • TE-keskus • Avustukset, tukipäätökset

19. Rahoituskelpoisuus • Sitoumusten hoitokyvyn ja vakuuksien lisäksi yritysrahoituksen kriittisiin tekijöihin kuuluvat omistajien toimintatavat ja yritysjohdon ammattitaito. • Luottamus ja luottopäätökset perustuvat asiakkaan kykyyn ja haluun antaa pankille tarvittavat tiedot oma-aloitteisesti. Päätöksenteossa ja seurannassa käytettävien tietojen tulee olla luotettavia, tuoreita, olennaisia ja riittäviä. • Hyvää pitkäaikaista asiakasta tuetaan vaikeuksien yli, jos asiakkaalla on selkeät suunnitelmat ja uskottavat edellytykset päästä jälleen rahoituskelpoiseksi.

20. Rahoituskelpoisuus jatkuu... • Uuteen rahoitukseen suhtaudutaan erityisen varovaisesti, jos asiakkaalla on lähiajan maksuhäiriöitä, merkittäviä riidanalaisia oikeussuhteita pankin kanssa tai jos asiakkaasta on tehty luottotappiokirjauksia tai -varauksia. • Asiakasta ei rahoiteta, jos liiketoiminnassa onnistumisen näytöt jäävät puuttumaan. • Asiakkaan rahoitukseen suhtaudutaan pidättyvästi ja rahoitusta vähennetään, jos yritysanalyysit osoittavat toistuvaa taantumista.

21. Rahoituskelpoisuus jatkuu... • Asiakkaan rahoituskelpoisuuden ongelmaa ei piiloteta tai siirretä lisäluotonannolla, korkojen pääomituksella tai maksuaikojen muutoksilla. • Kiire ja suunnitelmien toistuva muuttuminen lisäävät merkittävästi riskiä. • Todennäköistä tappioriskiä ei korvaa suurikaan marginaali. • Uudessa yritysasiakassuhteessa ja ilmeisessä riskitilanteessa suositaan lyhyttä rahoitusta.

22. Sujuva maksuliike on yrityksesi liiketoiminnan perusta • Maksuliike on päivittäistä toimintaa ja sen tulee toimia saumattomasti yhteen yrityksesi osto- ja myyntitoimintojen kanssa. • Pankkina tehtävänämme on tukea yritystäsi kohti tehokkaampaa talouden hallintaa. • Yritystoiminnan alkaessa tarvitset ensisijaisesti toimivan yrityksen maksuliiketilin ja pankkiyhteysohjelman.

23. Mietitään yhdessä ratkaisut tehokkaan maksuliikkeen hoitoon • Keitä ovat asiakkaasi? • Yritykset – henkilöasiakkaat • Kotimaisia vai ulkomaisia • Erilaiset laskutustavat • Missä asiakkaita palvellaan? • Yrityksesi toimitiloissa • Verkkokaupassa • Asiakkaiden luona • Toimittajasi / yhteistyökumppanisi? • Laskujen vastaanotto • Maksaminen • Minkälainen rooli tilitoimistolla on yrityksesi maksuliikkeen hoidossa?

24. Osuuspankki mukana yrityksesi maksuliikkeessä • Maksuliike kehittyy • Yhtenäiset periaatteet maksamiseen euromaksualueella (SEPA=Single Euro Payments Area). • Uudet yhteystavat mahdollistavat monipuolisemmat maksuliikeaineistot ja niiden siirron suoraan yrityksen taloushallinnon järjestelmiin helpommin. • Kehityksen tavoitteena on tehostaa ja automatisoida maksuliikkeen hallintaa ja helpottaa maksamista yhteisillä periaatteilla SEPA-alueella • Verkkokauppa on kasvanut • Nyt joka viides yrityksistä käy kauppaa verkossa • Ennakkotietojen mukaan vuoden 2008 aikana joka neljäs kotimainen pk-yritys ilmoitti aloittavansa verkkoliiketoiminnan • Taloushallinto sähköistyy • Laskut muuttuvat sähköisiksi yritys- ja kuluttajalaskutuksessa • Pankeista OP-Pohjola-ryhmä on edelläkävijä e-laskutuksessa

25. Käyttöpääoman rahoitus • Rahaa tarvitset • toiminnan aloittamiseen ja ylläpitämiseen, kuten laskuihin, raaka-aineostoihin ja palkkoihin. • Rahaa tarvitset myös • kausivaihteluiden tasaamiseen, myyntisaamisien hallintaan ja liiketoiminnan kasvuun. • Rahan lähteitä ovat • pankki: luotollinen tili, velkakirjalaina, vekseli • rahoitusyhtiö: laskusaatavarahoitus • Ilmarinen, jolloin lainoitus tehdään yhdessä osuuspankin kanssa • julkisyhteisön tarjoama rahoitus, esim. Finnvera • pankkitakaukset, jotka voivat olla esimerkiksi • työ- ja vastuuaikaisia takauksia • tavarantoimittajille annettuja • ennakkomaksun takauksia

26. Investointien rahoitus • Investoinnit ovat • pitkäaikaisia, • yrityksesi liiketoiminnan kehittämiseen ja • toimintaedellytysten parantamiseen liittyviä toimia. • Investoinnit ovat yleensä • kone/laite/kalustohankintoja • toimitilahankintoja • omistusjärjestelyjä (sukupolvenvaihdos, yrityskauppa) • aineettomia kehittämisinvestointeja • tuotekehityshankkeita • Rahoituksen lähteitä ovat • yrityksesi taseessa näkyvä rahoitus: pankkilaina, oman pääoman ehtoinen rahoitus, tulorahoitus, osamaksu • yrityksesi taseen ulkopuolella oleva rahoitus: leasing, investointiavustus

27. Vakuutukset • OP-ryhmästä saat vakuutukset niin yritykselle kuin itsellesikin • Yrityksesi lakisääteiset ja vapaaehtoiset vahinkovakuutukset sekä riskienhallintapalvelut Pohjolasta • Yrittäjän lakisääteinen työeläkevakuutus Ilmarisesta • Yrittäjän vapaaehtoinen eläkevakuutus OP-Henkivakuutuksesta • Yritysluoton takaisinmaksuturva Genworth Financialista

28. Yritystoimintasi kasvaessa • Sijoitustuotteet lyhytaikaisille kassaylijäämille (alle12 kk) • Talletukset, korkorahastot, rahastosiirtopalvelut, strukturoidut tuotteet, rahamarkkinasijoitukset, valtion velkasitoumukset, sijoitus- ja yritystodistukset • Sijoitustuotteet pitkäaikaisille kassaylijäämille (yli 12 kk) • Korko-, osake- ja yhdistelmärahastot • Joukkovelkakirjalainat, pörssinoteeratut osakkeet • Kapitalisaatiosopimukset • Varallisuudenhoito palveluja yritykselle ja yrittäjälle • OP-Private – täyden valtakirjan ja konsultoiva omaisuudenhoito • Henkilöstön palkitseminen ja sitouttaminen • Yksilöllinen-, ryhmäeläkevakuutus ja henkilöstörahasto

29. Tarjoamme myös • palvelut sinulle itsellesi ja henkilökunnallesi • tukea toimitilojen etsinnässä • kansainvälisen kaupan ja kassanhallinnan palvelut • lakipalvelut

30. Kiitos!

31. KIITOS!