1.21k likes | 1.85k Views
PSAK 5 5 (R EVISI 201 1 ): INSTRUMEN KEUANGAN : PENGAKUAN. Perbedaan Pengaturan. Pendahuluan Derivatif Melekat Pengakuan dan Penghentian Pengakuan Pengukuran Lindung Nlai Tanggal Efektif Penarikan Pedoman Aplikasi Contoh Ilustrasi Pedoman Implementasi. Perbedaan Pengaturan.
E N D
PerbedaanPengaturan • Pendahuluan • Derivatif Melekat • Pengakuan dan Penghentian Pengakuan • Pengukuran • Lindung Nlai • Tanggal Efektif • Penarikan • Pedoman Aplikasi • Contoh Ilustrasi • Pedoman Implementasi
PerbedaanPengaturan Revisi 2011 • Pengakuan Awal • Reklasifikasi • Penurunan Nilai • Penghentian Pengakuan • Gain or loss dari restrukturisasi atau perubahan kontrak Revisi 2013 • Klasifikasi • Reklasifikasi • Pengukuran setelah pengakuan awal • Penurunan Nilai
Tujuan Mengatur prinsip-prinsip dasarpengakuan dan pengukuranasetkeuangan, liabilitas keuangan, dan kontrak pembelian atau penjualan item nonkeuangan.
Ruang Lingkup Diterapkan oleh semua entitas untuk seluruh jenis instrumen keuangan, kecuali untuk: • Investasi anak, asosiasi dan joint venture (PSAK 65, 15 dan 12 & 66) • Hak dan kewajiban yang diatur dalam sewa (PSAK 30) • Hak dan kewajiban pemberi kerja (PSAK 24) • Instrumen keuangan terbitan entitas yang memenuhi definisi instrumen ekuitas • Hak dan kewajiban dalam kontrak asuransi (PSAK 62) • Kontrak dalam rangka kombinasi bisnis (PSAK 22) • Komitmen pinjaman dan provisi (PSAK 57) • Transaksi kompensasi berbasis saham (PSAK 52)
Ruang Lingkup Komitmen pinjaman berikut termasuk dalam ruang lingkup • komitmen pinjaman yang diberikan yang ditetapkan entitas sebagai liabilitas keuangan yang diukur pada nilai wajar melalui laba rugi. • komitmen pinjaman yang diberikan yang dapat diselesaikan secara neto dengan kas atau dengan penyerahan atau penerbitan instrumen keuangan lainnya. • komitmen untuk menyediakan pinjaman yang diberikan pada tingkat suku bunga dibawah suku bunga pasar. Diterapkan pada kontrak pembelian atau penjualan item nonkeuangan yang dapat diselesaikan secara neto dengan kas atau instrumen keuangan lainnya, atau dengan mempertukarkan instrumen keuangan,
Aset/KewajibanKeuangan yangDiukurpadaNilaiWajarmelaluiLaporanLabaRugi • Diperdagangkan: • Diperoleh/dimiliki untuk tujuan dijual/dibeli kembali dalam waktu dekat (trading); • Bagian dari portofolio instrumen keuangan tertentu yang memiliki pola ambil untung dalam jangka pendek; atau • merupakan derivatif (kecuali derivatif yang ditetapkan sebagai instrumen lindung nilai dan efektif). • DitetapkanuntukdinilaipadaNilaiWajarmelaluiLaporanLabaRugi
InvestasiDimilikihinggaJatuh Tempo Kriteria: • Aset keuangan non derivatif; • Pembayaran tetap/telah ditentukan; • Jatuh tempo telah ditetapkan; • Entitas memiliki maksud dan kemampuan untuk memiliki hingga jatuh tempo • Kecuali: • ditetapkan sbg aset • keu pada nilai wajar • melalui L/R; • ditetapkan sbg AFS; • memenuhidefinisi • pinjaman yang diberikandanpiutang.
PinjamanDiberikandanPiutang • Kecuali: • dimaksudkanutkdijualdlmwaktudekat(trading); • ditetapkan sbg aset keu pada nilai wajar mel L/R; • diklasifikasikan sbg AFS; • pinjamanyang diberikan/ piutangyginvestasiawalnyatdkakandiperolehkembaliscrsubstansial(kecualikrnpenurunankualitas), shg hrs diklasifikasikansbg AFS. Kriteria: • Aset keuangan non derivatif; • Pembayaran tetap/telah ditentukan; • tidak mempunyai kuotasi di pasar aktif,
AsetKeuanganTersediauntukDijual Kriteria: • Aset keuangan non derivatif; • Ditetapkansebagai AFS; • Tidakdiklasifikasikansbg: • pinjaman yang diberikan/piutang, • dimilikihinggajatuh tempo, atau • dinilaipadanilaiwajarmelalui L/R.
Tainting Entitastidakbolehmengklasifikasikanasetkeuangansebagaiinvestasidimilikihinggajatuh tempo, jikadalamtahunberjalanataudalamkurunwaktuduatahunsebelumnya, telahmenjualataumereklasifikasiinvestasidimilikihinggajatuh tempo dalamjumlah yang lebihdarijumlah yang tidaksignifikan (more than insignificant) sebelumjatuh tempo
Tainting • Kecualipenjualanataureklasifikasitersebut dilakukan: • Mendekatijatuh tempo atautanggalpembeliankembali (contohnya, kurangdaritigabulansebelumjatuh tempo) • Setelahentitastelahmemperolehsecarasubstansialseluruhjumlahpokokasetkeuangantersebutsesuaijadwalpembayaranatauentitastelahmemperolehpelunasandipercepat; atau • (Terkaitdengankejadiantertentu yang beradadiluarkendalientitas, tidakberulang, dantidakdapatdiantisipasisecarawajarolehentitas.
Transfer / Reklasifikasi Loans & Receivable HTM Diijinkanjikaadaperubahanintensi. Situasi yang langka DiijinkannamunharusmemenuhiTAINTING RULE AFS FVTPL
Pengukuran Awal Aset dan Kewajiban Keuangan Diukur pada nilai wajar melalui laba rugi Nilai wajar (biaya transaksi expense) Tidak diukur pada nilai wajar melalui laba rugi Nilai wajar ditambah Biaya Transaksi (biaya transaksi dikapitalisasi)
Definisi Nilai Wajar - lama Nilai di mana suatu aset dapat dipertukarkan atau suatu kewajiban diselesaikan antara pihak yang memahami dan berkeinginan untuk melakukan transaksi wajar (arm’s length transaction) Bukan nilai yang akan diterima atau dibayarkan entitas dalam suatu transaksi yang dipaksakan, likuidasi yang dipaksakan, atau penjualan akibat kesulitan keuangan.
Definisi Nilai Wajar - baru • nilai wajar sebagai harga yang akan diterima untuk menjual suatu aset atau harga yang akan dibayar untuk mengalihkan suatu liabilitas dalam transaksi teratur antara pelakupasar pada tanggalpengukuran. • “...the price that would be received to sell an asset or transfer a liability in an orderly transaction between market participants at the measurement date.” IFRS 13 para 9
Hirarki Fair Value – PSAK 68 17 Apakah ada hargakuotasiandalampasaraktifuntukasetatauliabilitas yang identik(Level 1) Yes No Apakah ada input selain harga kuotasioan yang dapat diobservasi* Gunakan nilai wajar pengukuran dengan Level 1 Harus digunakan tanpa penyesuaian No Yes Gunakan input selain Harga kuotasian yang dapat diobservasi baik secara langsung atau tidak langsung, pengukuan ‡ Level 2 Gunakan input yang bukan berdasarkan harga pasar yang dapat diobservasi. Level 3 * Maksimumkan input yang dapat diobservasi, termasuk informasi pasar dan informasi publik lainnya ‡Input yang tidak dapat diobservasi diantaranya data entitas (anggaran, proyeksi), harus disesuaikan jika pelaku pasar menggunakan asumsi berbeda
PengukuranPengakuan awal Ilustrasi 1 : Bunga atas pinjaman jangka panjang kepada karyawan • Bank memberikan pinjaman sebesar 100 juta kepada karyawan yang telah bekerja lebih dari 10 tahun. Pinjaman tersebut dibayar kembali karyawan melalui angsuran bulanan selama 5 tahun mendatang. • Bunga pasar untuk pinjaman serupa sebesar 10,8%. • Nilai kini (present value) dari 100 juta, dengan bunga 10.8% dan pembayaran bulanan sebesar 60 juta. Pertanyaan: Berapakan nilai pinjaman tersebut pada pengakuan awal?
PengukuranPengakuan awal Ilustrasi2: Pinjaman dengan fee • Bank meminjamkan uang kepada PT ABC sebesar 5.000 juta, yang akan dilunasi 5 tahun mendatang. • Bunga 5% dibayar tahunan • Tingkat bunga pasar atas pinjaman serupa 8% • PT. ABC membayar Bank untuk fee kredit sebesar 600juta. • Nlai kini dengan tingkat diskon 8% atas pinjaman 5.000juta sebesar 4.400 juta. Pertanyaan : Berapakah pinjaman tersebut dicatat pada saat pengakuan awal. 5.000juta atau 4.400 juta.
Ilustrasi • An entity issues 100,000 new CU1 ordinary shares which have a fair value of CU2.50 per share. • Professional fees in respect of the share issue are CU50,000. The costs are deductible inarriving at the entity’s income tax liability. The rate of tax is 40%. The management of theentity estimates that costs incurred internally for time incurred working on the share issue are CU25,000. • The internal costs should be recognised in profit or loss for the period. The professional feesare directly attributable to the transaction and CU30,000 should be deducted from equity (CU50,000 net of 40% tax). • Equity will increase by CU220,000 ((100,000 x CU2.50) - CU30,000).
Review • The Grovemet Company acquired a financial asset at its market value ofCU32. Brokers fees of CU2 were incurred in relation to the purchase. • In accordance with IAS39 Financial instruments: recognition andmeasurement at what amount should the financial asset initially berecognised if it is classified as at fair value through profit or loss, or as available for sale? At fair value through Available profit or loss for sale • A CU34 CU32 • B CU32 CU32 • C CU32 CU34 • D CU34 CU34
Review • The Polar Company issued 200 new CU1 ordinary shares at a fair value ofCU1.80 each. Polar identified the following costs in relation to the shareissue: • (1) Professional fees of CU40. • (2) Internal management time in managing the process of CU30. • These costs are deductible in arriving at the entity's income tax liability. Thecurrent rate of tax is 30%. • In accordance with IAS32 Financial instruments: presentation, the increase inequity in the statement of financial position of Polar as a result of the transaction will be • A CU360 • B CU332 • C CU311 • D CU320
PengukuranSelanjutnya * Dibebankan ke laba rugi saat pelepasan atau terjadi penurunan nilai
Pengukuran Setelah Pengakuan Awal Pinjaman dan Piutang a) Nilaiwajar b) Biayadiamortisasi c) Biaya (penggunaanterbatashanyajikanilaiwajartidakdapatditentukan) • PSAK 55 mengklasifikasikan: • 4 kategoriasetkeuangan • 2 kategorikewajibankeuangan • Kategoritersebutmenentukanmetode yang digunakanuntukpengukuranselanjutnya
Biaya Amortisasi PLUS OR MINUS MINUS MINUS
Suku bunga efektif • Suku bunga yang menyamakan antara nilai awal aset dengan nilai kini dari pembayaran yang diterima di masa mendatang. • Nilai awal aset keuangan termasuk biaya transaksi dan biaya lain terkait dengan perolehan/penerbitan aset/liabilitas keuangan • Suku bunga efektif tidak selalu sama dengan suku bunga yang ditetapkan. • Suku bunga efektif digunakan untuk mengitung amortisasi premium atau diskon
BiayaTransaksi • biayaadministrasimerupakanbiaya yang dikeluarkansecaralangsungolehpemberikredit • pinjaman yang diberikankepadapeminjamsebesarnilai nominal pinjaman, namun yang dicatatolehpemberipinjamanadalahpokokpinjamanditambahbiaya yang secaralangsungdikeluarkan
IlustrasiBiayaTransaksi 1 Enitas A memberikanpinjamanRp 600.000bunga 8%, tahunan. Bunga sebesar 8% kali total pinjamandibayarkan setiap akhir tahun danpokokdilunasi pada akhir tahun ketiga. Entitas A membebankanbiayaadministrasi 4%, yang dipotongdaripinjaman yang diberikan Jumlahpinjaman yang diberikan / diterimasebesar 600.000 dikurang 4% = 576.000. Dihitungulangbungaefektif. Tingkat bunga yang menyamakannilaikinikas yang akanditermadengannilaipinjaman 576.000
IlustrasiBiayaTransaksi 1 • Tingkat suku bunga efektif lebih besar karena nilai uang yang diberikan lebih kecil. • Perusahaan tetap akan memperoleh pembayaran bunga 8% dari pokok • Tingkat suku bunga efektif dihitung sebesar 9,59708%.
IlustrasiBiayaTransaksi 1… Lanjutan Piutang576.000 Kas 576.000 (sebagai alternatif pinjaman dapat dicatat sebesar Rp30 milyar dan dikurangi diskon sebesar Rp29.028.084.000) Jurnal pembayaran bunga akhir tahun pertamadanamortisasibiayatransaksi Kas48.000 Pinjaman yang diberikan 7.279 Pendapatan bunga 55.279 Pendapatanbungadihitungdaribungaefektif
IlustrasiBiayaTransaksi 2 Enitas Z memberikanpinjamanRp 800.000bunga 10%, tahunan. Bunga sebesar 10% daripinjaman outstanding setiap akhir tahun danpokokdiangsur 4x sebesar 200.000. Entitas A mengeluarkanbiayalangsung 20.000 untukpemberianpinjamaninidantidakdibebankankedebitur Jumlahpinjaman yang diberikansebesar 800.000 ditambahbiaya 20.000 = 820.000. Dihitungulangbungaefektif. Tingkat bunga yang menyamakannilaikinikas yang akanditermadengannilaipinjaman 820.000
IlustrasiBiayaTransaksi 2… Lanjutan Jurnal pada saat pemberian pinjaman Pinjaman yang berikan 800.000 Kas 800.000 Jurnaluntukmencatatbiaya yang dikeluarkanasumsikanbiayainidibayarkansecaratunai. Pinjaman yang diberikan 20.000 Kas 20.000 Keduajurnaltersebutakanmembuatpinjamansebesar 820.000
IlustrasiBiayaTransaksi 2… Lanjutan Jurnal pembayaran bunga akhir tahun pertamadanangsuran Kas 280.000 Pinjaman yang diberikan 207.676Pendapatan bunga 72.324 Jurnal pembayaran bunga terakhir Kas 280.000 Pinjaman yang diberikan 202.169Pendapatan bunga 17.831
Measurement - amortised cost Example 1: Fixed-stepped interest rates • Company issued 5-year US$1,000,000 bond with net proceeds of US$1,000,000 (including transaction costs). • Bond pays interest at each anniversary date at 5% for the first 2 years; then 7% for the 3rd & 4th year; and 8% for the 5th year. • Company may prepay at the end of 4th year at amortised cost with no significant penalty. • Company expects to redeem the bond after 4 years since market interest rate is expected to decline in long term. • What is the effective yield? • What will be the interest expense to be recognized in the profit & loss for each year?
Measurement - amortised cost Example 1: Fixed -stepped interest rates (continued) 5.94235% Effective Yield
Measurement - amortisedcost Example 2: Fixed interest rate with discount • Company purchased bond with 5 years maturity for US$950 plus US$50 transaction costs on Dec. 31, 2007. • Principal amount of bond is US$1,250 • Bond has fixed interest of 4.7% payable annually (US$1,250 x 4.7% = US$59 a year) • What is the effective yield? • What will be the interest income to be recognized in the profit & loss for each year?
Measurement - amortised cost Example 2: Fixed interest rate with discount (continued) 10% Effective Yield
Ilustrasi • An entity classifies as available-for-sale a financial asset with a fair value on initialrecognition of CU150. At 31 December 2006 the cumulative gains recognised in respect ofthis asset in other comprehensive income are CU50. • On 31 December 2007 the entity disposes of the asset for CU320. • Profit or loss for the year will include: • Gain on sale of available-for-sale investments CU120(CU320 proceeds – CU200 carrying amount (CU150 + CU50)) • Reclassified to profit or loss CU50(recognised in other comprehensive income for the year ended 31 December 2006)
Review • Are the following statements concerning the measurement of financialinstruments after initial recognition true or false, according to IAS39 Financial instruments: recognition and measurement? (1) Held-for-trading financial assets are measured at amortised cost. (2) Held-to-maturity investments are measured at fair value. • Statement (1) Statement (2) • A False False • B False True • C True False • D True True
Review • The Redmires Company acquired an equity investment a number of yearsago for CU300 and classified it as available for sale. At 31 December 20X5the cumulative loss recognised in other comprehensive income was CU40and the carrying amount of the investment was CU260. • At 31 December 20X6 the issuer of the equity was in severe financial difficultyand the fair value of the equity investment had fallen to CU120. • In accordance with IAS39 Financial instruments, recognition andmeasurement, what amount should be recognised in profit or loss in the yearended 31 December 20X6? • A CU140 • B CU180 • C CU100 • D Nil
KetentuanUmum – Penurunan Nilai • Asetkeuanganataukelompokasetkeuanganmengalamipenurunannilaiapabila: • Nilaitercatat/biayaperolehandiamortisasi > Nilai yang dapatdiperolehkembali • Evaluasiatasapakahterdapatbuktiobjektifpenurunannilaiharusdilakukanpadasetiaptanggalneraca • Bilaterdapatbuktiobjektifpenurunannilai, makaharusdilakukanestimasinilai yang dapatdiperolehkembalidanmengakuikerugianpenurunannilai
BuktiObjektifPenurunanNilai • Entitasharusmelakukanevaluasiapakahterdapatbuktiobjektifpenurunannilaipadasetiaptanggalneraca. • BuktiObjektifantara lain: • Kesulitankeuangansignifikanyang dialamipenerbitataupeminjam; • Pelanggarankontrak, sepertiterjadinyawanprestasiatautunggakanpembayaranpokokataubunga; • Restrukturisasiataukeringanan (konsesi) akibatpihakpeminjammengalamikesulitan; • Peminjamakandinyatakanpailitataumelakukanreorganisasikeuanganlainnya; • Hilangnyapasaraktifdariasetkeuanganakibatkesulitankeuangan; atau • Kemungkinan besar bangkrut
BuktiObjektifPenurunanNilai • Penurunan yang dapatdiukuratasestimasiaruskasmasadatangdarikelompokasetkeuangansejakpengakuanawalasetdimaksud, meskipunpenurunannyabelumdapatdiidentifikasiterhadapasetkeuangansecara individual dalamkelompokasettersebut, termasuk: • memburuknya status pembayaranpihakpeminjamdalamkelompoktertentu (misalnyameningkatnyatunggakanpembayaranataumeningkatnyajumlahpihakpeminjamkartukredit yang mencapaibataskreditnyadanhanyamampumembayarcicilanbulanan minimal); atau • kondisiekonominasionalataulokalyang berkorelasidenganwanprestasiatasasetdalamkelompoktersebut (misalnyabertambahnyatingkatpenganggurandi area geografispihakpeminjam, turunnyahargakomoditas, ataumemburuknyakondisiindustri).
PenurunanNilai – AsetKeuangan yang DicatatBerdasarkanBiayaPerolehanDiamortisasi • Meliputiinvestasidalamkelompokdimilikihinggajatuh tempo sertapinjaman yang diberikandanpiutang • Aset Individual yang Signifikan: • Pertama kali harus dinilai secara individu • Jika tidak ada bukti penurunan nilai saat penilaian individu-harus dinilai dalam kelompok yang sama karakteristik risiko kreditnya • Penilaian Kelompok: • Untuk aset-aset yang secara individu tidak signifikan dan aset-aset lain • Tidak dapat dievaluasi secara individual
PenurunanNilaiKolektif – AsetKeuangan yang DicatatBerdasarkanBiayaPerolehanDiamortisasi Penurunan nilai kolektif aset keuangan yang dicatat berdasarkan biaya perolehan diamortisasi meliputi: • Kelompok aset keuangan sejenis yang tidak signifikan secara individual; dan • Aset keuangan yang signifikan secara individual yang tidak mengalami penurunan nilai berdasarkan evaluasi secara individual;
PenurunanNilaiKolektif – AsetKeuangan- BiayaPerolehanDiamortisasi Jumlahkerugiandiukursebagaiselisihantaranilaitercatatasetdengannilaikiniestimasiaruskasmasadepan yang didiskontomenggunakansukubungaefektifawaldariasettersebut Nilaitercatatasettersebutdikurangi, baiksecaralangsungmaupunmenggunakan pos cadangan. Jumlahkerugian yang terjadidiakuipadalaporanlabarugi.