Současný stav plynárenství v ČR a EU z pohledu spotřebitelů.

1. Současný stav plynárenství v ČR a EU z pohledu spotřebitelů. Zdeněk Kánský kansky@ena.cz ENA s.r.o. Leden 2012

2. Zemní plyn pro Evropu Životnost světových zásob: 2

3. Zemní plyn pro Evropu Přes 60% světových zásob ZP je dostupných pro Evropu. Spotřeba plynu v EU je cca 0,6 x 1012 m3/rok 3

4. Zemní plyn pro Evropu • Nabídka: • Vedle tradičních směrů dodávky plynu do Evropy nové cesty • – na podzim uveden do provozu Nord Stream • - letos bude zahájena výstavba South Stream • - Nabucco až 2017? • - ČR propoj s Polskem, letos Gazela • LNG - dostupnost zvyšují nové terminály • Poptávka: • v poptávce se projevují úsporná opatření a ekonomická krize • šance plynu jako náhrady za jádro a uhlí? • růst využití CNG v dopravě • Převaha nabídky nad poptávkou – odpoutá se cena plynu od cen ropy? 4

5. Podíl ZP na primární spotřebě energie Zdroj: BP Statistical review of World Energy 2010, 2011 5

6. Spotřeba ZP v ČR bude stoupat nebo klesat? Spotřeba 2005 9,6 mld. m3 Spotřeba 2011 8,2 mld. m3 Podíl vlastní těžby 1% Prognózovaný nárůst 2011-2015 + 5% nebo + 15% ??? Podíl plynu na primární spotřebě 19% Perspektiva pokles na 7% ??? Průměrná spotřeba plynu na odběratele výrazně klesá. Vyšší podíl plynu na spotřebě energie proto není velké riziko do budoucna. 6

7. Cena zemního plynu Dlouhodobé vazby mezi cenami energií. 7

8. Cena zemního plynu Vývoj cen energií v průběhu roku 2011 8

9. Zemní plyn Futures|NCG Natural Gas Year Futures (Cal-12) Ceny a obchodované objemy 2011European Energy Exchange Cena se zvýšila ze 23 až nad 28 EUR/MWh, koncem roku pokles na 24 EUR/MWh 9

10. Charakteristika trhu s plynem ČR • Pravidla trhu příznivá pro obchodníky (výrazně lepší než ve srovnatelných státech), každoročně se vylepšují, změna dodavatele je snadná • Konkurence dodavatelů narůstá a přináší výsledky • - Komerční podmínky smluv včetně cen, které nabízejí noví dodavatelé na trhu s plynem, jsou velmi rozdílné a velmi rychle se vylepšují • - Platí zásada: čím vyšší bezpečnost, tím vyšší cena a naopak • - Ceny, které nabízejí dodavatelé, se liší i o desítky procent 10

11. ČR - nákup plynu na rok 2012 • ERÚ dosud vydal přes 140 licencí obchodníkům s plynem • Do výběrových řízení vstupuje méně než 20 nejaktivnějších • Dodavatel nabízí často několik variant prodeje • Obchodníci se zajímají o všechny segmenty spotřeby bez ohledu na sezónnost • Obchodníci s elektřinou nabízejí i plyn, obchodníci s plynem nabízejí i elektřinu. • Odběratelé se nebojí změnit dodavatele. 11

12. Možné alternativy nákupu plynu na rok 2012 • Cenový vzorec s vazbou na LTO a TTO, nebo uhlí • Kombinace cenového vzorce a fixní ceny • Fixní cena • Kombinace cenového vzorce a spotové ceny • Spotová cena • Fixní ceny pro 2012 horší než pro rok 2011. • Roste podíl plynu nakupovaného na burzách. 12

13. Fixní cena Fixní cena může být hluboko pod cenou ze vzorce, často v sobě zahrnuje vedle ceny komodity i přepravu a strukturování. Spotová cena • Přímá vazba na spotové trhy (velmi riskantní). • Spotová cena jako opce (omezené riziko). • Platba v EUR může být výhodou. • Cenový vzorec - Teoreticky vysoká cena. • Základní cena Po bývá ale snížena zařazením fixní ceny spotového plynu do vzorce. • Nabízena je obvykle kombinace výše uvedených produktů. • Výsledkem je nižší cena i nižší riziko. 13

14. Vzorcová cena • Těsná vazba mezi cenami plynu a ropy, resp. topných olejů do roku 2010, od roku 2011 možná i vazba na spot. • Ve vzorci lze spekulovat na vývoj ceny TTO a LTO, resp. cenu konkurenčního lokálního paliva (uhlí). • Pro rok 2012 stagnace ceny ropy stejně jako ostatních druhů energie a komodit obecně, otázkou je síla koruny k USD. Očekáván mírný pokles vzorcových cen při kurzu pod 20 Kč/USD. • Spotová cena • Nižší než vzorcová o cca 30 až 50% v roce 2010, v roce 2011 přiblížení cen, konec 2011 a 1.Q 2012 spotová cena poklesla pod 22 EUR/MWh. • Měsíční spotové ceny nyní opět cca o 30% nižší oproti vzorcům. 14

15. Hlavní požadavky odběratelů na obchodníky - Cena komodity - Možnost průběžného dokoupení spotového plynu - Druhý dodavatel pro spotový plyn - Zálohové platby a podmínky TOP - Jednotná cena pro všechna odběrná místa zákazníka - Bezpečnost dodávek - Možnost měnit podmínky smlouvy v průběhu platnosti smlouvy - Možnost přechodu z fixní ceny na vzorcovou 15

16. Cena plynu pro koncové odběratele • Fixní cena v 2010 obvykle mezi vzorcovou a spotovou cenou, pro rok 2011 velmi výhodná pro odběratele • V roce 2011 nárůst konkurence, velký rozptyl mezi nabídkami jednotlivých obchodníků • Fixní cena pro rok 2012 vyšší, vliv růstu cen energií po Fukušimě • a oznámení útlumu německé jaderné energetiky • Konec roku 2011 s poklesem cen - výhodu získali odběratelé, kteří vhodně načasovali podpis smlouvy. 16

17. Zemní plyn – vývoj ceny za komoditu pro konečného odběratele 17

18. EUROSTAT – ceny ZP 2011 (průmysl) 18

19. EUROSTAT – ceny ZP (domácnosti) 19

20. Ceny plynu – budoucí dlouhodobější vývoj • Pravděpodobný vývoj: • - pokud by cena ropy stoupla na 200 USD, producenti plynu (Rusko, Norsko) zruší vazbu cen plynu na cenu ropy • pravděpodobně dojde k oslabení vazby ceny plynu na cenu ropy • v dlouhodobých kontraktech • - výrazný nárůst poptávky po plynu v EU nelze očekávat. Důvody: • - podpora OZE, cena OZE může být v roce 2020 konkurenceschopná fosilním palivům • - tlak na úspory energie se výrazně zvýší • v ČR by spotřeba plynu mohla narůst i výrazně. • Důvody: • - výroba elektřiny z plynu • - náhrada uhlí plynem u některých tepláren • - nepříliš dobré objektivní předpoklady pro rozvoj OZE v ČR • - vysoké emise škodlivých látek v ČR 20

21. Hlavním negativem plynu jsou emise CO2, nově i cena vzhledem k vazbě na cenu ropy Snížení emisí CO2 lze dosáhnout zaměřením na výzkum a vývoj (plyn zaostává), jakož i zvyšováním efektivnosti spotřeby plynu. Budou dodavatelé plynu trvat na vazbě na ropu? Pokud ano, tak plyn může ztratit konkurenceschopnost. Zpevňování kurzu koruny a rostoucí váha burz by měly působit příznivě na cenu plynu. 21

22. Poznámky k energetické koncepci Tlak na zvýšení efektivnosti ve využívání energie je objektivní trend, který bude posilován zvyšováním cen energie Využití potenciálu, který poskytuje plyn (ekologický a ekonomický) Rozumná podpora jádra Rozumná podpora OZE (dotace jen na dobu přechodnou) Maximální podpora konkurence na trhu energií Rozumná a promyšlená výše dotací (platí zásada, že čím větší dotace tím větší možnost zneužití) a daní Udržení konkurenceschopné úrovně cen energií pro průmysl a sociálně únosné úrovně pro obyvatelstvo 22

23. Energetické koncepce – zcela rozdílné alternativy a přínosy? Dlouhodobá strategie EU: Snížit emise skleníkových plynů o 95% náhradou fosilních paliv obnovitelnými zdroji a zlepšením energetické účinnosti. OZE mají vyrábět v roce 2050 cca 92% elektřiny. Ceny fosilních paliv se každý rok zvyšují, ceny OZE se snižují. Kdy dojde k vyrovnání cen? Je možné, že ceny elektřiny z OZE budou v roce 2020 nebo 2030 nižší než ceny elektřiny z JE? Je to reálná varianta. V ČR převládá představa, že koncepce SRN přinese výrazné zvýšení cen energie a je jen důsledkem tlaku zelených na politiky. Koncepce ČR má vést k nízkým cenám energie a vysoké bezpečnosti. Výsledek ale může být i opačný. 23