La MIPYMES en Colombia: diagnóstico general y acceso a los servicios financieros

1. La MIPYMES en Colombia: diagnóstico general y acceso a los servicios financieros María Angélica Arbeláez Luis Alberto Zuleta

2. Contenido del estudio • Diagnóstico general • Acceso a servicios financieros • Conclusiones

3. Diagnóstico General • Representatividad de la MIPYMES en la economía • Número de empresas • Nivel de actividad • Desempeño de las MIPYMES • Situación económica • Inversión y cambio tecnológico • Actividad exportadora • Indicadores financieros • Empleo y capacitación • Impedimentos al desarrollo de las MIPYMES

4. Representatividad 30% 91% 43% 20% Fuente: DANE, EAM

5. Distribución de las MIPYMES según sectores Fuente: Supersociedades (2002). Cálculos Fedesarrollo. • Gran importancia de Comercio y Servicios, incluso mayor que lndustria.

6. Actividad por sectores* Empresas Medianas • Sectores más activos: Medianas: Comercio, Industria Pequeñas: Comercio, Servicios (hoteles, restaurantes, educ) Empresas Pequeñas *: Actividad: mediana de los Ingresos operacionales Fuente: Supersociedades. Cálculos Fedesarrollo.

7. Distribución regional Fuente: Supersociedades (2002). Cálculos Fedesarrollo. • Gran concentración en zonas urbanas (94%) • En especial en las grandes ciudades (Bogotá, Cali y Medellín)

8. Actividad por ciudades Empresas Medianas • Las PYMES de las ciudades intermedias son en promedio más activas que las PYMES de ciudades grandes. Empresas Pequeñas *: Actividad: mediana de los Ingresos operacionales Fuente: Supersociedades. Cálculos Fedesarrollo

9. Distribución de las PYMES según tamaño promedio (2002) Valor promedio de los activos: Miles de millones de pesos medianas, millones peq. Fuente: Supersociedades y cálculos propios MIPYMES: tamaño promedio se ha mantenido constante en el tiempo, ha aumentado en las grandes

10. Diagnóstico general • Representatividad de la MIPYMES en la economía • Número de empresas • Nivel de actividad • Desempeño de las MIPYMES • Situación económica • Inversión y cambio tecnológico • Actividad exportadora • Indicadores financieros • Empleo y capacitación • Impedimentos al desarrollo de las MIPYMES

11. Percepción de la Situación económica Grandes PYMES Fuente: Encuesta de Opinión Empresarial FEDESARROLLO • El comportamiento sigue el ciclo del PIB • Desempeño similar frente a las grandes hasta la crisis • Desde finales de 1999 es peor la situación económica de las PYMES y la brecha se amplía

12. Evolución del volumen de pedidos Grandes PYMES Fuente: Encuesta de Opinión Empresarial FEDESARROLLO • Las PYMES presentan un volumen de pedidos más bajo, especialmente en período reciente • Valores negativos: para la mayoría los pedidos son bajos frente a lo normal en la época

13. Valor de la producción Medianas Grandes Pequeñas • Caída más pronunciada en grandes pero recuperación posterior

14. Inversión y Cambio TecnológicoInversión Bruta Medianas Pequeñas Grandes • Gran disminución en los montos invertidos desde 1995, sin recuperación • Más estable en las pequeñas y especialmente baja en las medianas

15. Tipo de inversión Industria comercio Fuente: EOE-Módulo especial MIPYMES 2003

16. Tipo de inversión • Se concentra en reposición de maquinaria y equipo • Menos inversión para aumentar capacidad instalada, más en industria • Tendencia hacia la inversión de corto plazo • Poca introdución de cambio tecnológico

17. Actividad exportadora (2003) • Baja orientación exportadora, se reduce con el tamaño • Pero superior al total de la economía (15%) Fuente: EOE, módulo espcial MIPYMES

18. Obstáculos para exportar (2003) • Trámites para exportación y transporte interno • Acceso a recursos internos y externos • Poca información sobre los mercados externos • Altos costos de materias primas nacionales e importadas Fuente: EOE, módulo espcial MIPYMES

19. Tasa de Cambio (2003) • La volatilidad de la tasa de cambio es un problema más importante que el nivel Fuente: EOE, módulo espcial MIPYMES

20. Indicadores financieros Rentabilidad de los Activos (Utilidad/Activos) • Fuerte caída en 1999 • Las grandes y medianas presentan niveles y evolución similar • Pequeñas: niveles más bajos y recuperación más lenta Grandes Medianas Pequeñas

21. Utilidad Operacional / Ingresos Operacionales Margen Operacional Grandes • Las PYMES siempre están por debajo de las grandes, pero recuperación más marcada • El márgen se reduce con el tamaño Medianas Pequeñas Fuente: Supersociedades. Cálculos Fedesarrollo

22. Activo Corriente / Pasivo Corriente Solvencia: • Las PYMES son más solventes que las grandes empresas • Recuperación importante de las pequeñas Medianas Grandes Pequeñas Fuente: Supersociedades. Cálculos Fedesarrollo

23. Tipo de empleo • Mayoría obreros, especialmente en industria • Más capacitación (técnicos) en comercio Fuente: EOE, Fedesarrollo, 2002

24. Capacitación Forma de capacitación más usada: • Predomina la capacitación en el puesto de trabajo • Poca importancia del SENA Fuente: Módulo Capacitación, EOE Fedesarrollo

25. Estructura contractual Empresas Grandes PYMES • Las PYMES emplean más personal permanente que las grandes • Tendencia hacia aumentar el personal de tipo temporal

26. Régimen laboral – Obstáculos para la contratación

27. Elementos más perjudiciales para su desarrollo (2003) • Industria: baja demanda, altas tasas de interés, carga tributaria • Comercio: contrabando, incertidumbre económica, carga tributaria

28. Conclusiones • Las PYMES se dedican principalmente a actividades de comercio y servicio • Se ubican en regiones urbanas y en grandes ciudades (más dinámicas en ciudades intermedias) • La evolución ha seguido el comportamiento del ciclo económico, y la recuperación ha sido más lenta que en las grandes • Pequeñas: desempeño menos favorable • Necesidad de análisis micro: diferencias importantes entre sectores y tamaños: medianas más similar a grandes

29. Contenido del estudio • Diagnóstico general • Acceso a servicios financieros • Conclusiones

30. Acceso a servicios financieros • Hipótesis del estudio • Oferta y demanda de servicios financieros • Tipología de problemas

31. Fuentes de financiamiento y tamaño de las firmas

32. Oferta y demanda de servicios financieros • Factores de oferta • Factores de demanda • Oferta de crédito vs requerimiento potencial • Estructura de fuentes de financiamiento de las empresas

33. Factores de Oferta

34. Con la crisis financiera el número de entidades financieras especializadas en MIPYMES cae más que el total Número de entidades financieras según especialización en su cartera*

35. Desde 1997 la cartera para la gran empresa se ha incrementado más que la de MIPYMES Distribución de las entidades financieras según especialización en su cartera

36. Los bancos comerciales han reducido su cartera de MIPYMES Cartera de los Bancos según tamaño de empresas

37. La cartera de las entidades especializadas en MIPYMES es importante pero crece la participación en empresas grandes Cartera de las entidades especializadas en MIPYMES

38. La calidad de la cartera con el sistema financiero por tamaño de empresa sigue el ciclo Calidad de la cartera según tamaños de empresa: % de cartera vencida

39. El costo de los recursos para MIPYMES es más elevado Diferencia entre las tasas de interés de las entidades especializadas en grandes empresas y las de las entidades especializas en MIPYMES

40. Factores de Demanda

41. El número de empresas con endeudamiento cae para empresas grandes y para MIPYMES Número de empresas con endeudamiento

42. El monto promedio de la deuda de las empresas grandes excede 32 veces el de las microempresas Monto promedio de la deuda, relativo al monto promedio de la deuda de las microempresas

43. El endeudamiento de las empresas grandes y medianas se reduce, el de las pequeñas aumenta Endeudamiento: Pasivos / Activos

44. La demanda de recursos se destina principalmente a capital de trabajo en las empresas industriales Distribución de los recursos de financiamiento obtenidos (industria)

45. Oferta vs requerimiento potencial

46. La oferta de crédito sigue claramente el ciclo de producción del PIB Variación anual en las fuentes de financiamiento de las empresas y en la producción bruta real

47. El porcentaje de recursos aprobado con respecto al solicitado es mayor según el tamaño: industria Porcentaje de recursos aprobado con respecto al solicitado según las diferentes fuentes de financiamiento (industria)

48. Estructura de fuentes de financiamiento

49. Las empresas grandes tienen mayor acceso a crédito que las MIPYMES Fuentes de financiamiento: crédito

50. Los recursos propios de las MIPYMES cambian con el ciclo económico Fuentes de financiamiento: recursos propios