El Marco Legal y Regulatorio para Información Crediticia: Un Breve Análisis del Marco Legal Vigente en Algunos Países de

1. El Marco Legal y Regulatorio para Información Crediticia:Un Breve Análisis del Marco Legal Vigente en Algunos Países de América Latina Presentado a la Mesa Redonda Para Legisladores de América Latina Sobre Información Crediticia Cartagena, Colombia 22 de noviembre, 2005 Margaret Miller Economista Senior Banco Mundial

2. Objetivos Para el Marco Legal • Contribuir al crecimiento económico a traves del desarrollo y el buen funcionamiento del sistema financiero • Fortalecer la capacidad de evaluación y control de riesgo en instituciones financieras y otros otorgadores de crédito y por parte del supervisor • Proteger los derechos del consumidor

3. Protección para el consumidor es complementaria al desarrollo sano de información crediticia • Informes de crédito influyen menos sobre la privacidad que otras formas de evaluación de riesgo (firma de un co-deudor, visitas al domicilio, copias de documentos y facturas, estados tributarios) • Registros de información crediticia pueden ayudar en monitorear posibles abusos y fraudes (caso de Boeing) • El consumidor mejora la calidad de la información ejerciendo sus derechos (identificando errores, monitoreando acceso, etc.) • Derechos del consumidor fomentan participación voluntaria en el sistema de información crediticia • La gran mayoría de los consumidores están interesados que se tomen decisiones de crédito basado en información objetiva y fidedigna

4. Tailandia – Sanciones Cierran la Industria • Ley de 2002 impone penalidades criminales para datos errados en buros de crédito • Las gerencias de los dos buros de crédito presentan sus renuncias al aprobar la ley • Durante tres meses deja de funcionar la industria de información crediticia • Regulaciones están adoptadas para permitir la apertura nuevamente de la industria

5. Brasil – Decisión judicial para la distribución de información positiva • No se acostumbra compartir información positiva en Brasil • Un buró de crédito lanzó un producto con información positiva • El poder judicial opinó que para ofrecer este producto, los consumidores deberían recibir una carta certificado, notificándoles de la existencia del archivo positivo • Esta decisión paró el desarrollo del archivo publico, porque no podría ser rentable

6. Permanencia de los Datos

7. Reglas sobre el tipo de datos

8. Buros privados tienen acceso a la información en los registros públicos? • Bolivia – si, para datos de micro crédito y consumo • Ecuador – buros tienen acceso a la información del central de riesgos del Sup. De Bancos y Seguros • Uruguay – proyecto de ley para poder distribuir información del central de riesgo • Chile - hoy no se comparte (antes si compartían hasta que la ley modifico este arreglo) • Argentina – se comparte cierta información con el publico • Brasil – no se comparte • Colombia – no se comparte

9. Quién tiene acceso a los datos?

10. Reglas sobre inversión en la industria de información crediticia • Ecuador: “Los clientes de un buró y las instituciones del sistema financiero sujetas al control de la Superintendencia de Bancos y Seguros, no podrán directa ni indirectamente, ni a ningún titulo, ser accionistas, socios o miembros de los burros de información crediticia.” Titulo I, Art. 3, Ley de Buros de Información Crediticia • México: Participación máxima de 18% por institución financiera, • Perú, Bolivia: Evaluación de la idoneidad de los inversores (en Perú, no puede ser accionista si tiene una mora mayor de 120 días)

11. Protección del Consumidor • Las leyes garantizan que el titular tenga acceso a sus propios datos y en muchos casos especifican las pautas y tiempos para reclamar errores en los informes • Las leyes no contemplan • Notificación para acciones adversas • Información sobre quien tuvo acceso al informe (México es una excepción)

12. Regulador • Supervisor Bancario • Bolivia - Nicaragua • Ecuador - México • Costa Rica • Comisión de Protección al Consumidor • Perú • Ministerio de Economía y Finanzas • Uruguay • Supervisor Bancario y Institución que regula el comercio • Estados Unidos (FED y FTC) • Colombia (proyecto de ley incluye el Superintendente de Bancos y el Ministerio de Industria y Comercio)

13. Consideraciones generales • Quien se beneficia de la protección? Los consumidores cumplidos? Personas o firmas con historias de incumplimiento? • Que costo representa para la industria? Hace no rentable el producto o servicio? • Los beneficios de la protección están a la par con su costo estimado? • El marco legal promueve un sistema con cobertura mas amplia o mas restrictivo? Cuales son las consecuencias para diferentes grupos socio-económicos?

14. Consideraciones generales • Como afectan las protecciones a la capacidad de análisis de riesgo? • Como afectan la competitividad en el sistema financiera? En la industria de información crediticia?