Gazdasági informatika

1. Gazdasági informatika 2001/2002. tanév II. félév Gazdálkodási szak Nappali tagozat

2. Excel pénzügyi függvényei • Beépített pénzügyi függvények: • PMT • IPMT • PPMT • PV • FV • NPER • RATE • NPV • IRR • SLN • SYD • DDB • VDB • DB

3. További függvények • ANALYSIS TOOLPAK – bővítmény • (Eszközök menü Bővítmények – Add Inns)

4. Értékpapír

5. Értékpapír kamataFeladat • Mekkora egy kibocsátott értékpapír kapott kamata adott időpontban? • Példa: • A kibocsátott értékpapír névértéke 50 000 Ft. • Kibocsátás dátuma: 2002.04.01. • Lejárat dátuma: 2002.06.15. • Kamatláb: 10%

6. Megoldás – elméletben! • 50 000 * 0,1 = 5 000 Ft (Egy éves kamat!) • Napi kamat: 5 000 Ft / 365 nap=13,69 Ft • 2002.04.01 és 2002.06.15 közti különbség – napok száma: 75 nap • Kamat (Eredmény) = 75 * 13.69 = 1027,39

7. Megoldás - ACCRINTM • ACCRINTM • Kibocsátás ideje • Lejárat ideje • Ráta • Névérték*: alapérték: 1 000 FT • Alap*: napok kiszámítására használt módszer • 0-4 =ACCRINTM(2002.04.01;2002.06.15;10%;50000;3) = 1027,39 Alap: 3 Tényleges napok száma / 365

8. Periódikusan kamatozó értékpapír kamata • Mekkora egy kibocsátott értékpapír kapott kamata adott időpontban, ha az értékpapír periódikusan kamatozik (pl. félévente, évente, negyedévente…stb)? • Példa: • A kibocsátott értékpapír névértéke 50 000 Ft. • Kibocsátás dátuma: 2002.03.01. • Lejárat dátuma: 2002.05.01. • Első kamatfizetés: 2002.08.31. – Féléves periódus • Kamatláb: 10%

9. Megoldás – elméletben! • 50 000 * 0,1 = 5 000 Ft (Éves kamat!) • 5 000 /2 = 2 500 Ft (Féléves kamat!) • 2002.03.01 – 2002.05.01 közti napok száma: 61 nap • 1 napi kamat: 2 500 / (365/2) = 13,69 • 61 napi kamat: 61 * 13.69 = 825.61

10. Megoldás - ACCRINT • ACCRINT • Kibocsátás dátuma • Első kamat • Lejárat dátuma • Ráta • Névérték* • Gyakoriság (évente:1; félévente: 2; negyedévente: 4…) • Alap* =ACCRINT(2002.03.01; 2002.08.31.;2002.05.01;10%;50 000;2;3) =825,61

11. Értékpapír • Kamatráta – • Lejáratig- INTRATE • Kiegyenlítés dátuma • Lejárat dátuma • Befektetés • Visszaváltási érték • Alap*

12. Feladat – Kötvény értéke lejáratkor • Kötvényt vásároltunk 2002.01.01. napon 20 000 Ft-ért. A kötvény lejár 2002.10.28-án. Az éves kamatláb: 25%. Mekkora összeget kapunk érte lejáratkor?

13. Egy lejáratig teljesen lekötött értékpapír lejáratakor kapott összege • RECEIVED • Kibocsátás dátuma • Lejárat dátuma • Befektetés (vásárlás értéke) • Kamatláb • Alap* =RECEIVED(2002.01.01.;2002.10.28.;20 000; 25%;3)= 25 172 Ft

14. HITEL- KÖLCSÖN

15. Példa: • 2 000 000 Ft kölcsönt veszünk fel 20 éves futamidőre. Éves kamatláb: 32 %. Mutassuk ki a kamatfizetés valamint a tőkefizetés alakulását!

16. =CUMIPMT (32%; 20; 2 000 000; 1; 5; 0) Megoldás =CUMPRINC (32%; 20; 2 000 000; 1; 5; 0 )

17. HITEL • Összes kamatfizetés:CUMIPMT • Összes tőkefizetés: CUMPRINC • Paraméterek: • Ráta • Időszakok száma • Mai érték • Kezdő időszak • Utolsó időszak • Típus: 0 vagy 1

18. Jövőbeni érték –Változó kamatozás esetén • FVSCHEDULE • Mai érték • Alkalmazandó kamatlábak tömbje • Példa: • 1 000 000 Ft –ot kamatoztatunk 5 évig. Évente változó a kamatláb: • 10% • 12% • 14% • 15% • 16% 5 év után mennyi lesz a pénzünk? =FVSHHEDUE(1 000 000;{0,1;0,12;0,14;0,15;0,16}) = 1 873 576

19. Cash Flow

20. XIRR • Ütemezett, de nem feltétlenül periodikus készpénzforgalom (cash flow) belső megtérülési kamatrátáját adja eredményül. Periodikus készpénzforgalom belső megtérülési kamatrátája az IRR függvénnyel számítható ki (Lásd múlt óra! ). • Paraméterei: • Értékek • Dátumok

21. Példa • Mekkora a belső megtérülési ráta, ha a pénzforgalom a következő:

22. Megoldás =XIRR(-10 000;2750; 4250;3250; 2002.01.01.;2002.03.01.;2002.10.30.;2003.02.15.) = 3 %

23. Kiegészítő függvények

24. TörtTizedestört • Tört Tizedestört: DOLLARDE • Törtszám • Tört nevezője • TizedestörtTört:DOLLARFR • Tizedesérték • nevező Példa: 1. Fejezzük ki az 1,236 –ot tört alakban, melynek nevezője legyen 16 2. Fejezzük ki a 2/36-ot tizedestört alakban!

25. Megoldás • 1. = DOLLARFR (1,236; 16) = 0,055 • 2. = DOLLARDE(0,02; 36) = 1,037

26. Összefoglalás