Seminario de Contabilidad Internacional "Instrumentos Financieros e Ingresos"

1. Seminario de Contabilidad Internacional "Instrumentos Financieros e Ingresos" Ponentes: Inmaculada Sanz Otero Ingrid Gasca Meza Gernot Schmitt

2. Instrumentos Financieros e Ingresos • Contenido: • NIC 39 Instrumentos financieros: reconocimiento y valorización • NIC 18 Ingresos ordinarios • SIC 31 Permutas por servicios de publicidad • Debate

3. NIC 39INSTRUMENTOS FINANCIEROS: RECONOCIMIENTO Y VALORIZACIÓN

4. NIC 39 • Primera norma completa (deroga NIC 25) • Largo proceso de aprobación y revisión (revisada en 2003 y 2004) • Vigencia: periodos anuales que comiencen a partir del 1 de enero de 2005

5. OBJETIVO • Establecer criterios y principios contables para el reconocimiento, cancelación y valoración de activos y pasivos financieros

6. ALCANCE (I) • Todas las empresas para toda clase de instrumentos financieros • Excepciones: • Participaciones en empresas subsidiarias (NIC 27), asociadas (NIC 28) y negocios conjuntos (NIC 31) • Derechos y obligaciones de contratos de arrendamiento (NIC 17) • Activos y pasivos derivados de planes de beneficio a LP para empleados (NIC 19) **

7. DEFINICIONES (I) • Empresa (según NIC 32): • Empresarios individuales • Formas asociativas entre empresarios • Sociedades legalmente establecidas • Entidades gubernativas.

8. DEFINICIONES (II) Elaboraciones a partir de definiciones • Instrumentos derivados (opciones, futuros…) • Inversión inicial pequeña (comparación) • Contrato por “vía ordinaria” (entrega, precio y fecha de liquidación prefijada) de un activo financiero será considerado derivado. • Contratos ptes de ejecución (No derivados)

9. DEFINICIONES (III) • Costes de transacción • Pasivos mantenidos para negociar con ellos • Préstamos y partidas por cobrar originados por la empresa • Activos financieros disponibles para la venta definidos por exclusión • Instrumentos Derivados Incorporados

10. RECONOCIMIENTO • Todos los A y P financieros deben ser reconocidos en el balance de situación • Valoración inicial al valor razonable (normalmente coincide con coste) • Opción de reconocimiento en fecha de negociación o de liquidación

11. VALORACIÓN ACTIVOS (I) • Préstamos y cuentas a cobrar no disponibles para negociación • Inversiones a ser mantenidas hasta el vencimiento (renta fija…) • Activos financieros valorados a valor razonable: • Activos financieros disponibles para la venta (todos los demás):

12. VALORACIÓN ACTIVOS (II) • Tras el reconocimiento inicial: • Categorías 1 y 2 al coste amortizado (prueba de deterioro de valor) • Categoría 3 al valor razonable (cambios a la cuenta de resultados) • Categoría 4 al valor razonable en balance (cambios en patrimonio neto con prueba de deterioro de valor) • Si no hay forma fiable de medir → al coste.

13. VALORACIÓN PASIVOS (I) • Importe originalmente registrado menos reembolsos de principal y amortización (para la mayoría) • Algunos al valor razonable: • Pasivos derivados • Pasivos mantenidos para negociación • Los designados así por la empresa en el momento de emisión

14. VALOR RAZONABLE (I) “Importe por el que puede ser intercambiado un activo o liquidado un pasivo, entre partes interesadas, debidamente informadas, en una operación en condiciones de independencia mutua”

15. VALOR RAZONABLE (II) • Jerarquía establecida por NIC 39: 1- Precio de cotización en mercado activo 2- Técnicas de valoración que usen al máximo la información del mercado:

16. VALORACIÓN Sólo cuando se transfiere el control total de un activo o pasivo financiero a otra parte se dará de baja en el balance (cancelación)

17. VALORACIÓN • Baja Activo Financiero: Cuando pierda el control de los derechos contractuales (realizados, expirados o cedidos a terceros) • Baja de parte de un Activo Financiero: Distribución del valor razonable en partes • Ej: Bono (principal e intereses), carteras partidas…

18. EJEMPLO

19. VALORACIÓN • Baja de un Activo financiero y aparición simultánea de un nuevo Activo o Pasivo financiero • Baja de un Pasivo Financiero o parte de él

20. COBERTURAS • Reconocimiento de los efectos compensatorios de los cambios del VR en la cuenta de resultados • Si es medible, definida y realmente efectiva • Tipos de coberturas: • De valor razonable→ Cuenta de resultados • De flujos de efectivo→ Patrimonio Neto • Caso de inversión neta en entidad extranjera

21. NORMAS PGC • Sólo Valores Negociables (G2 y G5) • Precio de adquisición (incluye gastos): • Incluye los derechos preferentes de suscripción (método PMP) • No entran los dividendos devengados o intereses explícitos devengados y no vencidos

22. NORMAS PGC • Correcciones valorativas: • Menor de precio de adquisición o de mercado • Dotación de provisiones si es necesario • Precio de mercado será el menor de: • Cotización media del último trimestre • Cotización a día de cierre del balance • Si no está en mercado secundario: P adquisición (provisiones según valor teórico corregido con plusvalías tácitas)

23. NIC 18INGRESOS ORDINARIOS

24. OBJETIVO Tratamiento contable de ingresos ordinarios que surgen de ciertos tipos de transacciones y otros eventos Períodos que comiencen a partir del 1 de enero de 1995.

25. DEFINICIONES • Ingreso ordinario • Valor razonable

26. INGRESOS • Incrementos en los beneficios económicos: • Entradas • Incrementos de valor de los activos • Disminuciones de pasivos Aumentos de patrimonio neto

27. INGRESOS ORDINARIOS Actividades ordinarias de la empresa: • Ventas • Comisiones • Intereses • Dividendos • Regalías

28. ALCANCE Aplicar Norma a Ingresos Ordinarios procedentes de: • Venta de productos • Prestación de servicios • Uso de activos de la empresa por 3eros que produzcan: • Intereses • Regalías • Dividendos

29. EXCEPCIONES • Contratos arrendamiento financiero NIC 17 • Dividendos de inv. Fin NIC 28 • Cambios valor razonable act. y pasivos financieros NIC 39 • Cambios valor otros activos corrientes • Cambios valor act. Biológicos NIC 41 • Reconocimiento productos agrícolas NIC41 • Extracción de minerales en yacimientos

30. VALORACIÓN • Utilizando el valor razonable de la contrapartida recibida o por recibir. • Importe por acuerdo: • Empresa-vendedor • Empresa-usuario

31. PGC • GRUPO 7: Ventas e Ingresos • 70Ventas de mercaderías de producción propias, de servicios. • 75 Otros ingresos de Gestión. • 76 Ingresos financieros • PRINCIPIOS

32. IDENTIFICACION DE LA TRANSACCION

33. VENTA DE BIENES • Cuando se han transferido al comprador los riesgos y ventajas significativos • El vendedor pierde el control efectivo • El importe puede valorarse con fiabilidad.

34. EJEMPLO • Tesorería (57) • o • Créditos (–) a Ventas e ingresos (7)

35. PRESTACION DE SERVICIOS • Método del porcentaje de realización

36. Intereses, regalías y dividendos • Se reconocen cuando es probable que la empresa obtenga beneficios económicos:

37. INTERESES • Sobre la base de la proporción de tiempo transcurrido, teniendo en cuenta el rendimiento efectivo del activo.

38. REGALIAS • Utilizando la hipótesis contable del devengo, de acuerdo con el fondo económico del acuerdo en que se basan.

39. DIVIDENDOS • Cuando se establezca el derecho a recibir el pago por parte del accionista

40. INFORMACION A REVELAR • Las políticas contables adoptadas para el reconocimiento de los ingresos.

41. SIC 31INGRESOS ORDINARIOS – Permutas Publicidad

42. Problema • Ingresos ordinarios – Referencia a NIC 18 èPermutas que comprenden servicios de publicidad Cliente Vendedor • Realiza permuta para proporcionar servicios publicitarios a cambio de recibir otros servicios publicitarios de su cliente • No intercambio efectivo o otra contrapartida

43. Página webEl Corte Inglés ProgramaTelecinco Aplicación (I) • Según NIC 18: - los servicios intercambiados sean diferentes (18.12) Página webTelecinco • - el importe de los ingresos ordinarios pueda ser valorado de forma fiable (18.20a) • Sólo se aplica a una permuta de servicios publicitarios diferentes • Un intercambio de servicios publicitarios similares no es una transacción que genere ingresos ordinarios según la NIC 18

44. Aplicación (II) • Norma española: no dice nada de permuta de servicios publicitarios • Problema: bajo qué circunstancias puede EL CORTE INGLES valorar de forma fiable los ingresos? • ACUERDO: Los ingresos ordinarios por una permuta de servicios publicitarios no pueden ser valorados de forma fiable al valor razonable de los servicios publicitarios recibidos. Sin embargo, el Vendedor puede valorar de forma fiable los ingresos ordinarios por el valor razonable de los servicios publicitarios proporcionados en la permuta, por referencia únicamente a transacciones que no sean de intercambio, que…

45. Aplicación (III) • Conlleven publicidad similar a la publicidad de la permuta • Sucedan frecuentemente • No conlleven la misma contraparte que la permuta • …

46. Debate

47. GRACIAS POR SU ATENCIÓN