1 / 52

Kamatne Transformacije

Kamatne Transformacije. Formiranje cene kredita. Kompleksnost i zna čaj procesa Porast konkurencije. Metod utvrđivanja cena plus troškovi. Tradicionalni model Determinante modela: Trošak obezbeđenja sredstava Operativni troškovi banke

remy
Download Presentation

Kamatne Transformacije

An Image/Link below is provided (as is) to download presentation Download Policy: Content on the Website is provided to you AS IS for your information and personal use and may not be sold / licensed / shared on other websites without getting consent from its author. Content is provided to you AS IS for your information and personal use only. Download presentation by click this link. While downloading, if for some reason you are not able to download a presentation, the publisher may have deleted the file from their server. During download, if you can't get a presentation, the file might be deleted by the publisher.

E N D

Presentation Transcript

  1. Kamatne Transformacije

  2. Formiranje cene kredita • Kompleksnost i značaj procesa • Porast konkurencije

  3. Metod utvrđivanja cena plus troškovi • Tradicionalni model • Determinante modela: • Trošak obezbeđenja sredstava • Operativni troškovi banke • Stopa za kompenzaciju rizika u slučaju neizvršenja obaveze • Planirana stopa profita Komponente se izražavaju u godišnjim procentima

  4. Nedostaci modela • Teškoće u pogledu određivanja stvarne cene pribavljenih sredstava (realne i aktuelne) • Kompleksnost pravilne raspodele operativnih troškova u spektru usluga (proizvoda) koje banka nudi • Kontinuirani pritisak konkurencije – teškoće u predviđanju stope profita

  5. Model Prime rate • Spada u najzastupljenije u istoriji modernog bankarstva • Pojava 1930-ih u SAD • Pul vodećih banaka postiže konsenzus o jedinstvenoj kamatnoj stopi na kredite kompanijama sa nespornim kreditnim bonitetom (kratkoročni krediti za obrtna sredstva)

  6. Prime rate • Nadalje se koristi kao osnovna (startna) kamatna stopa za determinisanje širokog spektra korporativnih kredita u SAD i drugim finansijskim centrima • Formiraju je kapitalno superiorne banke • Pojava flotirajućeg prime rate-a

  7. FED – prime rate

  8. FED – prime rate

  9. KAMATNA STOPA PO KREDITIMA = primarna stopa (primerate) + premija rizika u slučaju neizvršenja obaveze + premija vremenskog rizika Kompleksnost ocene rizika Vrste premije rizika

  10. LIBOR • Tokom 70-ih godina LIBOR dobija na značaju • LIBOR – dnevna referentna kamatna stopa prema kojoj prvoklasne poslovne banke nude viškove slobodnih sredstva na veliko na londonskom interbankarskom tržištu • Banke su prešle na LIBOR zbog sve većeg korišćenja evro dolara kao izvora sredstava za kredite

  11. LIBOR svakodnevno objavljuje BBA oko 11:45 (engleska vremenska zona) • Prosečna filtrirana interbankarska depozitna stopa koju nude banke koje se nalaze u spsiku banaka kontributora sa dospećem rangiranim od prekonoćne do godišnje kamatne stope • Među bankama kamatna stopa LIBOR varira i u toku dana, ali se objavljeni uzima kao standard

  12. LIBOR se obračunava ne samo za GBP, već i za USD, japanski jen, švajcarski franak, kanadski dolar, australijski dolar, švedsku krunu, dansku krunu, novozelandski dolar • Euro Libor takođe postoji, ali se ređe korisiti (swop ugovori) • Za EUR je referentan EURIBOR

  13. USD libor

  14. LIBOR USD – KAMATNE STOPE

  15. EURIBOR • Dnevna referentna kamatna stopa bazirana na prosečnoj kamatnoj stopi po kojoj banke na veliko nude viškove slobodnih sredstva na na evropskom novčanom tržištu • Pandan LIBOR-u • Domicilna referentna stopa EMU, kao PIBOR, FIBOR i ostali IBOR-i nekada • Pojava 1999. godine • EURIBOR dnevno objavljuje European Banking Federation EBF u 11:00 (CET)

  16. EURIBOR – KAMATNE STOPE

  17. Determinisanje cena kredita na bankrskom tržištu Srbije • Osnovice EURIBOR i LIBOR, BELIBOR • Krediti na domaćem tržištu • Dinarski krediti • Krediti u “deviznom znaku”

  18. BELIBOR I BEONIA BELIBOR (Belgrade Interbank Offered Rate) Referentna kamatna stopa za dinarska sredstva ponuđena od strane banaka Panela, na srpskom međubankarskom tržištu. Računa se kao aritmetička sredina kotacija preostalih posle eliminisanja najviše i najniže stope, sa dva decimalna mesta. BEONIA (Belgrade Overnight Index Average) Efektivna prekonoćna stopa izračunata kao ponderisani prosek svih prekonoćnih pozajmica na srpskom međubankarskom tržištu, koje su plasirale banke Panela, uključujući i plasmane date drugim bankama van Panela.

  19. BELIBOR i banke članice Panela

  20. BELIBOR

  21. BELIBOR

  22. BEONIA

  23. BEONIA

  24. EUR, USD i CHF vs. RSD

  25. EUR, USD i CHF vs. RSD

  26. EUR/RSD

  27. EUR/RSD

  28. EUR/USD

  29. EUR/USD

  30. 2w repo rate - forecasts

  31. Target Pricing Method

  32. Target Pricing Method Terms and Conditions for Corporate Clients Categorization according to NBS Monthly turnover through bank Long term loans > 24 months A B V G 0 EUR- 100,000 EUR IR (per month) Disbursement fee >100,000 EUR IR (per month) Disbursement fee Short term EUR loans < 24 months A B V G 0 EUR- 100,000 EUR 0,90% 0.95% 1,15 1,45% IR (per month) 0,50% 0,60% 0,80% 0,80% Disbursement fee >100,000 EUR 0,85 0,90% 1,10% 1,45% IR (per month) 0,40% 0,50% 0,70% 0,70% Disbursement fee Short - Term DINAR Loans ( < 12 months) A B V G 0 EUR- 100,000 EUR 1,15- 1,3% 1,3 -1,4% 1,5 - 1,6% 1,75% IR (per month) 0,50% 0,60% 0,80% 0,80% Disbursement fee >100,000 EUR 1,1-1,3% 1,2 - 1,3 % 1,4 - 1,5% 1,75% IR (per month) 0,40% 0,50% 0,70% 0,7% Disbursement fee Krediti iznad 24meseca Kod svih grupa je ista kamatna stopa kao kod kratkorocnih kredita, s tim da se DF povecava. Za grupu klijenata koji spadaju u grupuA, DF moze ici ispod 1% (min 0,60%). Veci troskovi obrade posledica su povecanog troska kreditne analize kod dugorocnih kredita i manjeg uticaja na EKS. Ova grupa kredita nije vezana za konketnu namenu, moze se koristiti za trajna obrtna sredstva, nabavku opreme itd. 0,90% 0,95% 1,15 % 1,45% 1 % 1,10% 1,30% 1,30% 0,80% 0,90% 1,10% 1,45% 0,90% 1,00% 1,20% 1,20% 36

  33. Target Pricing Method Monthly turnover through bank < 100 , 000 EUR per 100,000 EUR- > 200,000 EUR Overdraft ( < 12 months ) month 200,000 EUR per month Corporate overdrafts (All amounts) 2,00% 1,90% 1,70% IR (per month) 0 0 0,0% Disbursement fee 37

  34. Target Pricing Method Deposit must be placed on TDA- Time deposit account (oroceni depozit, ograniceni) Nominal IR to be used in calculation. In case that the client wants loan with bullet repayment margine is to be increased by additional 1 percentage point. In case that during maturity of the loan client wants to withdraw part of the deposit during that repayment period of the loan, margine is to be increased by additional 1 percentage point in the moment of the release of the part of deposit. 38

  35. Target Pricing Method 39

  36. Target Pricing Method GENERAL RULE FOR ALL LOANS: In case of early repayment of consumer or business loan, fee has to be applied: 3% in case a client wishes to repay the loan and if not interested in any further loans from the Bank, or 1% if the client repays the loan in order to get another one from the Bank (refer to General Lending Conditions - Opsti uslovi kreditiranja) 40

  37. kamatne stope POSLOVNIH banaka

  38. PASIVNE KAMATNA STOPA AKTIVNEKAMATNE STOPA

  39. Kod utvrdjivanja aktivnih kamatnih stopa, na kredite koje poslovne bankeplasiraju najčešće se uzimaju sledeći elementi koji determinišu kamatnu stopu: Pored navedenih komponenti pri utvrdjivanju kamatnih stopa kao korektiv se uzimaju kamatne stope konkurentnih banaka.

  40. Zavisno od izvora sredstava iz kojih se krediti daju i perioda korišćenja, kao osnovna kamatna stopa se najčešće uzima: kod kredita iz sopstvenih izvora banke sa kratkim periodom korišćenja (rokom otplate do godinu dana)– pasivna kamatna stopa kod kredita iz namenskih sredstava pribavljenih u Zemlji – kamata na pribavljena sredstva, eskontna stopa NBS, odnosno referentna stopa NBS kod kredita iz ino-kreditnih linija i kredita sa dužim rokom korišćenja (rokom otplate preko godinu dana) – referentne stopa (LIBOR, EURIBORi dr. odgovarajuće ročnosti) kod medjubankarskih kredita na domaćem finansijskom tržištu – referentne stope (BELIBOR, BEONIA i BEOIBOR). adekvatna stopa NBS ).

  41. Kod utvrdjivanja pasivnih kamatnih stopa, na depozite položene kod poslovnih banaka elementi koji determinišu kamatnu stopu najčešće su: troškovi akvizicije i servisiranja depozita, premije osiguranja, stope obavezne rezerve i projektovana marža, kao i iznos i period oročavanja. Troškovi prikupljanja depozita uključuju i troškove dobrog marketinga, organizovanja poslovne mreže i razvoja novih proizvoda.

  42. TRENDOVI KRETANJA KAMATNIH stopA U REPUBLICI SRBIJI

More Related