MANUAL DE ORÇAMENTO PROF. JOSÉ CORREIA

1. MANUAL DE ORÇAMENTO PROF. JOSÉ CORREIA

2. MANUAL DE ORÇAMENTOCAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL PROCESSOS ORÇAMENTÁRIOS Beyond Budgeting Orçamento por Atividades Projeção dos recursos de forma descentrali-zada e flexível, guiada por um conjunto de princípios. Projeção dos recursos nas atividades por meio de direciona-dores de custos. Orçamento Flexível Orçamento de Base Zero Projeção dos recursos para vários níveis de atividade. Projeção dos recursos baseada em pacotes de decisão da estaca zero e com justificativa para todos os novos gastos. Orçamento Contínuo Renovação do período concluído e acréscimo do mesmo período no futuro. Orçamento Empresarial Projeção dos recursos baseada na estrutura organizacional e acompanhamento pelos departamentos.

3. CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL3.2 ORÇAMENTO DE VENDAS Orçamento de vendas são as previsões de vendas para um determinado período orçamentário. Ele estima as quantidades de cada produto e serviço que a empresa planeja vender ou prestar, define o preço a ser praticado, impostos incidentes e a receita a ser gerada, como também pode imbuir a quantidade de clientes a serem atendidos, as condições básicas dessa venda, a vista ou a prazo, entre outras informações. Geralmente, ele serve de base para as outras peças orçamentárias, por isso, se suas estimativas não forem precisas podem inviabilizar o controle orçamentário como um todo. CONCEITO:

4. Em destaque: Para melhorar a gestão, as organizações determinam a previsão do volume de vendas com a elaboração do orçamento de vendas. Um time de futebol profissional precisa prever o número de torcedores que assistem aos jogos no estádio ou pela televisão, a cada campeonato. As empresas aéreas precisam prever o número de passageiros que vão voar em cada rota e os hotéis precisam prever a taxa de ocupação durante os diferentes dias e meses. As empresas comerciais como, o Carrefour, Big, Americanas e Casas Bahia etc., devem prever vendas de varejo de milhares de produtos em diferentes locais. As empresas industriais, como VW, Fiat, GM, Ford e Renault etc., devem prever a demanda de clientes para cada modelo diferente de carro ou caminhão que vendem. CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL3.2 ORÇAMENTO DE VENDAS

5. CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL3.2 ORÇAMENTO DE VENDAS RESTRIÇÕES NO ORÇAMENTO DE VENDAS • RESTRIÇÕES EXTERNAS • política de comércio exterior desfavorável; • política monetária (crédito e taxa de juros) desfavorável; • mercado fornecedor precário; • restrição de mão-de- obra externa; • RESTRIÇÕES INTERNAS • capacidade produtiva insuficiente; • estrutura administrativa inadequada; • pessoal interno inabilitado; • insuficiência de capital de giro;

6. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE VENDAS FATORES E FONTES DE INFORMAÇÃO: • dados históricos, como tendências de vendas da empresa, competidores e a indústria (se disponíveis); • tendências econômicas gerais ou fatores como taxas inflacionárias, taxas de juros, crescimento da população e gasto pessoal etc.; • fatores regionais e locais que afetam as vendas; • mudanças de preço previstas, em custos de compras e de vendas; • planos de marketing previstos; • o impacto de novos produtos ou mudanças na linha de produtos inteira; e • outros fatores, como eventos políticos e legais e mudanças de tempo.

7. Janeiro Fevereiro Março Previsão de Vendas (Unidades) 3.000 3.500 4.000 Preço Unitário – R$ X 80 X 80 X 80 Total de Vendas – R$ (Receita Bruta) 240.000 280.000 320.000 Impostos (20%) 48.000 56.000 64.000 Receita Líquida 192.000 224.000 256.000 ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE VENDAS Exemplo Ilustrativo:

8. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Estabelecimento das políticas de compras e estocagem de matérias-primas;  Estabelecimento das políticas de estocagem de produtos acabados. Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento Custos de Venda Aceitáveis OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

9. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento dos Estoques Finais Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP  plano de vendas;  características relativas à armazenagem dos materiais;  escala econômica de fabricação;  capacidade máxima de fabricação;  duração e etapas do processo industrial;  lotes econômicos de fabricação;  utilização de mão-de-obra direta, em face da variação da fabricação;  arranjos entre os programas de fabricação de produtos de diferentes sazonalidades. Orçamento Custos de Venda Aceitáveis OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

10. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE PRODUÇÃO Exemplo Ilustrativo:

11. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento dos Estoques Finais Orçamento de Fabricação Determinação das quantidades de matérias-primas exigidas para o atendimento da fabricação e fornecimento das informações à área de compras;  Elaboração do programa de suprimentos, além de informações sobre qualidade, desperdício, entre outros;  Determinação do custo estimado das matérias-primas necessárias à fabricação, incluindo o plano de investimentos e informações à área financeira. Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento Custos de Venda Aceitáveis OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

12. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DOS CUSTOS DE MATÉRIA-PRIMA Exemplo Ilustrativo:

13. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento Custos de Venda Aceitáveis  Determinação do número de horas necessárias;  Valorização em termos monetários;  Obtenção do custo total de MOD. OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

14. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DOS CUSTOS DE MAO-DE-OBRA Exemplo Ilustrativo:

15. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP São custos como mão-de-obra indireta, depreciação, outros materiais, seguros, aluguéis, serviços de terceiros, energia elétrica, água, entre outros. Orçamento Custos de Venda Aceitáveis OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

16. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DOS CUSTOS DE INDIRETOS FABR. Exemplo Ilustrativo:

17. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DOS CUSTOS DE INDIRETOS FABR. Exemplo Ilustrativo:

18. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento do Custo Produtos Vendidos OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Os orçamentos de MP, MOD e CIF são reunidos para formar o orçamento do custo dos produtos vendidos. Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

19. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Os custos/despesas administrativas, de vendas, financeiras e de pessoal incluem todas as despesas necessárias para a gestão das operações de uma empresa e também os itens relativos a pessoal, viagens, telefone, correio, fax, material de escritório, depreciação dos bens de escritório, seguros, taxas, energia elétrica, entre outros. Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento do Custo Produtos Vendidos OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

20. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DAS DESPESAS Exemplo Ilustrativo:

21. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DAS DESPESAS Exemplo Ilustrativo:

22. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento do Custo Produtos Vendidos A Demonstração de Resultado do Exercício projetada é elaborada a partir dos orçamentos operacionais auxiliares, como: o orçamento de vendas, orçamento de fabricação e orçamento de despesas operacionais. OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

23. ORÇAMENTO EMPRESARIAL PROJEÇÃO DO DEMONSTRATIVO DO RESULTADO Exemplo Ilustrativo:

24. Janeiro Fevereiro Março Receita Bruta R$ R$ R$ Vendas (Tabela 3.1) 240.000 280.000 320.000 (–) Deduções Impostos (Tabela 3.1) 48.000 56.000 64.000 Receita Líquida 192.000 224.000 256.000 CPV (137.280) (160.160) (183.040) Lucro Bruto 54.720 63.840 72.960 Despesas Operacionais Desp.Vendas Adm.(Tab3.6) (35.000) (37.000) (39.000) Lucro Operacional 19.720 26.840 33.960 Contribuição Social (9%) (1.774,80) (2.415,60) (3.056,40) Imposto de Renda (15%) (2.958) (4.026) (5.094) Lucro líquido 14.987,20 20.398,40 25.809,60 ORÇAMENTO EMPRESARIAL PROJEÇÃO DO DEMONSTRATIVO DO RESULTADO Exemplo Ilustrativo:

25. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP A geração de propostas de investimento;  A estimação dos fluxos de caixa das diversas propostas;  A avaliação dos fluxos de caixa;  A escolha de projetos com base em um critério de aceitação;  A reavaliação permanente dos projetos de investimentos já aceitos e em execução. Orçamento do Custo Produtos Vendidos OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

26. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE INVESTIMENTO • ANÁLISE DE INVESTIMENTOS: • Valor Presente Líquido • Taxa Interna de Retorno • Payback

27. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE INVESTIMENTO Valor Presente Líquido

28. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE INVESTIMENTO Taxa Interna de Retorno

29. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE INVESTIMENTO Payback Payback = 35.000 = 3.7 anos 9.500

30. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas  Indicar a posição financeira provável em resultado das operações planejadas.  Indicar o excesso ou a insuficiência de disponibilidades.  Indicar a necessidade de empréstimos ou a disponibilidade de fundos para investimento temporário.  Permitir a coordenação dos recursos financeiros em relação a: (1) capital de giro total; (2) vendas; (3) investimentos; e (4) capital de terceiros.  Estabelecer bases sólidas para a política de crédito.  Estabelecer bases sólidas para o controle corrente da posição financeira. Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento do Custo Produtos Vendidos OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

31. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE CAIXA Exemplo Ilustrativo: ORÇAMENTO DE CONTAS A RECEBER

32. ORÇAMENTO EMPRESARIAL ORÇAMENTO DE CAIXA Exemplo Ilustrativo: ORÇAMENTO DE PAGAMENTO DE FORNECEDORES

33. ORÇAMENTO DE CAIXA Janeiro Fevereiro Março Saldo Inicial 45.000 35.780 20.627,10 Entradas ·Vendas 204.000 264.000 304.000 ·Outros Total das Entradas 204.000 264.000 304.000 Total em Caixa 249.000 299.780 324.627,10 Saídas ·Fornecedores (MP) (27.500) (33.500) (38.500) ·Salários (MOD) (61.000) (71.000) (81.000) ·CIF (48.220) (51.420) (54.620) ·Vendas e Admin. (33.500) (35.500) (37.500) ·Imposto s/Venda (40.000) (48.000) (56.000) ·C.S. e I.R. (3.000) (4.732,80) (6.441,60) ·Investimento 0 (35.000) 0 Total das Saídas (213.220) (279.152,90) (274.061,60) Excesso ou Deficiências 35.780 20.627,10 50.565,50 Financiamento ·Empréstimo 0 0 (20.000) ·Aplicação Financ. 0 0 (20.000) Saldo Final 35.780 20.627,10 10.565,50

34. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento do Custo Produtos Vendidos O Balanço Patrimonial projetado poderá ser apresentado na forma de comparabilidade entre os exercícios encerrados no ano anterior e o orçado. OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

35. ORÇAMENTO EMPRESARIAL BALANÇO PATRIMONIAL PROJETADO

36. ORÇAMENTO EMPRESARIAL Orçamento de Vendas Orçamento do Estoque Final Orçamento de Fabricação Orçamento dos Custos da MOD Orçamento do CIF Orçamento dos Custos da MP Orçamento do Custo Produtos Vendidos OrçamentoOperacional Orçamento dos Custos de Projeto/P&D  Estimativas das entradas de caixa; e  Estimativas das saídas de caixa. Orçamento dos Custos de Marketing Orçamento dos Custos de Distribuição Orçamento dos Custos-Serviços Cliente Orçamento dos Custos Administrativos Projeção do Demonstrativo de Resultado Orçamento Financeiro Orçamento de Capital Projeção do Balanço Patrimonial Projeção do Fluxo de Caixa Orçamento de Caixa

37. MANUAL DE ORÇAMENTO CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL AREAS DE INFORMAÇÃO DA ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS AVALIAÇÃO DO PROCESSO ORÇAMENTÁRIO Avaliação e comunicação ao investidor Avaliação de desempenho e incentivos Desenvolvimento da estratégia, análise de investimento: estrutura de capital, planejamento e financiamento Planejamento operacional Tomada de decisão do dia-a-dia

38. Liquidez Financiamento Investimento Valoração Rentabilidade Solvência Análise das Demonstrações Contábeis Retorno Fluxo de caixa Previsão Planejamento Capital Operacional Lucratividade MANUAL DE ORÇAMENTO CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS

39. MANUAL DE ORÇAMENTO CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS

40. MANUAL DE ORÇAMENTO CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES CONTÁBEIS

41. MANUAL DE ORÇAMENTO CAP. 3 – ORÇAMENTO EMPRESARIAL PLANO DE REMUNERAÇÃO VARIÁVEL Geralmente, existe nas empresas um abismo muito grande entre sistema de gestão e a remuneração de gestores e empregados. Na participação nos lucros, gestores e empregados recebem bonificações vinculadas aos resultados financeiros. A remuneração variável através de indicadores financeiros é prática comum em muitas empresas. A remuneração por resultados costuma utilizar fórmulas ligando indicadores, metas e resultados a prêmios ou aumentos de salários. Ela está necessariamente atrelada a práticas de gestão participativa.