Prácticas de Gestión de Riesgos

1. Prácticas de Gestión de Riesgos

2. Porqué gestionar los riesgos Antes • Siempre se han gestionado los riesgos, la actividad empresaria consiste en evaluar y gestionar riesgos. Ahora • En un mundo de intangibles el riesgo tiene cada vez más importancia en la determinación del valor de un negocio • Los “Stakeholders” están cada vez más interesados en conocer el entorno de riesgos de las empresas y como se gestionan. • Esta situación plantea la necesidad de adoptar un modelo sistematizado para la gestión de los riesgos, para satisfacer a los “stakeholders”.

3. Que son los riesgos Que no se produzca algo bueno Que ocurra algo malo Algo incierto (riesgo de pérdida de oportunidad) (riego de volatilidad, incertidumbre) (Riesgo de pérdida)

4. Mercado Cambios en la situación macroeconómica Cambios en volúmenes Actividades de los competidores AVE Entorno político Asignación de slots Precios de combustible Fluctuaciones de divisas Estrategia Estrategia de negocio Planes de negocio Valor para el accionista Stakeholders Medición de resultados Alianzas Legal y Regulatorio Compliance Optimización fiscal Privatizaciones Corporate Governance Planning and budgeting Estructura organizativa Comunicación Reporting Proyectos e inversiones Servicio de pasajeros Networks Planificación de rutas Rentabilidad de rutas Distribución Venta de billetes Operaciones de vuelos Planificación de tripulaciones Tiempo de rotación Capacidad de combustible Gestión de equipaje Obligaciones/compromisos Pasivos contratados Reclamaciones y colaterales Responsabilidad de producto Pasivos éticos Obligaciones legales Medio-ambientales Cargo Networks Planificación de capacidad Distribución Programación Activos Seguridad Averías Planificación de renovaciones Rotación de piezas Línea Aérea Recursos humanos Recursos y perfiles Integridad y fiabilidad del personal Motivación Salud, seguridad e higiene Desempeño compensación Relaciones con sindicatos Mantenimiento Planificación y programación Configuración Inventario y repuestos Ciclo de vida Finanzas Gestión de ingresos Cash flow Acceso a fondos/tipos de interés Procurement y pagos Cambio de divisas Fiabilidad de la contabilidad Control de crédito Coberturas sobre combustible Clientes Investigación Fidelidad del cliente Cartera(mayoristas) Experiencia de vuelos Satisfaction del cliente minorista Puntualidad Producto Marketing Branding Cartera Ciclo de vida Atractividad Innovación Seguros Protección de pasajeros AeronaúticosPasivos Aviation Hull Desastres naturales Sistemas de Información Confidencialidad Integridad Disponibilidad Value for money Securidad e-Business Un ejemplo de entorno de riesgos Los Riesgos y el sector aéreo Marca y reputación

5. Visión de la gestión de riesgos ANTES VISIÓN ACTUAL • Función dedicada a la gestión activa y por anticipado de los riesgos de negocio. • Gestión de todos los riesgos que afrontan las sociedades actualmente-estratégicos, reputación, financieros, regulatorios y operacionales. • Concepto que permite identificar y gestionar los riesgos, consecuencias y oportunidades. • Proceso proactivo que integra la gestión de riesgos en la estrategia de la Sociedad. • Enfoque de arriba abajo. • Presión de los stakeholders para entender el rango de riesgos que está afrontando la sociedad. • El conocimiento de los riesgos subyacentes permite gestionar más adecuadamente la asignación de capital, permitiendo incrementar el valor para el accionista • Función soporte. • Función dedicada a reducir pérdidas mediante la cobertura de seguros y a las actividades de cobertura financiera. • Control realizado por auditoria interna a través de sus auditorias financieras. • Concepto de riesgo como peligro. • Enfoque de abajo a arriba. • Comunicación del riesgo sólo a través de una pérdida o de una noticia negativa para la compañía. • Coste del riesgo no entendido o capturado para su consideración financiera.

6. El objetivo último de gestión de toda organización debe ser la gestión de los riesgos para crear valor Qué están haciendo las empresas Las empresas y los modelos de gestión Anticipación Estrategia Creación de valor Protección a la continuidad del negocio (Controles detallados) Gestión de crisis y cumplimiento Oportunidad Incertidumbre Reacción Peligro

7. Los riesgos y la estrategia • Misión • Visión • Objetivos estratégicos Los Riesgos y el valor Estrategia • WACC • Cash Flow • Deuda • Internos • Externos Modelo de valor Evaluación de riesgos Mapa de Riesgos • Riesgos priorizados por probabilidad, impacto y temporalidad Plan de Acciones Plan de negocio • Acciones detalladas • Cuantificación numérica

8. La gestión de riesgos en la organización ÁMBITO DE COMUNICACIÓN ÁMBITO DE GESTIÓN PARTES INTERESADAS • Inversores • Clientes • Empleados • Sociedad/regulador • Socios/Proveedores ESTRATEGIA GESTIÓN DE VALOR Y RIESGOS GESTIÓN Y COMUNICACIÓN GRUPO OBSERVACIÓN POLÍTICAS Y PROCEDIMIENTOS ACTUACIONES GESTIÓN Y COMUNICACIÓN NEGOCIOS OBSERVACIÓN CREACIÓN DE VALOR Y CENTROS DE RIESGO GESTIÓN Y COMUNICACIÓN CENTROS DE ACTiVIDAD / PAÍSES OBSERVACIÓN

9. Plans Strategic risks Financial controls Technical Operational Commercial Physical assets Human factors Relationships Finances Que necesidades se plantean NECESIDADES • Necesidad de proporcionar medios para priorizar, comunicar y alinear todos los aspectos de la gestión de riesgos hacia los objetivos estratégicos. • Necesidad de incorporar la gestión de riesgos en la estrategia y el desarrollo del plan de negocio. • Necesidad de gestionar proactivamente los riesgos estratégicos, de reputación, financieros, regulatorios y operacionales. SOLUCIÓN CONSTRUIR UN MODELO DE GESTIÓN INTEGRAL DEL RIESGO

10. El modelo de gestión RIESGOS ESTRATEGIA OBJETIVOS • Sistemáticos • Estratégicos • Reputación • Regulatorios • Comerciales • Tecnológicos • Operativos • Financieros • RRHH PLAN ESTRATÉGICO • De negocio • Grado de aversión al • riesgo ACCIÓN/ COMUNICACIÓN CONTROLES • Monitorización • Plan de acción • Reporting • Controles • establecidos para • mitigar los riesgos Preservar valor Crear valor

11. Un esquema de modelo de gestión Entorno de la Entidad Estructura interna de la Entidad Infraestructura Procesos Estrategia Plan de negocio y Evaluación y estrategia aprobación Estrategia de riesgos Grado de aversión al riesgo Identificación Identificación Identificación Identificación Marco de Marco de Marco de Marco de Evaluación Evaluación Evaluación Evaluación Seguimiento Seguimiento Seguimiento Seguimiento Reporting Reporting Reporting Reporting de riesgos de de de riesgos riesgos riesgos control control control control Organización Indicadores Indicadores Issue Issue Datos de Recursos Tecnológicos Datos de fallos Politicas Politicas Políticas & RR.HH de riesgo riesgo Follow - - up fallos Follow operacionals Retribución Scorecard & & Compensación Cultura Cultura Formación Formación Comunicaciones Comunicaciones objetivos & Recompensas e incentivos Competencia Economía Regulación Clientes Proveedores Sustitutivos