Una Perspectiva Global

1. Una Perspectiva Global • 17 DECEMBER 2013 • Cinco megatendencias que están dando forma al futuro de la minería alrededor del mundo • Kathleen Uribe, Gerente de Estrategia y Comunicación, CSIRO Chile

2. Darwin • Acerca de CSIRO Cairns Atherton Personas 6500 Townsville2 sites Alice Springs Divisiones 12 Rockhampton Bribie Island Murchison Lugares 58 Toowoomba Brisbane 6 sites Gatton Myall Vale Armidale2 sites Geraldton 2 sites Narrabri Mopra Programas 11 Newcastle Parkes Perth 3 sites Adelaide 2 sites Griffith Sydney 5 sites Irymple Canberra 7 sites Wodonga Ppto. $1B+ Werribee 2 sites Belmont Melbourne 5 sites Geelong Hobart Top 1%de organizaciones de investigaciónglobal en14de22áreas de investigación Top 0.1%en 4áreas de inv. 62%de nuestra gente posee grados universitarios 2000doctorados 500magister Con nuestros socios universitarios desarrollamos a 650estudiantes de investigación de post-grado Sandy Bay El Futuro de la Minería en Chile

3. Objetivos del Estudio • Identificar tendencias importantes que tendrán un impacto sobre la industria mineria a nivel global hacia el 2030 • Comprender las implicancias potenciales de estas tendencias en la industria minera chilena y la economía en general • Informar la planificación estratégica a largo plazo de diversaspartes interesadas de alto nivel en la industria, el gobierno y la comunidad de investigación • Asegurarque la investigación de CSIRO Chile es relevante y directamente vinculada con esta estrategia a largo plazo El Futuro de la Minería en Chile

4. Por Qué Ocupar el AnálisisEstratégicoProspectivo? Hacerse una idea de los futuros posibles Planificación estratégica y toma de decisiones Involucrar a las partes interesadas Demostrar liderazgo Crear una plataforma para el cambio Informar Influenciar El Futuro de la Minería en Chile

5. Cinco Megatendencias Globales Mineras • Horizonte de 20 años, aunque muchas de estas tendencias ya están empezando a dar forma a la industria • Análisis geopolítico, económico, ambiental, social, tecnológico • Basada en la evidencia - se basa en la amplia experiencia de CSIRO en la industria minera, en Australia y en el mundo • Más de 30 entrevistas a actores en Chile El Siglo Asíatico El Auge del Reciclaje El Imperativo de la Innovación La Era de la Rendición de Cuentas La Economía del Conocimiento El Futuro de la Minería en Chile

6. El Siglo Asiático • Asia será la región más importante para la minería, no sólo en términos de demanda, sino también de oferta y inversión • Al 2025, cuatro de las diez economías más grandes del mundo estarán en Asia (China, Japón, India e Indonesia) y Asia representará más de la mitad de la producción económica mundial • China ya es el mayor consumidor mundial de acero, aluminio y cobre en torno al 40% cada uno; para el 2025 China representará más del 50% de la demanda mundial de cobre • Se pronostica que la demanda indiade cobre crecerá a 9% anual hasta el 2025 • Asia también juega un papel clave porel lado de la oferta. Se ha convertido en la región líder en la producción de cobre refinado, pasando de 2,5 millones de toneladas métricas en 1990 a 9,7 millones de toneladas métricas en 2012 • La inversión china en el sector minero de África ascendió a 15,6 mil millones dólares en 2011, un incremento de diez veces respecto al año anterior (CMA, 2012) El Futuro de la Minería en Chile

7. El Imperativode la Innovación • En la medida que los precios de los commodities bajen de sus máximos, las empresas mineras se verán obligadas a cambiar su enfoque hacia la solución de problemas de baja productividad y altos costos • Las ganancias de las 40 mineros más grandes del mundo cayeron 49% en 2012, borrando los últimos seis años de crecimiento de utilidades, mientras que los costos aumentaron 9% (PwC, 2013) • Las leyes del mineral están disminuyendo y los depósitos minerales son cada vez más complejos • En un estudio comparado entre países, Benavente (2005) encontró una relación positiva entre el gasto en I + D y la productividad total de los factores, que ilustra la relación entre el aumento de los esfuerzos de innovación y el crecimiento económico • Uno de los factores más importantes que se requieren para lograr el crecimiento sostenido que hará transitar una economía desde el estado de ingresos medios es la inversión en capital humano e innovación (Carnegie) El Futuro de la Minería en Chile

8. La Economíadel Conocimiento • En los últimos 3 siglos, la economía global ha transitado desdeuna economía agraria a una industrial a una basada en servicios. El mundo desarrollado está ahora en el proceso de cambiar a un nuevo modelo, en el que el conocimiento será la moneda más importante • Ha habido un cambio de yacimientos mineros de países desarrollados a países en desarrollo. Las economías emergentes, sin embargo, a menudo carecen de los conocimientos, la tecnología y el expertisenecesarios para la explotación eficiente de las reservas minerales • Las regiones con un historial de éxito en las industrias extractivas y el deseo de invertir en construir el expertiseserán los mejor situados para aprovechar esta oportunidad para el crecimiento económico en la economía del conocimiento • El auge de los recursos en Australia ha visto ventas del sector METS del país subir de A$ 1.2 billones en 1995-6 a A$ 8.7bn en 2008-9, con las exportaciones representandoel 29% de las ventas totales en 2008-9 (Tedesco y Haseltine, 2010) El Futuro de la Minería en Chile

9. La Erade la Rendiciónde Cuentas • Las operaciones mineras tendránque ser planificadaspara satisfacer tanto las expectativas sociales crecientes, así como mayores regulaciones relativas a la responsabilidad ambiental y social • Ganar y mantener el apoyo de la comunidad para proyectos de minería será uno de los factores más importantes para la gestión del riesgo • Hoy en día el 95%de las 250 empresas más grandes del mundo realizaninformes de sostenibilidad de forma regular, en comparación con sólo 35% en 1999 • China, mayor emisor de carbono del mundo, lanzó su primer sistema de transacción de bonos de carbono en 2013 • Los estudios han demostrado que la preocupación ambiental se puede vincular a la riqueza de un país El Futuro de la Minería en Chile

10. El Augede Reciclaje • Mientras que la producción primaria aún es fuertemente preferida, la escasez de mineral y otros factores indican que el reciclaje va a desempeñar un papel cada vez más importante en los mercados internacionales de productos básicos y las cadenas mundiales de suministro en el futuro • Una mina a tajo abierto producirá entre 1 y 5 gramos de oro por cada t de mineral extraído del cuerpo, comparadocon 350 gramos de oro producidas por una tde teléfonos celulares descartados y 250 gramos de oro producidas por una t de circuitos de computador (Owens, 2013). • El cobre es 100% reciclable sin pérdida de rendimiento • El cobre recuperado a través del reciclaje también requiere ~ 75% menos de energía que la cantidad que se necesita para convertir el mineral de cobre a metal • Los materiales reciclados se volverán más disponibles gracias a las nuevas regulaciones y mercados globales eficientes, y la innovación tecnológica creará procesos de reciclaje más eficientes El Futuro de la Minería en Chile

11. Cuales son las implicancias para Chile? (1) Estado Actual Cuales son las principales oportunidades y desafíos que enfrenta la industria minera Chilena hoy día? (2) Megatendencias Globales Como se vera afectado el sector minero chileno por tendencias claves en los próximos 20 años? (3) Escenarios Conceptuales Cuales son algunas posibles futuros para la industria minera Chilena y que acciones se deben tomar para impulsar resultados favorables? ? El Futuro de la Minería en Chile

12. Muchas gracias! • CSIRO Chile KathleenUribeStrategy and Communications Manager +56 2 2797 6300 ekathleen.uribe@csiro.au wwww.csiro-chile.cl