Programi i avancuar i kontabilitetit dhe auditimit BE – SNRF Kristjan-Erik Suurväli

1. Programi i avancuar i kontabilitetit dhe auditimit BE – SNRF Kristjan-Erik Suurväli Kryesues i njësisë së mbikqyrjes së tregut 08.11.2005

4. Kapitalizimi i emetuesve të aksioneve Mln Eur

5. Kapitalizimi i emetuesve të letrave me vlerë Mln Eur

6. Shkalla e qarkullimit të bursës së Tallinn-it dhe TALSE indeksi

7. Mjedisi legjislativ për SNRF, Akti i kontabilitetit § 17 (2) Politikat e kontabilitetit dhe formatet e prezentimit që janë të përdorura në përgatitjen e pasqyrave financiare nga x kompania, dhe aksionet apo letrat e tjera me vlerë që janë të lëshuara dhe që janë të tregëtuara në berzë në Estoni apo në një vend anëtar të BE-së, do të jenë në pajtushëmëri me standardet ndërkombëtare të raportimit financiar. (01.01.2003) Renditja e fjalive ka ndryshuar në Rregulloren 1606/2002/ (01.01.2005)

8. TSE Rregullat e listimit • Pasqyrat financiare të një kompanie që ka palikuar për listim do të jenë të përgatitura në pajtueshmëri me legjislacionin në fuqi të kontabilitetit dhe auditimit dhe standardet ndërkombëtare të kontabilitetit që janë të aplikueshme në komunitetin Evropian në bazë të Rregullores (EC) No. 1606/2002 të Parlamentit Evropian dhe Këshillit të vitit 19 Korrik 2002(prej këtu: standardet ndërkombëtare të kontabilitetit që janë të aplikueshme në Komunitetin Evropian) dhe që përmbajnë informata që janë të kërkuara nga rregullat dhe udhëzimet e imponuara nga bursa.

9. TSE kërkesat për lëshuesit • 5.1.1 Raportet vjetore të lëshuesit dhe raportet e brendshme që shpalosen do të përgatiten në përdorimin e politikave kontabël dhe metodave që janë në pajtueshmëri me standardet ndërkombatëre të kontabilitetit që janë të aplikueshme me Komunitetin Evropian, dhe që përmbajnë informatat e kërkuara nga nenet e ligjeve dhe të instruksioneve të themeluara nga Bursa. • 5.1.2 Në rastet kur janë të aplikueshme standardet e kontabilitetit në Komunitetin Evropian që lejon përdorimin e metodave alternative në përgatitjen e raporteve apo në prezentimin e informatave financiare në raporte, ashtu që lëshuesi është i obliguar që ti procesojë ato nëpërmes të alternativave që janë në pajtueshmëri me legjislacionet e Republikës së Estonisë dhe në Nenet e udhëzimeve të Bordit të Kontabilitetit të Republikës. Raportimi nga një lëshues jorezident do të jetë konform me standardet ndërkombëtare të kontabilitetit që janë të aplikueshme në komunitetin Evropian.

10. Direktiva në të ardhmen • PD është implemntuar që nga 1.11.2005 • Tash për tash nuk kemi ndonjë praktikë vjetore • Mirëpo Standardet SNK janë të aplikueshme prej vitit 1997

11. Mbikqyrja e lëshuesve në EFSA EFSA përdor procedurën më tre faza • Hyrja në treg • Lëshuesit publik që nuk janë duke aplikuar për listim • Lëshuesit publik që janë duke aplikuar për listim • Tregjet sekondare për lëshuesit e listuar • Dalja • De-listimi • Ofertat dominante

12. 1 - EFSA ka të drejtë të bëjë: • Marrja e informatave, dokumenteve dhe shpjegimeve nga të gjithë personat ligjor apo fizik apo nga agjensionet qevertiare, organet mbikqyrëse dhe bazat e shënimve të që janë të liruara nga pagesa • Të kryejë seanca dhe hulumtime në distancë • Të përdor të gjitha dëshimtë që janët të grumbulluara lidhur me ligjet e jashtme • Të kryejë inspektimin në vendin e ngjarjes së një lëshuesi për të cilin letrat me vlerë janë të tregëtuara në një treg të rregulluar apo letrat me vlerë të së cilit janë subjekt i një ofert publike gjatë pesë viteve të fundit.

13. Në kuadër të inspektimit në vendin e ngjarjes EFSA ka të drejtë të • Hyjë në të gjitha lokalet e lëshuesit • Të përdor dhomat e nevojshme dhe kushtet për mbikyrje të përbashkët • Pa ndonjë kufizim për të hulumtuar dokumentet dhe shënimet për të bërë kopje, dhe transkripte të tyre • Të monitorojë proceset e punës • Marrja e shpjegimeve orale dhe me shkrim për personelin • Lëshuesi nën inspektimin e lokacionit duhet të përcaktojë një person kompetent që të asistojë në EFSA • EFSA mund të delegojë audtoritetin e jashtëm që të kryejë inspektimet në vendin e ngjarjes

14. 2 – EFSA ka të drejtën e: • Urdhëresës për vlerësim nga eksperti • Të urdhërojë vlerësimin e jashtëzakonshëm • Të kërkojë larigimin e auditorëve • Të kërkojë një deklaratë për takimin e aksionarëve

15. Listimi– Q raportet • Lëshuesit janë të ndarë në kategori të vlerësimit • Q raportet janë të listuara • Çështjet janë grupuara • Pyejtet specifike • Çështjet sektoriale • Çështjet janë të menaxhuara në bazë të seriozitetit

16. Shembull

17. Shembull

18. Procesi • Raportet e Q të publikuara në TSE • EFSA listat & krahasimet si dhe lajmet e lëshuara rasti i mbyllur apo • Kërkesa për lëshuesin Rasti i mbyllur apo • Takimi me auditorë & TSE është i informuar Rasti i mbyllur apo EFSA a) bën inspektim në vend c) fillon procedurën e denimeve d) pajtohet me TSE për dënimet kontraktuale e) fillon aplikimin për të filluar ndjekjen kriminele

19. rasti – Lëshuesi K në përgjithësi1 • Lëshuesi K bën grupe të lajmërimeve në TSE, ndryshimet e datave të vitit financiar, nuk ka strukturë të përshtatshme organizative, nën listat dhe procedurat - • EFSA dyshon që K nuk është transparente dhe raporteve financiare dhe të pasakta (2002 raport 6 mujor dhe 2002/2003 A raporti) • 14-18.10.02 & 28.10-01.11.02 FSA raporti Hapi 1 EFSA përgatit planin e veprimit Hapi 2 Analiza e informatave në dorë, identifikimi i nevojave të mëtutjeshme për informata, takimi me auditorë Hapi 3 Lëshimi i letrës së inspektimit

20. Rasti – Lëshuesi K në përgjithësi 2 Hapi 4 Lëshimi i letrës së inspektimit Hapi 5 Inspektimi në vend dhe raporti me shkrim Hapi 6 Lëshimi i raportit preliminar për komente Hapi 7 Analiza e komenteve dhe EFSA bordi merr vendim mbi raportin

21. Rasti – Lëshuesi K in në përgjithësi 3 Hapi 7 elaborimi- zbulimet në vendin e ngjarjes • Patuendshmëria apo kontrata opcionale IAS 39 (43)kundrejt IAS 18 (14) (IAS 1 § 20 (ii) and 40) • Personat e ndërlidhur SNK 1 dhe SNK 24 • Vlerësimi i informacioneve 26.02.03 EFSA lëshon raportin Hapi 8 Përpos gjërave të tjera – EFSA urdhëron K që të eliminojë dallimet në mes të SNK 2003 A raporti SNK 8, fq. 34 1. Kontrata opcionale në patundshëmri SNK 39; • SNK 1dhe 24 informata jashtë bilancit të gjendjes kundrejt kompanisë X; • SNK 24 informatat mbi personat e ndërlidhur.

22. Rasti – Lëshuesi K in në përgjithësi4 28.02.03 TSE aplikimi në EFSA për informata Hapi 9 05.03.03 EFSA ofrimi i informatave në TSE 19.03.03 Aksionari i K ankohet në TSE dhe FSA Hapi 10 02.04.03 FSA lëshon raport për K për të publikuar raport të jashtëzakonshëm të auditimit (marrëveshje me K) 11.09.03 Listimi dhe vendimi i komisionit Hapi 11 16.03.2004 FSA fillon procedurën e dënimeve – inspektimi në vend

23. rasti – datat 1) 14-18.10.02 & 28.10-01.11.02 FSA kontrollin në vend, 2) 26.02.03 FSA lëshon raportin 3) 28.02.03 TSE aplikimi në FSA për informata 4) 05.03.03 FSA jep informata në TSE 5) 19.03.03 20% ankohet aksionari në TSE and FSA 5) 02.04.03 FSA lëshon raportin 6) 11.09.03 vendimi për listime dhe për mbikqyrje të komisionit 7) 16.03.2004 FSA fillon me procedurën e dënimeve 8) 06.07.2004 Vendimi është ankesë për Gjykatën e Talinnit 9) 04.08.2004 EFSA ankohët në Gjykatën Supreme por nuk merr leje