1 / 7

Villamosenergia-piacok

Villamosenergia-piacok. Marossy Zita/Barna Mátyás 2007. február 27. Vizsgálati környezet. Villamosenergia-piaci liberalizáció Termék: egy adott időszakbeli áram Pl. február 28-án du. 2 és 3 között szolgáltatott 1 MWh Piacok: Szervezett piacok (tőzsdék) Határidős piacok „Day-ahead”

harva
Download Presentation

Villamosenergia-piacok

An Image/Link below is provided (as is) to download presentation Download Policy: Content on the Website is provided to you AS IS for your information and personal use and may not be sold / licensed / shared on other websites without getting consent from its author. Content is provided to you AS IS for your information and personal use only. Download presentation by click this link. While downloading, if for some reason you are not able to download a presentation, the publisher may have deleted the file from their server. During download, if you can't get a presentation, the file might be deleted by the publisher.

E N D

Presentation Transcript

  1. Villamosenergia-piacok Marossy Zita/Barna Mátyás 2007. február 27.

  2. Vizsgálati környezet • Villamosenergia-piaci liberalizáció • Termék: egy adott időszakbeli áram • Pl. február 28-án du. 2 és 3 között szolgáltatott 1 MWh • Piacok: • Szervezett piacok (tőzsdék) • Határidős piacok • „Day-ahead” • Adjustment / Intra-day / Hour-ahead • Balancing / Real time • Kétoldalú megállapodások • Pl. hosszú távú megállapodások • Szereplők: • Fogyasztók (háztartások) • Fogyasztók (vállalatok) • Villamosenergia-termelők • Kereskedők • (Állam/szabályozó) • Rendszerirányító

  3. A felmerült probléma • Day-ahead piac, óránkénti adatok • Okok: • A villamos energia nem tárolható • Nagyon rugalmatlan a kereslet

  4. A felmerülő kérdések • Állam: • Energia felhasználás hatékonysága, vállalatok versenyképessége, a közszolgáltatások árazása, az ellátás biztonsága • Kereskedő cégek: • Az áringadozásokból adódó kockázat fedezése, árazás • Fogyasztó vállalatok: • A vásárlás ütemezése • Termelők: • Az eladás ütemezése • Hogyan modellezzük a villamos energia áralakulását?

  5. „Stilizált tények” • A loghozam jellemzői: • Szezonalitás • Nagy volatilitás (függ: idő és ár) • Kiugró értékek • Leptokurtikus eloszlás • Mean reversion • Nagyfokú autokorreláció • Más piac: másképp mozog az árfolyam

  6. Az árak modellezése • Strukturális modellek • A kereslet-kínálat modellezése • Gond: a piacon nem egyszerre jelenik meg az összes kereslet és kínálat • Redukált modellek • Jól illeszkedő modell • Legtöbbször a loghozamot modellezik, amely az energia esetén nem értelmezhető és statisztikailag sem indokolt kiszámítani • Legújabb modellek: magára az árra • További gond: csak a reziduális kereslet/kínálat jelenik meg • Megoldás: • egyszerre több piac együttmozgását leíró modellek • HJM modellből gyökerező modellezés • Hibrid modellek • Jól illeszkedő modell, de a kereslet és kínálat leírásával • Szintén „statikus” modell

  7. Megoldás (?) • A HJM modell olyan módosítása, amely • Magát az árat modellezi és nem a hozamot • Visszaadja az ár statisztikai jellemzőit (pl. long memory jelleg) • Ennek segítségével tudunk fedezni, árazni, eladást/vásárlást ütemezni

More Related